前海开源鼎欣债券A
006145
净值 2026-11-03
1.2005
日涨跌幅
0.11%
晨星分类
纯债
基金经理
张科丰
成立日期
2018-08-16
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
—
基金规模
0.07亿
计价货币
人民币
综合费率
0.57%
基金类型
债券型
换手率
0%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
浙商银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 51.60 | 2.99 | 4.78 | 1.44 | 4.31 | 4.59 | 0.88 |
| 同类平均 | 5.29 | 2.77 | 3.97 | 2.46 | 3.65 | 4.69 | 0.87 |
| 基准指数 | 4.67 | 2.97 | 5.23 | 3.32 | 4.81 | 7.89 | 0.70 |
| 四分位排名 | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | 21 | 88 | 26 | 51 | 54 |
| 同类基金数量 | — | — | 544 | 670 | 824 | 1099 | 1435 |
基准指数为中证综合债指数
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | 0.21 | 0.78 | 1.69 | 2.83 | 2.35 | 2.79 | 2.92 | 2.09 |
| 同类平均 | 0.30 | 0.62 | 1.39 | 2.59 | 2.42 | 2.85 | 2.94 | 2.08 |
| 基准指数 | 0.36 | 1.09 | 2.30 | 3.70 | 3.28 | 4.32 | 4.20 | 3.14 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 36 | 53 | 53 | 47 | 49 |
| 同类基金数量 | 1583 | 1565 | 1531 | 1464 | 1141 | 740 | 459 | 1502 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于34%同类 | 0.60% | 0.39% |
最大回撤 | 优于38%同类 | -0.32% | -0.25% |
下行风险 | 优于87%同类 | 0.03% | 0.13% |
晨星风险 | 优于34%同类 | 0.00% | 0.00% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于42%同类 | 2.31 | 3.02 |
卡玛比率 | 优于40%同类 | 7.85 | 9.24 |
索提诺比率 | 优于93%同类 | 49.04 | 8.97 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 中证中高等级信用债指数 | 招募说明书基准 中债综合指数收益率 | 晨星分类基准 中证综合债指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.79 | 0.77 | 0.70 |
Beta系数 | 0.82 | 0.58 | 0.53 |
Alpha % | -0.24 | 1.19 | -0.05 |
超额收益 % | -0.67 | 0.83 | -1.65 |
跟踪误差 % | 0.55 | 0.88 | 1.02 |
信息比率 | -0.37 | 0.95 | -1.68 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.57%
0.40%
显性费率0.30%
管理费(年)0.10%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.17%
隐性费率0.06%
交易成本(估)0.11%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为纯债 共有2241只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 0.30% |
| 托管费(每年) | 0.10% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 10元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 0.80% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 300万元 | 0.50% |
| 300万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.20% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.10% |
| 持有时间 ≥ 30天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 80 元
前海开源 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
9 家0.08%
买 10 万元 实付 80 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金
中欧财富 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 0.00% | 0.00% |
债券 | 97.85% | 106.09% |
现金 | 1.88% | 11.25% |
商品 | 0.00% | 0.00% |
其他 | 0.28% | -17.34% |
股票持仓
中国大盘
0.00%
中国中盘
0.00%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
97.85%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
| 债券品种 | 占净值 | 同类平均 |
重仓债券
| 债券代码 | 债券名称 | 占净资产% |
| 018003 | 国开1401 | 35.11% |
| 019827 | 26国债01 | 23.89% |
| 019797 | 25国债24 | 13.28% |
| 019829 | 26国债03 | 7.42% |
| 019776 | 25特国02 | 5.61% |
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 减持本期上期
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -20.84%
- 基金公司直接持有2026-09-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-09-30 |
| 未持有 | 未持有 | 15.2 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 20.8 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 615.19 份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 130 份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 1,000.0 万份 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
