泰康薪意保货币A
001477
净值 2026-06-26
1.0000
日涨跌幅
0.00%
晨星分类
货币市场
基金经理
蒋利娟、张晓霞
成立日期
2015-06-19
风险等级
低风险(R1)
股票投资风格箱
基金规模
304.77亿
计价货币
人民币
综合费率
0.68%
基金类型
货币型
换手率
0%
单日申购限额
1,000,000元
申购状态
限大额
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
民生银行
业绩
风险
费用
投资组合
持有人
基金经理
策略
基金公司
基金公告
业绩
回报
回撤
近十年
年度回报
回报%
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
2025
本基金
2.54
3.88
3.67
2.48
1.93
2.11
1.65
1.89
1.74
1.17
同类平均
2.54
3.81
3.55
2.52
2.06
2.19
1.77
1.88
1.67
1.27
业绩比较基准
1.37
1.37
1.37
1.37
1.37
1.37
1.37
1.37
1.37
1.37
业绩比较基准为人民币七天通知存款利率(税后)x100.0%
过往回报
回报%
近一月
近三月
近六月
近一年
近两年
近三年
近五年
近十年
今年以来
本基金
0.07
0.25
0.51
1.08
1.25
1.48
1.61
2.24
0.42
同类平均
0.09
0.28
0.57
1.17
1.31
1.50
1.66
2.26
0.47
业绩比较基准
0.12
0.34
0.68
1.37
1.37
1.37
1.37
1.37
0.56
业绩数据截至2026-05-31,业绩不足1年不进行排名,业绩超过1年为年化值(该基金因分类限制,不参与排名)
风险
风险与回报
标准差%
回报%
性价比
指标 同类表现 本基金 同类平均
风险和波动
指标 同类表现 本基金 同类平均
标准差
优于16%同类0.03%0.02%
最大回撤
优于100%同类0.00%0.00%
下行风险
优于15%同类0.03%0.00%
晨星风险
优于16%同类0.00%0.00%
相对收益
基准
同类平均
指标 同类表现 本基金
Alpha
优于13%同类-0.13%
Beta
1.50
R2
0.77
超额收益
优于19%同类-0.09%
跟踪误差
优于23%同类0.02%
信息比率
优于13%同类-0.00
月度胜率
优于27%同类8.33%
涨势捕获率
优于19%同类91.94%
跌势捕获率
0.00%
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2025-12-31
总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.68%

0.60%

显性费率

0.30%

管理费(年)

0.05%

托管费(年)

0.25%

销售服务费(年)

0.08%

隐性费率

0.08%

交易成本(估)

