大成沪深300指数C 007096 基金详情

净值 2026-05-18

1.1510

日涨跌幅

-0.48%

晨星分类

大盘平衡股票

基金经理

刘淼、郑少芳

成立日期

2019-03-11

风险等级

中风险(R3)

股票投资风格箱

大盘平衡

基金规模

10.57亿

计价货币

人民币

综合费率

1.04%

基金类型

股票型

换手率

12%

单日申购限额

无限制

申购状态

可申购

赎回状态

可赎回

锁定期

无锁定期

托管人

农业银行

业绩

风险

费用

投资组合

持有人

基金经理

策略

基金公司

基金公告

业绩

回报

回撤

近五年

年度回报

回报%	2020	2021	2022	2023	2024	2025
本基金	29.36	-1.58	-18.35	-9.06	14.90	19.19
同类平均	42.63	10.85	-18.40	-9.75	13.01	22.03
业绩比较基准	27.21	-5.20	-21.63	-11.38	14.68	17.66
四分位排名	3	3	2	2	3	3
百分位排名	69	54	45	49	61	68
同类基金数量	955	358	437	458	477	647

业绩比较基准为沪深300指数收益率x100.0%

过往回报

回报%	近一月	近三月	近六月	近一年	近两年	近三年	近五年	今年以来
本基金	7.89	2.43	4.37	28.86	16.76	7.73	0.94	4.15
同类平均	8.03	1.96	6.76	32.53	18.42	8.40	3.28	5.81
业绩比较基准	8.03	2.15	3.59	27.50	15.48	6.06	-1.27	3.83
四分位排名	—	—	—	3	3	3	3	3
百分位排名	—	—	—	67	61	64	62	69
同类基金数量	991	971	919	771	481	440	330	965

业绩数据截至2026-04-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值

晨星评级

2026-03

最新

历史

2025-12-31

是否穿透

股票持仓

中国大盘

93.92%

中国中盘

0.08%

中国小盘

0.00%

美国股票

0.00%

发达市场

0.46%

新兴市场

0.00%

债券持仓

利率债

0.00%

信用债

0.00%

可转债

0.00%

资产支持证券

0.00%

海外投资级

0.00%

海外高收益

0.00%

商品持仓

原油

0.00%

黄金

0.00%

其他商品

0.00%

投资组合

股票行业分布

2025-12-31

	投资组合 %	基准 %	+/-
周期性	40.14	40.17	-0.02
基础材料	9.91	9.92	-0.00
可选消费	7.02	6.84	0.19
金融服务	22.66	22.70	-0.04
房地产	0.54	0.72	-0.17
敏感性	44.14	44.10	0.03
通信服务	1.72	1.72	-0.00
能源	2.45	2.45	0.01
工业	16.29	16.30	-0.01
科技	23.68	23.64	0.04
防御性	15.72	15.73	-0.01
必选消费	7.84	7.84	-0.01
医疗保健	5.03	5.03	0.00
公用事业	2.86	2.86	-0.00

基准指数为沪深300收益指数

股票地区分布

2025-12-31

	投资组合 %	基准 %	+/-
大亚洲地区	100.00	100.00	0.00
日本	0.00	0.00	0.00
大洋洲	0.00	0.00	0.00
发达亚洲	0.48	1.07	-0.58
新兴亚洲	99.52	98.93	0.58
美洲	0.00	0.00	0.00
北美	0.00	0.00	0.00
拉丁美洲	0.00	0.00	0.00
大欧洲地区	0.00	0.00	0.00
英国	0.00	0.00	0.00
发达欧洲	0.00	0.00	0.00
新兴欧洲	0.00	0.00	0.00
非洲/中东	0.00	0.00	0.00
未分类	0.00	0.00	0.00

基准指数为沪深300收益指数

重仓股票

2026-03-31

股票代码	股票名称	晨星行业	风格箱	占净值	占比变动	重仓季度
300750	宁德时代	工业		4.12%	0.50%	18
600519	贵州茅台	必选消费		3.53%	0.31%	40
300308	中际旭创	科技		2.46%	-0.08%	3
601318	中国平安	金融服务		2.35%	-0.37%	62
601899	紫金矿业	基础材料		2.09%	-0.03%	5
600036	招商银行	金融服务		1.89%	-0.06%	63
300502	新易盛	科技		1.71%	0.11%	3
000333	美的集团	可选消费		1.46%	0.02%	19
600900	长江电力	公用事业		1.28%	0.04%	15
601166	兴业银行	金融服务		1.24%	-0.09%	2