分红
| 除息日 | 再投资日 | 分红(元/10份) | 再投资日净值 |
| 2021-03-18 | 2021-03-18 | 0.5000 | 1.0073 |
| 2020-06-03 | 2020-06-03 | 0.8000 | 1.0473 |
| 2019-06-11 | 2019-06-11 | 4.0000 | 1.0743 |
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
张科丰 男
南开大学硕士研究生。2014年7月至2016年9月任中国人寿养老保险股份有限公司信用评估部信用分析师；2016年10月至2019年6月任合众资产管理股份有限公司固定收益部债券投资经理助理；2019年7月至2023年7月任国新证券股份有限公司固定收益部投资经理；2023年7月加盟前海开源基金管理有限公司，现任公司基金经理。
固收型
不足一年
机构持有极高
0.7年
41.60亿
5
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在保持资产流动性的基础上，力争为投资者提供高于业绩比较基准的长期稳定投资回报。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国家债券、地方政府债、政府支持机构债、金融债 券、次级债券、中央银行票据、企业债券、公司债券、中小企业私募债券、中期票据、短期融资券、超短 期融资券、银行存款（包括协议存款、定期存款以及其他银行存款）、同业存单、可分离交易可转债的纯 债部分、证券公司短期公司债券、债券回购、资产支持证券、货币市场工具、国债期货以及法律法规或中 国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。 该基金不投资于股票、权证，也不投资于可转换债券（可分离交易可转债的纯债部分除外）和可交换债券。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范 围。 基金的投资组合比例为：该基金投资于债券的比例不低于基金资产的 80％；该基金每个交易日日终在扣 除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，保持不低于基金资产净值 5％的现金或者到期日在一年以内的政 府债券，其中现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。 如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投 资品种的投资比例。
投资策略
该基金的投资策略主要有以下四个方面内容：1、资产配置策略。2、债券投资策略。3、国债期货投资策略。4、资产支持证券投资策略。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中债综合指数收益率
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年上半年，我国宏观经济呈现明显结构性分化的格局。外需成为经济增长核心支撑，受益于全球AI产业旺盛的配套需求，出口实现高速增长。内需复苏节奏滞后，消费内生动力走弱，房地产暂无明确企稳回升信号；叠加财政支出投放节奏偏慢，固定资产投资修复力度不足。物价端，美伊地缘冲突带动国际油价短期反弹，但上游成本上涨未能传导至终端消费品，整体物价保持平稳。 货币政策持续坚守适度宽松取向，宏观流动性维持合理充裕，但银行间资金面阶段性分化、波动明显。一季度资金利率平稳运行，围绕政策利率中枢窄幅震荡；4-5月市场资金供给充足，流动性大幅宽松，DR001一度跌破1.25%；6月央行通过公开市场操作净回笼资金，叠加大行融出资金收缩，流动性边际收紧，短端利率中枢抬升至1.4%以上；二季度末央行投放隔夜逆回购对冲流动性扰动，市场预期趋于稳定。 上半年债券市场收益率震荡下行、中枢持续下移。年初，市场对经济的乐观预期叠加政府债券集中发行，长端利率短期冲高，10年期国债收益率触及1.9%附近；随后银行配置盘持续进场、资金面稳步改善，债市开启修复行情，10年期国债收益率回落至1.7%区间；6月流动性阶段性收紧引发收益率短期震荡，随着货币政策对冲、资金面回归平稳，债市走势重回稳健。 操作方面，本报告期内，由于基金规模下降，组合相应调整持仓结构，配置重心转向利率债。久期管理方面采用哑铃型策略，兼顾组合流动性与收益弹性。动态灵活调整组合久期，积极把握利率波段交易机会。
基金经理展望
2026年中报
展望2026年下半年，经济结构性分化特征或将延续。内需两大核心压制因素并未消解：房地产行业未显现明确回暖迹象，持续拖累地产投资与上下游消费；AI技术大规模应用加速就业结构重塑，对居民就业、收入预期产生影响，进而影响消费修复节奏。外需端依托国内完整产业链与产业竞争优势，叠加全球AI产业扩张带来的持续配套订单，出口仍具备较强韧性，持续充当经济稳定支柱。 内需偏弱的基本面将支撑下半年货币政策保持适度宽松，流动性维持合理充裕。债市收益率处于低位区间，经过上半年持续下行后，利率进一步大幅下行空间有限，预计后续以区间震荡为主，投资机会主要来自流动性、政策预期变动带来的阶段性波动行情。
基金公司
前海开源基金管理有限公司 基本信息 2026-09-30
32
基金经理人数
217
管理基金
870.65亿
非货基规模
20.17亿
2.41%
近一年规模增长
-68.76亿
-8.05%
近三年规模增长
信托责任 2026-09-30
5.97年
平均投管年限
3.66年
平均在职时长
75.00%
近三年留职率
14/162
平均投管年限排名
21/162
平均在职时长排名
68/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-09-30
大类资产产品线规模 2026-09-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 前海开源鼎欣债券型证券投资基金2026年第3季度报告 | 2026-10-27 | |
| 2 | 前海开源基金管理有限公司关于终止与瑞银基金销售（深圳）有限公司销售业务合作关系的公告 | 2026-09-07 | |
| 3 | 前海开源鼎欣债券型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 4 | 前海开源基金管理有限公司关于终止与浦领基金销售有限公司销售业务合作关系的公告 | 2026-07-28 | |
| 5 | 前海开源鼎欣债券型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 6 | 前海开源基金管理有限公司关于终止与中证金牛（北京）基金销售有限公司销售业务合作关系的公告 | 2026-06-01 | |
| 7 | 前海开源基金管理有限公司关于终止与上海有鱼基金销售有限公司销售业务合作关系的公告 | 2026-05-29 | |
| 8 | 前海开源基金管理有限公司关于终止与深圳富济基金销售有限公司销售业务合作关系的公告 | 2026-05-18 | |
| 9 | 前海开源鼎欣债券型证券投资基金2026年第1季度报告 | 2026-04-22 | |
| 10 | 关于旗下部分基金增加申港证券股份有限公司为销售机构并参加其费率优惠活动的公告 | 2026-04-20 |