0.00%

其它费用(估)
综合费率
87%
在同类基金的百分位
0.14%
本基金 0.68%
同类平均 0.49%
1.47%
显性费率
87%
在同类基金的百分位
0.05%
本基金 0.60%
同类平均 0.42%
1.20%
隐性费率
66%
在同类基金的百分位
0.00%
本基金 0.08%
同类平均 0.07%
0.84%
基金规模
本基金 225.28亿
中位数 178.80亿
当前基金的晨星分类为货币市场 共有962只基金
购买费用
费用信息
管理费(每年)0.30%
托管费(每年)0.05%
销售服务费(每年)0.25%
最小投资额度
申购
增购
单日申购限额
个人代销1,000,000元
个人直销10,000,000元
机构直销10,000,000元
机构代销50,000元
申购费
前端收费费率
申购金额 < 0万元0.00%
赎回费
分层标准费率
持有时间 < 0天0.00%
资产分布
最新
历史
2025-12-31
是否穿透
资产类型 占比同类平均
股票
0.00%0.00%
债券
0.00%0.00%
现金
100.00%100.00%
商品
0.00%0.00%
其他
0.00%0.00%
股票持仓
中国大盘
0.00%
中国中盘
0.00%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
持有人
内部人员持有
2025-12-31
基金经理自持
减持
本期
上期
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
高管投研跟投
减持
本期
上期
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
内部员工持有
减持 -60.91%
基金公司直接持有
2026-03-31
基金经理在管产品内部持有信息
基金经理
2025-12-31
高管投研
2025-12-31
内部员工
2025-12-31
管理人
2026-03-31
泰康薪意保货币A
本基金
0-10 万份10-50 万份109.1 万份未持有
泰康薪意保货币B
未持有未持有未持有未持有
泰康薪意保货币C
未持有0-10 万份147.9 万份未持有
泰康薪意保货币D
未持有未持有未持有未持有
泰康薪意保货币E
未持有未持有154.24 份未持有
持有人结构
持有人 占比
被FOF持有情况
分红
除息日 再投资日 分红(元/10份) 再投资日净值
2026-06-262026-06-260.00021.0000
2026-06-252026-06-250.00021.0000
2026-06-242026-06-240.00031.0000
2026-06-232026-06-230.00021.0000
2026-06-222026-06-220.00031.0000
规模变动
货币单位:元
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
管理团队
基金经理时间线
蒋利娟
蒋利娟于2008年7月加入泰康资产,历任集中交易室交易员、固定收益部固定收益投资经理。2014年11月加入泰康公募,担任固定收益基金经理、公募事业部固定收益投资负责人。现任泰康基金固定收益投资部负责人、固定收益基金经理。2015年6月19日至今担任泰康薪意保货币市场基金基金经理。2015年9月23日至2020年1月6日担任泰康新回报灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2015年12月8日至2016年12月27日担任泰康新机遇灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2016年2月3日至今担任泰康稳健增利债券型证券投资基金基金经理。2016年6月8日至今担任泰康宏泰回报混合型证券投资基金基金经理。2017年1月22日至今担任泰康金泰回报3个月定期开放混合型证券投资基金基金经理。2017年6月15日至今担任泰康兴泰回报沪港深混合型证券投资基金基金经理。2017年8月30日至2019年5月9日担任泰康年年红纯债一年定期开放债券型证券投资基金基金经理。2017年9月8日至2020年3月26日担任泰康现金管家货币市场基金基金经理。2018年5月30日至今担任泰康颐年混合型证券投资基金基金经理。2018年6月13日至2023年6月9日担任泰康颐享混合型证券投资基金基金经理。2018年8月24日至2020年1月14日担任泰康弘实3个月定期开放混合型发起式证券投资基金基金经理。2019年12月25日至2021年1月11日担任泰康润和两年定期开放债券型证券投资基金基金经理。2020年5月20日至今担任泰康招泰尊享一年持有期混合型证券投资基金基金经理。2021年4月7日至今担任泰康合润混合型证券投资基金基金经理。2021年6月2日至今担任泰康浩泽混合型证券投资基金基金经理。2024年5月31日至今担任泰康稳健双利债券型证券投资基金基金经理。
主动型
十年老将
增持自身产品
大盘价值
长期卡玛比率大于1
11年
362.48亿
8
前10%
收益能力
前43%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
在综合考虑基金资产安全性、收益性和流动性的基础上,通过积极主动的投资管理,力争为投资人创造稳定的收益。
投资范围
该基金投资于法律法规及监管机构允许投资的金融工具,包括现金,通知存款,短期融资券,超短期融资券,证券公司短期公司债券,一年以内(含一年)的银行定期 存款和大额存单,剩余期限(或回售期限)在397天以内(含397天)的债券、中期票据和资产支持证券,期限在一年以内(含一年)的债券回购、中央银行票 据,以及法律法规或中国证监会允许该基金投资的其他金融工具。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他货币市场工具的,在不改变基金投资目标、不改变基金风险收益特征的前提下,该基金可参与其他货币市场工具的投资,不须召开份额持有人大会。其投资比例遵循届时有效法律法规或监管机构的相关规定执行。
