中海信息产业精选混合A
000166
净值 2026-11-03
1.5044
日涨跌幅
-2.68%
晨星分类
行业混合 - 科技、传媒及通讯
基金经理
姚晨曦
成立日期
2013-07-31
风险等级
中高风险(R4)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
0.79亿
计价货币
人民币
综合费率
2.45%
基金类型
混合型
换手率
537%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
浦发银行
业绩
近十年
年度回报
| 回报% | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | -0.40 | 3.26 | -12.30 | 49.69 | 36.05 | -10.66 | -38.55 | 5.59 | 0.27 | 40.40 |
| 同类平均 | -24.33 | 7.62 | -26.15 | 62.37 | 62.67 | 9.44 | -30.12 | -4.07 | 9.73 | 48.81 |
| 基准指数 | -22.89 | 12.97 | -35.56 | 64.64 | 23.87 | 2.48 | -34.81 | 2.98 | 20.58 | 40.67 |
| 四分位排名 | — | — | — | — | ||||||
| 百分位排名 | — | — | — | — | 69 | 93 | 100 | 25 | 79 | 59 |
| 同类基金数量 | — | — | — | — | 98 | 123 | 133 | 94 | 147 | 314 |
基准指数为中证信息技术全收益指数
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 近十年 | 今年以来 |
| 本基金 | -8.04 | -35.02 | 24.79 | 43.97 | 44.80 | 20.89 | 5.98 | 7.37 | 35.49 |
| 同类平均 | -7.07 | -24.87 | 23.90 | 20.69 | 41.19 | 24.86 | 7.06 | 11.29 | 23.22 |
| 基准指数 | -9.14 | -30.72 | 23.75 | 6.97 | 34.13 | 24.09 | 7.39 | 6.40 | 14.54 |
| 四分位排名 | — | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 25 | 51 | 66 | 54 | — | 32 |
| 同类基金数量 | 532 | 525 | 497 | 461 | 412 | 366 | 227 | — | 476 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于23%同类 | 72.77% | 55.02% |
最大回撤 | 优于35%同类 | -51.39% | -43.50% |
下行风险 | 优于18%同类 | 48.92% | 38.77% |
晨星风险 | 优于10%同类 | 51.94% | 25.67% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于84%同类 | 0.52 | 0.14 |
卡玛比率 | 优于83%同类 | 0.25 | -0.14 |
索提诺比率 | 优于81%同类 | 0.77 | 0.19 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 中证科技传媒通信150全收益指数 | 招募说明书基准 中证TMT产业主题指数收益率×80%＋中证全债指数收益率×20% | 晨星分类基准 中证信息技术全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.86 | 0.80 | 0.84 |
Beta系数 | 0.95 | 1.41 | 1.01 |
Alpha % | -5.72 | -1.30 | 1.10 |
超额收益 % | -9.41 | -2.25 | -1.59 |
跟踪误差 % | 18.32 | 25.43 | 19.86 |
信息比率 | -172.41 | -57.32 | -31.48 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
94.66%78.02%
较混合型基金平均 +16.64%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 2.45%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)1.05%
隐性费率0.88%
交易成本(估)0.17%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为行业混合 - 科技、传媒及通讯 共有544只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 300万元 | 1.00% |
| 300万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.60元 |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 180天 | 0.50% |
| 持有时间 ≥ 180天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–179 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
180–1095 天A份额更低持有满180天，赎回费归零
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
中海基金 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
10 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金
陆金所
中欧财富 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
63.29%
中国中盘
30.26%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.05%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 11.00 | 2.16 | 8.84 |
基础材料 | 7.86 | 1.51 | 6.35 |
可选消费 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
金融服务 | 0.00 | 0.64 | -0.64 |