股票风格箱

价值

平衡

成长

大盘

中盘

小盘

股票风格

基金换手率

业绩归因

持有人

内部人员持有

2025-12-31

基金经理自持: 未持有
持平; 无
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份; 估算金额
—

高管投研跟投: 未持有
持平; 无
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份; 估算金额
—

内部员工持有: 420.81份
持平; 占总份额比例0.00%
估算金额
501.73176 元

基金公司直接持有 2026-03-31: 未持有; 占总份额比例—
估算金额
—

基金经理在管产品内部持有信息	基金经理 2025-12-31	高管投研 2025-12-31	内部员工 2025-12-31	管理人 2026-03-31
大成沪深300指数C 本基金	未持有	未持有	420.81 份	未持有
大成沪深300指数A	未持有	0-10 万份	6.5 万份	未持有
大成沪深300指数Y	未持有	未持有	9.81 份	未持有
大成创业板50指数A	未持有	未持有	69.48 份	未持有
大成创业板50指数C	未持有	未持有	5.0 万份	未持有

持有人结构

持有人	占比

被FOF持有情况

分红

除息日	再投资日	分红(元/10份)	再投资日净值
2026-01-16	2026-01-16	0.9620	1.1216
2025-01-20	2025-01-20	0.0042	0.9761
2021-01-18	2021-01-18	1.8230	1.2593
2020-01-17	2020-01-17	0.5700	1.0719

规模变动

货币单位：元

亿

规模

基金经理

基金成立日期

基金经理人数

最长任职年限

0.0年

平均任职年限

0.0年

基金经理自购

—

管理团队

基金经理时间线

刘淼女

北京大学工商管理硕士。2008年4月至2011年5月就职于招商基金管理有限公司，任基金核算部基金会计。2011年5月加入大成基金管理有限公司，先后担任基金运营部基金会计、股票投资部投委会秘书兼风控员、数量与指数投资部数量分析师、指数与期货投资部基金经理、指数与期货投资部总监助理。2020年6月29日至2023年5月30日任大成MSCI中国A股质优价值100交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2020年6月29日至2023年6月14日任大成MSCI中国A股质优价值100交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理。2020年6月29日起任深证成长40交易型开放式指数证券投资基金、大成深证成长40交易型开放式指数联接基金基金经理。2020年6月29日至2022年11月30日任大成中证500深市交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2021年4月30日起任大成中证全指医疗保健设备与服务交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2021年6月17日起任大成中证红利指数证券投资基金基金经理。2021年9月2日至2022年12月8日任中证500沪市交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2021年9月2日起任大成中证100交易型开放式指数证券投资基金、大成深证成份交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2022年6月28日起任大成中证电池主题指数型发起式证券投资基金基金经理。2022年7月13日起任大成中证上海环交所碳中和交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2022年10月13日至2023年10月20日任大成动态量化配置策略混合型证券投资基金基金经理。2023年3月20日起任大成有色金属期货交易型开放式指数证券投资基金、大成有色金属期货交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理。2023年4月14日起任大成沪深300指数证券投资基金基金经理。2024年3月6日起任大成中证A50交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2024年4月8日起任大成中证红利低波动100交易型开放式指数证券投资基金基金经理。2024年4月23日起任大成中证A50交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理。2024年5月24日起任大成中证芯片产业指数型发起式证券投资基金基金经理。2024年5月28日起任大成中证工程机械主题交易型开放式指数证券投资基金基金经理。具备基金从业资格。国籍：中国

权益型

五年以上

中长期超额收益高

5.9年

任职经验

211.77亿

在管规模

管理数量

前20%

收益能力

前20%

抗风险能力

风险回报

年化回报 %

年化标准差%

累计回报

对数刻度

*数据截止日期:

策略

投资目标

通过严格的投资程序约束和数量化风险管理手段，实现指数投资偏离度和跟踪误差的最小化。在正常市场情况下，该基金日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%，年跟踪误差不超过4%。

投资范围

该基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括沪深300 指数成份股、备选成份股、新股（如一级市场初次发行或增发）等，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金财产净值的5％。本基金还可以投资于法律法规及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。待金融衍生产品推出后，本基金可以依照法律法规或监管机构的规定运用金融衍生产品进行风险管理。该基金跟踪标的指数的投资组合资产原则上不低于基金财产净值的90%。除非法律法规另有规定，本基金的股票投资比例可以提高到基金财产净值的100％。

