汇添富稳乐回报债券发起式C
018768
净值 2026-05-29
1.1475
日涨跌幅
-0.05%
晨星分类
积极债券
基金经理
徐光、董超
成立日期
2024-01-31
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
大盘平衡
基金规模
1.15亿
计价货币
人民币
综合费率
1.73%
基金类型
债券型
换手率
159%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
兴业银行
业绩
风险
费用
投资组合
持有人
基金经理
策略
基金公司
基金公告
业绩
回报
回撤
近一年
年度回报
回报%
2025
本基金
8.05
同类平均
5.67
业绩比较基准
4.02
四分位排名
1
百分位排名
22
同类基金数量
1142
业绩比较基准为中债新综合财富(总值)指数收益率x80.0% + 沪深300指数收益率x15.0% + 恒生指数收益率(使用估值汇率折算)x5.0%
过往回报
回报%
近一月
近三月
近六月
近一年
近两年
今年以来
本基金
1.92
-0.51
-0.16
6.02
6.01
0.10
同类平均
1.76
0.47
2.34
7.39
5.75
2.17
业绩比较基准
1.80
0.78
1.32
5.28
6.37
1.63
四分位排名
3
2
4
百分位排名
51
37
93
同类基金数量
1582
1505
1399
1229
1004
1481
业绩数据截至2026-04-30,业绩不足1年不进行排名,业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
性价比
指标 同类表现 本基金 同类平均
风险和波动
指标 同类表现 本基金 同类平均
标准差
优于27%同类4.77%3.29%
最大回撤
优于19%同类-3.57%-1.96%
下行风险
优于29%同类2.33%1.74%
晨星风险
优于28%同类0.22%0.11%
相对收益
基准
业绩比较基准
指标 同类表现 本基金
Alpha
优于7%同类-1.18%
Beta
1.48
R2
0.63
超额收益
优于20%同类0.74%
跟踪误差
优于42%同类3.14%
信息比率
优于18%同类0.24
月度胜率
优于22%同类50.00%
涨势捕获率
优于30%同类127.27%
跌势捕获率
优于19%同类174.79%
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2025-12-31
总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.73%

1.02%

显性费率

0.50%

管理费(年)

0.12%

托管费(年)

0.40%

销售服务费(年)

0.71%

隐性费率

0.60%

交易成本(估)