房地产 | 3.14 | 0.00 | 3.14 |
敏感性 | 89.00 | 97.84 | -8.84 |
通信服务 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
能源 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
工业 | 10.91 | 2.25 | 8.66 |
科技 | 78.09 | 95.59 | -17.50 |
防御性 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
必选消费 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
医疗保健 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
公用事业 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
基准指数为中证信息技术全收益指数
股票地区分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
| 大亚洲地区 | 100.00 | 100.00 | 0.00 |
| 日本 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 0.00 | 0.06 | -0.06 |
| 新兴亚洲 | 100.00 | 99.94 | 0.06 |
| 美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 北美 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 拉丁美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
基准指数为中证信息技术全收益指数
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 688008 | 澜起科技 | 科技 | 4.37% | -0.46% | 3 | |
| 688147 | 微导纳米 | 科技 | 4.27% | 0.14% | 2 | |
| 603986 | 兆易创新 | 科技 | 4.18% | -1.89% | 7 | |
| 300489 | 光智科技 | 基础材料 | 4.03% | 新增 | 1 | |
| 688630 | 芯碁微装 | 科技 | 4.00% | -1.18% | 2 | |
| 688702 | 盛科通信 | 科技 | 3.69% | 新增 | 1 | |
| 688809 | 强一股份 | 科技 | 3.16% | 新增 | 1 | |
| 300394 | 天孚通信 | 科技 | 3.15% | 新增 | 1 | |
| 688082 | 盛美上海 | 科技 | 3.12% | 新增 | 1 | |
| 600246 | 万通发展 | 房地产 | 3.05% | 新增 | 1 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：中证信息技术全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -16.22%
- 基金公司直接持有2026-09-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-09-30 |
| 10-50 万份 | 0-10 万份 | 19.9 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 0-10 万份 | 123.96 份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 0-10 万份 | 3.3 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 0-10 万份 | 1.3 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 0-10 万份 | 0.3 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
分红与拆分
| 除息日 | 再投资日 | 分红(元/10份) | 再投资日净值 |
| 2020-06-23 | 2020-06-23 | 0.5800 | 1.7233 |
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
姚晨曦 男
复旦大学金融学专业硕士。曾任上海申银万国证券研究所二级分析师。2009年5月进入本公司工作，历任分析师、分析师兼基金经理助理、权益投资部副总经理，现任权益中心副总经理兼权益投资部总经理、权益投资副总监、基金经理。2016年4月至2021年7月任中海沪港深价值优选灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2015年4月至2024年9月任中海消费主题精选混合型证券投资基金基金经理，2015年4月至今任中海能源策略混合型证券投资基金基金经理，2021年6月至今任中海信息产业精选混合型证券投资基金基金经理，2022年9月至今任中海新兴成长六个月持有期混合型证券投资基金基金经理，2022年9月至今任中海环保新能源主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2024年6月至今任中海积极增利灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
权益型
任职稳定
一拖多
高权益仓位
近十年回撤控制能力弱
11.6年
13.76亿
6
前90%
收益能力
前92%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金主要投资于信息产业的上市公司股票，在控制风险的前提下，力争实现超越业绩比较基准的投资回报。
投资范围
该基金的投资范围包括国内依法发行上市的股票（包括中小板、创业板及 其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（包括国债、央行票据、金融债、 企业债、公司债、次级债、地方政府债、中期票据、可转换债券（含分离交易 可转债）、可交换债券、短期融资券、超短期融资券、中小企业私募债及其他 经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、债券回购、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存款）、同业存单、货币市场工具、权证、股指期货以及经中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但需符合中国证监会 的相关规定。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适 当程序后，可以将其纳入投资范围，其投资比例遵循届时有效的法律法规和相关规定。