投资策略
1、大类资产配置策略:通过比较或合理预期各类资产的风险与收益率变化,确定并动态地调整优先配置的资产类别和配置比例。2、利率品种投资策略:该基金通过对利率期限结构和债券市场变化趋势进行深入分析和预测,确定并动态调整利率品种的期限配置策略。3、信用品种投资策略:该基金对于信用债仓位、评级及期限的选择均是建立在对经济基本面、政策面、资金面以及收益水平和流动性风险的分析的基础上。4、银行定期存款及同业存单投资策略:该基金将选取利率报价较高的银行进行存款投资,同时在投资过程中基于对交易对手信用风险的评估,选择交易对手。5、杠杆投资策略:该基金通过综合比较回购利率与短期债券收益率、存款利率,判断是否存在利差套利空间,进而确定是否进行杠杆操作。6、流动性管理策略:该基金通过现金留存、银行定期存款提前支取、持有高流动性券种、正回购、降低组合久期等方式,以满足日常的基金资产变现需求。7、其他金融工具的投资策略:该基金将在有效风险管理的前提下,通过对标的品种的研究,谨慎投资。 (更多详情请参见基金招募说明书)
业绩比较基准
人民币七天通知存款利率(税后)
投资策略及运作分析
2026年第一季报
宏观经济层面,一季度前期延续结构分化走势,后期外部冲击逐步成为核心影响变量。结构分化主要体现为:1-2月工业增加值同比增长6.3%、出口同比增长21.8%,生产与外需实现开门红;但社零与投资表现偏弱,供强需弱的格局仍未扭转。2月末至3月初,受美伊冲突影响,国际油价从65美元/桶快速飙升至100美元/桶上方,输入性通胀预期急剧升温,并进一步引发全球滞胀乃至经济衰退的担忧。3月PMI回升至50.4%,重返扩张区间,但购进价格指数同步走高,表明企业成本端压力已开始显现。政策层面则以观望为主,静待不确定性逐步落地。
债券市场方面,一季度呈现明显的长短端分化,长端利率走出“N”型走势的特征,收益率曲线显著陡峭化。具体来看:1月初受权益市场虹吸效应影响,10年期国债收益率快速上行至1.90%上方;随后在央行流动性呵护、信贷需求偏弱的背景下,10年期国债收益率回落修复至1.78%附近;2月中下旬起,先是止盈情绪叠加A股走势扰动,随后爆发的美伊冲突加剧了通胀担忧,长债收益率再度震荡上行。资金面整体充裕,随着银行负债成本持续下行、存贷差维持高位,短端品种表现偏强,中短端收益率整体震荡下行。
报告期内,本基金以同业存单、存款、逆回购、短期融资券为主要配置资产,保持适度杠杆,并根据申购赎回情况、市场收益率情况调整组合平均剩余期限。
基金经理展望
2025年年报
展望2026年,宏观经济的核心主线或将聚焦名义GDP增速的逐步回升。从增长动能来看,传统经济动能偏弱的格局料将延续,经济增长仍需依托外需韧性与财政政策的持续拉动。物价层面,全球制造业周期回暖、美元走弱催生的实物资产配置需求,叠加“反内卷”举措的渐进落地,多重因素有望推动物价增速逐步企稳和弱回升。综合内生增长动力的修复节奏来看,当前担忧出现显著通胀或滞胀风险,尚为时过早。
展望2026年,债券估值已显著回归,市场投资难度或较2025年有所降低。短端方面,在流动性充裕的背景下,有望为市场提供稳健回报;收益率曲线大概率向陡峭化方向演绎。不过如果财政发力节奏温和、通胀回升幅度可控,长端利率后续的调整空间无需过度担忧。
本基金将坚持货币基金作为流动性管理工具的定位,投资类属将继续以同业存单、存款、逆回购、短期融资券为主,保持适度杠杆、剩余期限,追求稳定的投资收益,为基金持有人谋求长期、稳定的回报。
相关基金
基金公司
泰康基金管理有限公司
基本信息 2026-03-31
25
基金经理人数
170
管理基金
912.88亿
非货基规模
-62.82亿
-7.47%
较上期
近一年规模增长
91.48亿
11.71%
较上期
近三年规模增长
信托责任 2026-03-31
5.68年
平均投管年限
4.27年
平均在职时长
95.24%
近三年留职率
18/161
平均投管年限排名
6/161
平均在职时长排名
7/154
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-03-31
晨星评级数量资产占比
5星
53.82%
4星
1435.21%
3星
3552.68%
2星
227.78%
1星
20.52%
0%
30%
60%
大类资产产品线规模 2026-03-31
资产类型规模(亿)占比
股票型102.736.65%
固收型591.0738.25%
混合型219.0814.18%
货币632.3140.92%
其它0.000.00%
0%
25%
50%
电话
400-18-95522
传真
010-89620100
地址
北京市西城区武定侯街2号泰康国际大厦3、5层
基金公告
全部公告
发行运作
定期报告
其它公告
公告名称 公告日期
1
泰康薪意保货币市场基金2026年“端午节”假期暂停申购、转换转入业务公告
2026-06-12
2
泰康薪意保货币市场基金托管协议(2026年5月修订)
2026-05-23
3
关于泰康薪意保货币市场基金修改托管协议的公告
2026-05-23
4
泰康薪意保货币市场基金2026年“劳动节”假期暂停申购、转换转入业务公告
2026-04-25
5
泰康薪意保货币市场基金2026年第一季度报告
2026-04-21
6
泰康薪意保货币市场基金2026年“清明节”假期暂停申购、转换转入业务公告
2026-03-30
7
泰康薪意保货币市场基金2025年年度报告
2026-03-30
8
泰康薪意保货币市场基金2026年“春节”假期暂停申购、转换转入业务公告
2026-02-12
9
泰康薪意保货币市场基金2025年第四季度报告
2026-01-21
10
泰康薪意保货币市场基金2026年“元旦”假期暂停申购、转换转入业务公告
2025-12-26