永赢锐见进取混合A
022717
净值 2026-11-03
1.7650
日涨跌幅
-6.07%
晨星分类
沪港深积极配置
基金经理
李文宾
成立日期
2025-01-23
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
21.90亿
计价货币
人民币
综合费率
2.00%
基金类型
混合型
换手率
257%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
招商银行
业绩
近一年
年度回报
| 回报% | 2025年 二季度 | 三季度 | 四季度 | 2026年 一季度 | 二季度 | 三季度 |
| 本基金 | 13.25 | 47.81 | 13.01 | 8.76 | 65.59 | -28.65 |
| 同类平均 | 2.72 | 25.43 | -1.46 | -1.04 | 18.82 | -13.13 |
| 基准指数 | 3.28 | 19.27 | -2.02 | -3.26 | 7.00 | -8.52 |
基准指数为中证沪港深互联互通综合全收益指数
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 今年以来 |
| 本基金 | -7.89 | -28.65 | 18.14 | 45.20 | 28.49 |
| 同类平均 | -5.74 | -13.13 | 3.22 | 0.65 | 2.14 |
| 基准指数 | -4.86 | -8.52 | -2.12 | -7.22 | -5.31 |
| 四分位排名 | — | — | — | ||
| 百分位排名 | — | — | — | 2 | 6 |
| 同类基金数量 | 2296 | 2228 | 2085 | 1833 | 1965 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于10%同类 | 58.93% | 27.39% |
最大回撤 | 优于19%同类 | -44.70% | -24.36% |
下行风险 | 优于16%同类 | 39.83% | 21.35% |
晨星风险 | 优于4%同类 | 35.74% | 6.30% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于96%同类 | 0.46 | -19.37 |
卡玛比率 | 优于93%同类 | 0.26 | -0.43 |
索提诺比率 | 优于95%同类 | 0.68 | -0.40 |
相对基准表现
跟踪指标-近一年 | 晨星计算基准 中证新型基础设施建设主题指数 | 招募说明书基准 中证800指数收益率×70%＋中债-综合指数（全价）收益率×20%＋恒生指数收益率（按估值汇率折算）×10% | 晨星分类基准 中证沪港深互联互通综合全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.96 | 0.82 | 0.74 |
Beta系数 | 1.10 | 3.48 | 2.69 |
Alpha % | 23.09 | 67.79 | 71.58 |
超额收益 % | 19.82 | 22.80 | 27.51 |
跟踪误差 % | 13.35 | 45.47 | 43.80 |
信息比率 | 1.48 | 0.50 | 0.63 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近12个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
93.11%78.02%
较混合型基金平均 +15.09%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 2.00%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.60%
隐性费率0.59%
交易成本(估)0.01%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为沪港深积极配置 共有2266只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | 1元 |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 1.20% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.80% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 1年 | 0.50% |
| 持有时间 ≥ 1年 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–91 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
92–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
永赢基金 线上/柜台直销 1折
9 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金
陆金所 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
73.61%
中国中盘
11.37%
中国小盘
0.49%
美国股票
0.00%
发达市场
0.54%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 7.79 | 31.54 | -23.75 |
基础材料 | 7.58 | 8.74 | -1.16 |
可选消费 | 0.21 | 5.08 | -4.86 |
金融服务 | 0.00 | 17.40 | -17.40 |
房地产 | 0.00 | 0.33 | -0.33 |
敏感性 | 82.98 | 56.80 | 26.18 |
通信服务 | 0.00 | 1.70 | -1.70 |
能源 | 8.99 | 2.38 | 6.60 |
工业 | 16.34 | 15.54 | 0.79 |
科技 | 57.65 | 37.17 | 20.48 |
防御性 | 9.23 | 11.66 | -2.43 |
必选消费 | 0.09 | 5.45 | -5.37 |
医疗保健 | 9.14 | 3.72 | 5.42 |
公用事业 | 0.00 | 2.48 | -2.48 |
基准指数为沪深300指数
股票地区分布
| 投资组合 % | |
| 大亚洲地区 | 100.00 |
| 日本 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.62 |
| 发达亚洲 | 0.00 |
| 新兴亚洲 | 99.38 |
| 美洲 | 0.00 |
| 北美 | 0.00 |
| 拉丁美洲 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 |
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 09926 | 康方生物 | 医疗保健 | 11.10% | 5.64% | 2 | |
| 600176 | 中国巨石 | 基础材料 | 6.30% | 新增 | 1 | |
| 603986 | 兆易创新 | 科技 | 5.11% | -0.93% | 3 | |
| 688825 | 长鑫科技 | 科技 | 4.92% | 新增 | 1 | |
| 601138 | 工业富联 | 科技 | 4.59% | 新增 | 1 | |
| 300223 | 君正股份 | 科技 | 4.57% | -1.23% | 3 | |
| 01171 | 兖矿能源 | 能源 | 4.36% | 2.10% | 2 | |
| 002463 | 沪电股份 | 科技 | 4.17% | 0.69% | 5 | |