投资策略
1、资产配置策略。2、股票投资策略：1）信息产业相关行业股票的界定；2）信息产业股票的投资策略；3、债券投资策略。4、可转换债券投资策略。5、中小企业私募债投资策略。6、资产支持证券投资策略。7、权证投资策略。8、股指期货投资策略。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中证TMT产业主题指数收益率×80%＋中证全债指数收益率×20%
投资策略及运作分析
2026年中报
今年上半年，国内经济整体保持相对平稳运行，GDP增速符合预期目标，但内部结构冷热不均的现象依然明显。一方面，经济呈现明显的外热内冷格局，受益于AI基建投资拉动和中东地缘冲突的影响，出口保持了相当高的景气度，而国内投资和消费则受制于信心不足和通缩压力，表现持续低迷。另一方面，伴随经济转型和产业升级，不同行业间的差异也异常显著。上半年，以高端制造、数智经济、现代服务为代表的新动能对经济增长的贡献率超过四成，经济向新向优的特点十分鲜明；与之相对应的是，部分传统行业始终面临持续的调整压力。3月两会正式通过的“十五五”规划纲要中，进一步强化了“建设现代化产业体系、培育壮大新兴产业和未来产业、科技自立自强”等发展方向。预计宏观经济整体平稳、内部结构持续调整的局面，将在未来相当长一段时间内维持。
海外方面，美国虽然在年初通过空袭快速完成了委内瑞拉政权更替，但3月联合以色列对伊朗发动的攻击却遭遇顽强抵抗，导致霍尔木兹海峡陷入长时间封锁，暴涨的油价继而引发全球供应链和通胀危机。目前美伊双方仍在谈判与军事冲突之间来回摇摆博弈，预计这种僵持局面可能还会维持一段时间。上半年，美联储也完成了主席更替，新任主席凯文•沃什上任即面临通胀和加息压力。不过，相比于下半年模糊不定的加息预期，美联储正在推动的制度性改革更值得关注。
权益市场方面，面对全球经济和政策环境的不确定性，全球资本最终选择在科技产业中寻找发展的确定性。随着AI大模型持续迭代以及AI智能体（Agent）的兴起，算力需求进一步快速抬升，AI基础设施建设不断加快。包括存储、GPU、CPU、光模块，以及PCB、各类被动元器件和电子半导体材料在内的相关产业，均处于极高的景气度中。越来越多的资金开始从其他行业向AI相关产业做配置迁移，这也导致上半年国内外资本市场走出了科技板块一枝独秀的极致化结构行情。
上半年，本产品投资组合始终围绕AI相关产业链，尤其是算力硬件领域进行投资和配置。前期重点配置海外算力链相关的光通信和电子板块，后期则逐步转向以国产半导体为主的国产算力链。
基金经理展望
2026年中报
展望下半年，我们认为以AI为代表的科技板块大概率仍是市场的核心主线和投资机会所在。
近期关于AI泡沫是否即将破裂的争议不断，市场层面也出现了一定幅度的调整。我们的判断是，行业基本面目前并未出现拐点信号，短期股价回调更多源于市场交易层面的内生调整需求。毕竟上半年积累了巨大涨幅，交易拥挤度过高，同时海外局部市场交易杠杆过高，这些都容易引发阶段性震荡调整，但这种调整不会改变向上的方向，也不是行情的终结。虽然AI产业投资规模不断扩大，大量算力中心陆续投入使用，相关硬件产业链加速扩产，但模型用量和算力需求也在同步持续提升。尤其上半年Agent的爆发带来了token使用量快速攀升，龙头模型厂商收入也在快速增长。虽然目前大模型创造的价值主要体现在编程领域，过高的token消化和使用成本也持续被客户诟病，但随着模型不断迭代，尤其Agent能力和运行框架持续优化发展，叠加硬件算力效率不断提高，我们判断未来一段时间大模型的使用场景和需求仍有希望进一步快速增长。当然，除Agent外，世界模型、多模态、递归自我进化等新技术突破也可能带来新的需求增长点。我们认为，只要需求还在持续增长，那么目前算力中心的建设投入和产业链扩产就能持续被吸收消化，行业发展和二级市场股价的拐点就不会出现。
下半年，本产品投资策略仍将主要聚焦于AI产业链，我们将进一步紧密跟踪产业变化，积极挖掘其中的结构性机会。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 中海信息产业精选混合A | 000166 | 2013-07-31 | 0.66亿 | 1.20% | 0.20% | — | 2.45% | 1 |
| 中海信息产业精选混合C | 018848 | 2023-08-01 | 0.13亿 | 1.20% | 0.20% | 0.40% | 2.85% | 1 |
基金公司
中海基金管理有限公司 基本信息 2026-09-30
10
基金经理人数
55
管理基金
63.41亿
非货基规模
-12.20亿
-13.56%
近一年规模增长
-11.82亿
-11.10%
近三年规模增长
信托责任 2026-09-30
7.56年
平均投管年限
3.02年
平均在职时长
53.33%
近三年留职率
4/162
平均投管年限排名
62/162
平均在职时长排名
113/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-09-30
大类资产产品线规模 2026-09-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 中海基金管理有限公司关于中海信息产业精选混合型证券投资基金新增金融街证券股份有限公司为销售机构并开通基金转换、定期定额投资业务及参加费率优惠活动的公告 | 2026-10-28 | |
| 2 | 中海基金管理有限公司关于中海信息产业精选混合型证券投资基金新增金融街证券股份有限公司为销售机构并开通基金转换、定期定额投资业务及参加费率优惠活动的公告 | 2026-10-28 | |
| 3 | 中海基金管理有限公司关于旗下部分基金参与万联证券股份有限公司申购（含定期定额申购）费率优惠活动的公告 | 2026-10-28 | |
| 4 | 中海基金管理有限公司关于旗下部分基金参与万联证券股份有限公司转换费率优惠活动的公告 | 2026-10-28 | |
| 5 | 中海信息产业精选混合型证券投资基金2026年第三季度报告 | 2026-10-27 | |
| 6 | 中海基金管理有限公司关于旗下部分基金新增民生证券股份有限公司为销售机构并开通基金转换、定期定额投资业务的公告 | 2026-09-28 | |
| 7 | 中海信息产业精选混合型证券投资基金更新招募说明书（2026年第1号） | 2026-09-24 | |
| 8 | 中海信息产业精选混合型证券投资基金（中海信息产业混合C份额）基金产品资料概要更新 | 2026-09-24 | |
| 9 | 中海基金管理有限公司关于旗下部分基金新增甬兴证券有限公司为销售机构并开通基金转换、定期定额投资业务的公告 | 2026-09-03 | |
| 10 | 中海信息产业精选混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-28 |