投资策略

该基金采用被动式指数投资策略。原则上，股票投资组合的构建主要按照标的指数的成份股组成及其权重来拟合、复制标的指数，并原则上根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。当预期成份股发生调整和成份股发生配股、增发、分红等行为时，或因基金的申购和赎回等对该基金跟踪标的指数的效果可能带来影响时，或因某些特殊情况（如股权分置改革等）导致流动性不足时，或因其他原因导致无法有效复制和跟踪标的指数时，基金管理人可以对投资组合管理进行适当变通和调整，并辅之以金融衍生产品投资管理等，最终使跟踪误差控制在限定的范围之内。在控制风险的前提下，该基金将根据该基金的投资目标和股票投资策略，基于对基础证券投资价值的深入研究判断，进行存托凭证的投资。1．决策依据（1）有关法律、法规、基金合同和标的指数等的相关规定；（2）经济运行态势和证券市场走势。2．投资管理体制该基金管理人实行投资决策委员会领导下的基金经理团队制。投资决策委员会负责制定基金投资方面的整体投资计划与投资原则；决定有关指数重大调整的应对决策、其他重大组合调整决策以及重大的单项投资决策；基金经理根据投资决策委员会的决策，负责投资组合的构建、调整和日常管理等工作。3．金融衍生产品投资管理该基金若投资金融衍生产品，则其目的主要包括：对冲某些成份股的特殊突发风险和某些特殊情况下的流动性风险，以及适当利用金融衍生产品组合的持有收益覆盖一定的基金固定费用，最终使得基金收益率尽可能地贴近所跟踪标的指数的收益率。该基金投资金融衍生产品的投资策略主要包括：主要采用市场公认的多种期权定价模型对权证进行定价，作为权证投资的价值基准；根据权证对应公司基本面的研究估值，结合权证理论价值进行权证的趋势投资；利用权证衍生工具的特性，基金通过权证与证券的组合投资，来达到改善组合风险收益特征的目的，包括但不限于杠杆交易策略、看跌保护组合策略、保护组合成本策略、获利保护策略、买入跨式投资策略。4、融资及转融通证券出借业务投资策略该基金在参与融资、转融通证券出借业务时将根据风险管理的原则，在法律法规允许的范围和比例内、风险可控的前提下，本着谨慎原则，参与融资和转融通证券出借业务。参与融资业务时，该基金将力争利用融资的杠杆作用，降低因申购造成基金仓位较低带来的跟踪误差，达到有效跟踪标的指数的目的。参与转融通证券出借业务时，该基金将从基金持有的融券标的股票中选择流动性好（更多详情请参见基金招募说明书）

业绩比较基准

沪深300指数收益率

投资策略及运作分析

2026年第一季报

回顾2026年1季度万得全A指数涨跌幅-1.15%，市场各主要指数涨跌不一，其中上证综指涨跌幅-1.94%，沪深300指数涨跌幅-3.89%，中证500指数涨跌幅+2.03%，中证1000指数涨跌幅+0.32%，创业板指涨跌幅-0.57%。

2026年一季度A股市场整体先扬后抑，3月初受全球避险情绪升温、国际油价大幅上涨等外部因素冲击，呈现震荡下行、结构分化特征。当前地缘局势降温的潜在催化逐步积累，外部冲击对A股的影响正由全面避险情绪冲击，转向为部分板块提供持续结构性叙事支撑。

两会政策全面落地，为全年经济工作明确方向。2026年经济增长目标设定为4.5%-5.0%，清晰传递高质量发展政策导向；发展重心聚焦内需提振与高端制造升级双核心，为市场确立明确的结构性主线。叠加年报与一季报披露窗口期，市场在震荡调整后逐步从政策宏大叙事转向景气度验证，市场投资主线围绕两大方向展开：一是“再通胀”交易与“HALO”资产主线。“再通胀”聚焦供需偏紧、价格弹性充足的资源品板块；“HALO”资产指向重资产、低淘汰属性，且依托国内产业安全优势与全球竞争力的高端制造出海方向。二是基本面驱动的科技成长主线。当前正值业绩验证关键期，市场行情正由前期强预期主导，逐步转向预期与基本面共振的驱动阶段。

本基金标的指数为沪深300指数。沪深300指数由沪深市场中规模大、流动性好的最具代表性的300只证券组成，反映沪深市场上市公司证券的整体表现。本基金采取完全复制法进行投资，即原则上按照标的指数的成份股及其权重构建基金股票投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。

运作层面上，本基金在报告期内基本保持满仓。各项操作和指标均符合基金合同的要求。

基金经理展望

2025年年报

展望2026年，作为"十五五"规划的开局之年，宏观经济将在政策托举与结构转型中延续稳健态势。结构上，扩内需作为经济增长主要引擎处于战略首要位置，但消费潜力的增长和消费率的提高仍需政策系统性的支持和服务业的结构性支撑。投资领域呈现分化格局：制造业投资凭借设备更新和高技术产业的高景气度预计增速领跑；"两重"建设为基建投资提供托底，新型基建及传统基建更新使得增速保持平稳；地产投资历经三年调整周期后，下行斜率有望趋缓，对经济的负面拖累减轻。出口端，有望在新兴市场和AI相关优势产品带动下继续维持较强韧性，实现偏高增速为经济提供稳定支撑。货币政策延续“适度宽松"取向以稳定融资环境，同时强化逆周期调节与财政政策的协同配合。财政政策更加积极，将“保持必要的财政赤字、债务总规模和支出总量”，节奏或继续前倾。价格层面，在低基数背景下，随着"反内卷"政策落地与物价拖累因素减轻，通胀有望迎来温和修复，企业盈利环境最终随之改善。