0.11%

其它费用(估)
综合费率
94%
在同类基金的百分位
0.35%
本基金 1.73%
同类平均 1.21%
2.45%
显性费率
74%
在同类基金的百分位
0.20%
本基金 1.02%
同类平均 0.85%
1.55%
隐性费率
94%
在同类基金的百分位
-0.37%
本基金 0.71%
同类平均 0.36%
1.50%
换手率
本基金 159%
中位数 36%
基金规模
本基金 1.31亿
中位数 3.82亿
当前基金的晨星分类为积极债券 共有1531只基金
购买费用
费用信息
管理费(每年)0.50%
托管费(每年)0.12%
销售服务费(每年)0.40%
最小投资额度
申购1元
增购
单日申购限额
个人代销无限制
个人直销无限制
机构直销10,000,000元
机构代销10,000,000元
申购费
前端收费费率
申购金额 < 0万元0.00%
赎回费
分层标准费率
持有时间 < 7天1.50%
持有时间 ≥ 7天0.00%
资产分布
最新
历史
2025-12-31
是否穿透
股票持仓
中国大盘
14.31%
中国中盘
1.84%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.98%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
84.72%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票
债券
券种配置
债券品种 占净值同类平均
重仓债券
2026-03-31
债券代码 债券名称 占净资产%
22040222农发0226.50%
01977325国债0823.82%
20020420国开0417.81%
25021525国开1517.25%
持有人
内部人员持有
2025-12-31
基金经理自持
持平
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
高管投研跟投
持平
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
内部员工持有
增持 1986.98%
基金公司直接持有
2026-03-31
基金经理在管产品内部持有信息
基金经理
2025-12-31
高管投研
2025-12-31
内部员工
2025-12-31
管理人
2026-03-31
汇添富稳乐回报债券发起式C
本基金
未持有未持有5.9 万份未持有
汇添富稳乐回报债券发起式A
50-100 万份>100 万份937.5 万份2,782.4 万份
汇添富年年利定期开放债券A
未持有未持有763.53 份未持有
汇添富年年利定期开放债券C
未持有未持有未持有未持有
汇添富稳健添利定期开放债券A
未持有0-10 万份0.4 万份未持有
持有人结构
持有人 占比
被FOF持有情况
分红与拆分
规模变动
货币单位:元
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
管理团队
基金经理时间线
徐光
国籍:中国。学历:美国伊利诺伊理工学院金融学硕士。从业资格:证券投资基金从业资格。从业经历:2012年12月加入汇添富基金管理股份有限公司,历任债券交易员、高级债券交易员。2024年2月2日至今任汇添富稳元回报债券型发起式证券投资基金的基金经理助理。2024年2月2日至今任汇添富稳丰回报债券型发起式证券投资基金的基金经理助理。2018年8月21日至今任汇添富季季红定期开放债券型证券投资基金的基金经理。2018年8月21日至2020年3月23日任汇添富鑫泽定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理。2018年9月28日至今任汇添富高息债债券型证券投资基金的基金经理。2018年9月28日至今任汇添富年年利定期开放债券型证券投资基金的基金经理。2018年9月28日至2020年9月1日任汇添富鑫成定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理。2018年12月24日至2020年3月23日任汇添富丰润中短债债券型证券投资基金的基金经理。2019年2月22日至2020年6月3日任汇添富AAA级信用纯债债券型证券投资基金的基金经理。2019年3月15日至今任汇添富增强收益债券型证券投资基金的基金经理。2020年3月30日至2022年1月7日任汇添富鑫福债券型证券投资基金的基金经理。2020年4月9日至今任汇添富中短债债券型证券投资基金的基金经理。2020年7月8日至2024年5月9日任汇添富双利增强债券型证券投资基金的基金经理。2022年11月25日至今任汇添富稳健添利定期开放债券型证券投资基金的基金经理。2024年2月8日至今任汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金的基金经理。2024年3月19日至今任汇添富丰泰纯债债券型证券投资基金的基金经理。
主动型
五年以上
机构持有高
权益仓位择时
近三年回撤控制能力较强
7.8年
51.88亿
5
前80%
收益能力
前53%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在严格控制风险和保持资产流动性的基础上,通过积极主动的投资管理,追求基金资产的长期稳健增值。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票(含主板、创业板及其他经中国证监会允许上市的股票、存托凭证)、港股通标的股票、债券(包括国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持债券、政府支持机构债券、地方政府债券、可交换债券、可转换债券(含分离交易可转债)及其他经中国证监会允许投资的债券)、国债期货、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款(包含协议存款、定期存款及其他银行存款)、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。该基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的80%,投资于股票、可转债、可交债的比例合计不得超过基金资产的20%,其中,投资于港股通标的股票的比例不超过股票资产的50%。每个交易日日终在扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后,该基金保留的现金或投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%。其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如法律法规或监管机构变更投资品种的投资比例限制,基金管理人在履行适当程序后,可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
该基金采取稳健的投资策略,通过债券等固定收益类资产的投资力争平稳收益,并适度参与股票投资,在配置各类资产以及严格的风险管理基础上,力争实现基金资产的持续稳定增值。该基金采取的投资策略主要包括资产配置策略、股票精选策略、港股通标的股票的投资策略、存托凭证的投资策略、债券投资策略、可转债及可交换债投资策略及国债期货投资策略。 (更多详情请参见基金招募说明书)
业绩比较基准
中债新综合财富(总值)指数收益率×80%+沪深300指数收益率×15%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)×5%
投资策略及运作分析
2026年第一季报
一季度,经济稳中向好。生产和出口保持强势,投资和消费温和改善。物价回升,核心CPI回暖,PPI降幅收窄。货币政策稳健偏宽松,金融数据显示企业端融资需求好于居民端。 资金面宽松,债券收益率小幅下行。分期限和券种来看,结构分化明显,信用债表现优于利率债,信用利差和评级利差维持低位。 权益市场表现分化,指数冲高回落,结构分化加剧,受外围冲突影响,港股回撤幅度显著大于A股。 报告期内,组合债券部分维持偏低的久期和仓位,配置以利率债为主;权益部分保持均衡的配置,降低了个股集中度。
基金经理展望
2025年年报
展望2026年,融资需求弱和通胀偏低的格局暂时还是现实,但随着上游和中游价格修复,以及中国制造在新的全球化格局中体现出的优势,弱现实可能已经在发生边际变化。银行负债成本下行的速度放缓,制约了债券收益率进一步下行的空间,体现在远期利率的预期上,可能会带来期限利差进一步走阔。但资金面宽松,中短端利率波动收敛,叠加理财负债端稳定、化债背景下信用风险缓释,信用利差和评级利差可能维持在偏低的水平。债券收益率下行空间有限,票息收益仍然是更加确定的选择。权益市场估值水平抬升,整体仍处在合理区间,无风险利率持续处在偏低的水平,优质股权资产仍然具备较高的配置价值。但经济结构转型的大背景下,行业和个股分化加剧,市场热点切换加快,均衡配置是更加稳健的选择。
相关基金
基金公司
汇添富基金管理股份有限公司
基本信息 2026-03-31
99
基金经理人数
804
管理基金
6501.88亿
非货基规模
970.69亿
19.80%
较上期
近一年规模增长
1613.24亿
32.67%
较上期
近三年规模增长
信托责任 2026-03-31
4.74年
平均投管年限
3.17年
平均在职时长
84.51%
近三年留职率
48/161
平均投管年限排名
48/161
平均在职时长排名
32/154
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-03-31
晨星评级数量资产占比
5星
2412.11%
4星
8727.91%
3星
14840.93%
2星
8616.71%
1星
252.34%
0%
25%
50%
大类资产产品线规模 2026-03-31
资产类型规模(亿)占比
股票型1788.4615.90%
固收型2816.3125.04%
混合型1826.3316.24%
货币4746.5142.20%
其它70.770.63%
0%
25%
50%
电话
400-888-9918
传真
021-28932998
地址
上海市黄浦区外马路728号
基金公告
全部公告
发行运作
定期报告
其它公告
公告名称 公告日期
1
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金2026年第1季度报告
2026-04-22
2
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金更新招募说明书(2026年4月8日更新)
2026-04-08
3
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金C类份额更新基金产品资料概要(2026年04月08日更新)
2026-04-08
4
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金基金经理变更公告
2026-04-04
5
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金2025年年度报告
2026-04-01
6
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金2025年第4季度报告
2026-01-22
7
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金C类份额更新基金产品资料概要(2026年01月16日更新)
2026-01-19
8
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金更新招募说明书(2026年1月16日更新)
2026-01-17
9
汇添富基金管理股份有限公司关于设立汇添富基金销售(上海)有限公司的公告
2025-12-24
10
汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金2025年第3季度报告
2025-10-29