| 002080 | 中材科技 | 基础材料 | 3.89% | 新增 | 1 | |
| 06082 | 壁仞科技 | 科技 | 3.49% | 新增 | 1 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：中证800全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 减持本期上期
- 高管投研跟投
- 减持本期上期
- 内部员工持有
- 减持 -73.82%
- 基金公司直接持有2026-09-30
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
李文宾 男
上海交通大学学士，复旦大学硕士，14年证券相关从业经验。曾任中银国际证券有限责任公司行业分析师；华泰资产管理有限公司资深行业研究员；万家基金管理有限公司基金经理。现任永赢基金管理有限公司权益投资部联席总经理。
权益型
五年以上
主动管理超百亿
高权益仓位
近一年收益高
9.8年
198.04亿
5
前2%
收益能力
前86%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在有效控制投资组合风险的前提下，力争追求资产净值的长期稳健增值。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行的股票（含主板、创业板、科创板及其他中国证监会允许基金投资的股票、存托凭证）、港股通标的股票、债券（含国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、次级债、短期融资券、超短期融资券、中期票据、政府支持机构债券、政府支持债券、可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债券等）、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、股指期货、股票期权、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：该基金投资于股票（含存托凭证）资产占基金资产的比例为60%-95%，其中港股通标的股票投资比例不得超过股票资产的50%；每个交易日日终，在扣除股指期货、国债期货、股票期权合约需缴纳的交易保证金后，保持现金（不含结算备付金、存出保证金、应收申购款等）或者到期日在一年以内的政府债券投资比例合计不低于基金资产净值的5%。如果法律法规或监管机构变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
该基金将通过对宏观经济运行状况、国家货币政策、财政政策及资本市场资金环境的研究，综合运用资产配置策略、股票投资策略、固定收益投资策略、可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债券投资策略、资产支持证券投资策略、股指期货投资策略、股票期权投资策略、国债期货投资策略，力求控制风险并实现基金资产的增值保值。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中证800指数收益率×70%＋中债-综合指数（全价）收益率×20%＋恒生指数收益率（按估值汇率折算）×10%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年1季度，资本市场历经了中东突发事件的考验（到目前为止依然没有完全缓解），这导致股市在2月底到3月下旬出现了较大的波动，这期间科技板块快速回调，油气等资源板块呈现显著超额。在这期间，我们无法判断双方博弈节奏和结果，尤其是波斯湾是全球主要能源运输通道，一旦发生长期阻塞是无法通过释放战略库存来缓解的，所以我们一方面降低了科技板块的持仓，另一方面增配了石油、天然气等板块龙头标的。 2026年二季度，国内经济出现一定的分化，内需和投资两项环比走弱。其中消费走弱可能和消费补贴力度减弱有关，同时也和持续多年的更新换代进入末期有关；投资低于预期主要和年内投资节奏和项目开工节奏挂钩，我们认为投资将会在未来一段时期边际企稳。出口依然较为亮眼，是中国经济企稳向好的中坚力量。此外二季度中东冲突不断缓和，但霍尔木兹海峡依然并没有实质性开放，因此全球油气供应链依然承压，各国更多通过消化库存的方式共克时艰，我们认为三季度美伊达成协议的概率较大，届时全球将会进入到油气补库周期，前期走软的油气价格将会重新进入到上升通道，因此全球通胀压力并不会立即缓解，据此我们预测美联储并不会立刻放松加息预期，全球流动性依然边际趋紧。二季度，我们抓住美伊冲突对资本市场的冲击机会，逐步加仓了以AI为代表的科技板块，这其中我们继续看好光通信、存储和PCB产业链。我们看到2026年人工智能产业发展继续一如既往的迅速，特别以美国Anthropic和OpenAI代表，国内deepseek为代表的大模型企业不断在coding等商业领域取得突破，ARR增速不断突破上限，这让我们看到了人工智能从技术推广到商业化落地的曙光。因此我们将会继续坚定看好人工智能板块。同时在二季度末，我们看到周期价值板块出现了持续的下跌，我们认为并非这些企业的基本面出现的超预期的恶化，而更多是市场阶段性向科技集中聚拢的过程中出现了流动性的困局。但这些企业代表了中国经济的底气，他们多是多次证明具有跨越周期能力的优质企业，所以我们认为目前这些板块也值得我们从中长期维度去持有。我们在持仓中也加入这些板块做一定的均衡化处理。
基金经理展望
2026年中报
展望未来，我们预计国内经济将继续企稳向好，科技领域将会继续围绕以AI为核心推行新一轮产业革命，因此我们会继续围绕AI进行投资，这其中我们认为国产芯片、PCB产业链和存储依然是重点关注方向。同时创新药虽然在近期跑出了较好的超额收益，但依然拥有较好的风险收益比和市值空间，我们将继续坚持在其中投资优质公司。此外，煤炭、工业金属等周期价值板块在历经6月的调整后股价和基本面背离明显，值得我们继续从中寻找投资机会。
基金公司
永赢基金管理有限公司 基本信息 2026-09-30
56
基金经理人数
405
管理基金
4850.48亿
非货基规模
675.21亿
15.92%
近一年规模增长
2487.43亿
107.72%
近三年规模增长
信托责任 2026-09-30
2.74年
平均投管年限
2.09年
平均在职时长
66.67%
近三年留职率
129/162
平均投管年限排名
117/162
平均在职时长排名
92/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-09-30
大类资产产品线规模 2026-09-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 永赢锐见进取混合型证券投资基金2026年第3季度报告 | 2026-10-27 | |
| 2 | 永赢锐见进取混合型证券投资基金（A份额）基金产品资料概要更新(2026年第1号) | 2026-09-30 | |
| 3 | 永赢锐见进取混合型证券投资基金更新招募说明书(2026年第1号) | 2026-09-30 | |
| 4 | 永赢锐见进取混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 5 | 永赢锐见进取混合型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 6 | 永赢基金管理有限公司关于旗下部分基金开通同一基金不同类别基金份额相互转换业务的公告 | 2026-07-17 | |
| 7 | 永赢基金管理有限公司深圳分公司成立公告 | 2026-05-22 | |
| 8 | 永赢基金管理有限公司关于旗下部分公募基金产品风险等级变动的公告 | 2026-05-15 | |
| 9 | 永赢锐见进取混合型证券投资基金2026年第1季度报告 | 2026-04-22 | |
| 10 | 永赢锐见进取混合型证券投资基金2025年年度报告 | 2026-03-31 |