对于A股市场而言，2026年虽然外部扰动因素犹存，但内部环境积极向好的态势愈发清晰。政策上，宏观调控转向提质增效，叠加资本市场改革持续深化、长期资金入市引导等红利逐步释放，为权益资产营造了友好的环境。盈利维度，随着经济温和复苏态势巩固，上市公司基本面逐渐进入修复通道，部分行业的景气度在去年完成探底回升，预计今年A股盈利重回上行周期，为行情持续性提供业绩支撑。资金层面上，随着通胀回归与赚钱效应显现，居民资产配置向权益类资产倾斜的趋势强化，个人投资者、中长期资金、北向资金和杠杆资金等继续构建今年多元流入的良性格局。估值层面，尽管主要宽基指数纵向对比处于历史相对较高水平，但在全球视野下横向比较依然具备吸引力。综上，2026年A股或将呈现震荡向上的行情特征，节奏可能遵循N型轨迹展开。

组合管理上，我们将严格按照基金合同的相关约定，紧密跟踪标的指数，按照标的指数成分股组成及其权重的变化调整投资组合，努力实现跟踪误差的最小化。

风险和波动
指标	同类表现	本基金	同类平均
标准差	优于72%同类	13.94%	14.76%
最大回撤	优于82%同类	-7.17%	-7.85%
下行风险	优于77%同类	5.82%	6.79%
晨星风险	优于72%同类	2.15%	2.53%

相对收益	基准业绩比较基准业绩比较基准（基金披露）沪深300指数收益率沪深300全收益沪深300收益指数同类平均
指标	同类表现	本基金
Alpha	优于45%同类	2.08%
Beta	—	0.96
R2	—	1.00
超额收益	优于23%同类	1.36%
跟踪误差	优于66%同类	1.02%
信息比率	优于31%同类	1.34
月度胜率	优于47%同类	66.67%
涨势捕获率	优于22%同类	101.57%
跌势捕获率	优于78%同类	93.21%

费用信息
管理费(每年)	0.75%
托管费(每年)	0.15%
销售服务费(每年)	0.10%
最小投资额度
申购	1元
增购	1元
单日申购限额
个人代销	无限制
个人直销	无限制
机构直销	无限制
机构代销	无限制
申购费
前端收费	费率
申购金额 < 0万元	0.00%
赎回费
分层标准	费率
持有时间 < 7天	1.50%
7天 ≤ 持有时间 < 30天	0.10%
持有时间 ≥ 30天	0.00%

基金名称	基金代码	成立日期	规模	管理费率	托管费率	销售服务费	综合费率	最低投资额
大成沪深300指数A	519300	2006-04-06	10.39亿	0.75%	0.15%	—	0.94%	1
大成沪深300指数C	007096	2019-03-11	0.15亿	0.75%	0.15%	0.10%	1.04%	1
大成沪深300指数Y	022973	2024-12-13	0.03亿	0.38%	0.07%	—	0.49%	1

晨星评级	数量	资产占比
5星	46	48.01%
4星	70	27.66%
3星	57	17.90%
2星	38	4.95%
1星	7	1.47%
			0% 25% 50%

资产类型	规模（亿）	占比
股票型	575.33	12.19%
固收型	1195.58	25.32%
混合型	881.48	18.67%
货币	2001.67	42.40%
其它	67.33	1.43%
			0% 25% 50%

	公告名称	公告日期
1	大成沪深300指数证券投资基金更新招募说明书	2026-05-06
2	大成沪深300指数证券投资基金2026年第1季度报告	2026-04-22
3	大成沪深300指数证券投资基金2025年年度报告	2026-03-31
4	大成沪深300指数证券投资基金2025年第4季度报告	2026-01-23
5	关于大成沪深300指数证券投资基金恢复大额申购（含定期定额申购）业务的公告	2026-01-19
6	大成基金管理有限公司关于大成沪深300指数证券投资基金2025年度第1次分红的公告	2026-01-14
7	关于大成沪深300指数证券投资基金暂停大额申购（含定期定额申购）业务的公告	2025-12-23
8	大成沪深300指数证券投资基金2025年第3季度报告	2025-10-29
9	大成沪深300指数证券投资基金2025年中期报告	2025-08-29
10	大成沪深300指数证券投资基金2025年第2季度报告	2025-07-21