圆信永丰研究精选混合A
009847
净值 2026-10-23
1.2379
日涨跌幅
1.80%
晨星分类
积极配置 - 大盘成长
基金经理
汪萍
成立日期
2020-08-27
风险等级
中高风险(R4)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
0.88亿
计价货币
人民币
综合费率
1.90%
基金类型
混合型
换手率
184%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
工商银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 25.21 | -22.01 | -14.83 | 6.95 | 39.62 |
| 同类平均 | 12.24 | -22.85 | -13.44 | 2.49 | 35.48 |
| 业绩比较基准 | -2.12 | -14.42 | -6.90 | 13.18 | 12.65 |
| 四分位排名 | |||||
| 百分位排名 | 20 | 46 | 55 | 30 | 38 |
| 同类基金数量 | 1089 | 1290 | 1445 | 1716 | 1855 |
业绩比较基准为沪深300指数收益率x70.0% + 上证国债指数收益率x30.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | -7.93 | -29.01 | 6.93 | 5.90 | 20.89 | 15.68 | 2.67 | 5.77 |
| 同类平均 | -6.34 | -18.41 | 6.66 | 5.98 | 19.32 | 12.12 | 0.32 | 6.17 |
| 业绩比较基准 | -3.97 | -8.50 | -0.62 | -3.15 | 4.22 | 5.59 | -0.04 | -3.10 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 42 | 38 | 30 | 28 | 43 |
| 同类基金数量 | 2024 | 1999 | 1991 | 1970 | 1921 | 1846 | 1336 | 1987 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于25%同类 | 48.85% | 31.31% |
最大回撤 | 优于32%同类 | -32.34% | -19.88% |
下行风险 | 优于21%同类 | 34.78% | 21.85% |
晨星风险 | 优于23%同类 | 25.56% | 9.93% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于60%同类 | 0.34 | 0.30 |
卡玛比率 | 优于55%同类 | 0.18 | 0.30 |
索提诺比率 | 优于58%同类 | 0.48 | 0.43 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 中证1000成长指数 | 招募说明书基准 沪深300指数收益率×70%＋上证国债指数收益率×30% | 晨星分类基准 沪深300成长全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.93 | 0.65 | 0.78 |
Beta系数 | 1.02 | 2.31 | 1.25 |
Alpha % | 4.02 | 8.45 | 8.65 |
超额收益 % | 3.97 | 10.08 | 8.16 |
跟踪误差 % | 9.44 | 27.06 | 18.01 |
信息比率 | 0.42 | 0.37 | 0.45 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
97.05%78.02%
较混合型基金平均 +19.03%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.90%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.50%
隐性费率0.33%
交易成本(估)0.16%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为积极配置 - 大盘成长 共有1966只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | 1元 |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 1.20% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.80% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 180天 | 0.50% |
| 持有时间 ≥ 180天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–179 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
180–1095 天A份额更低持有满180天，赎回费归零
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
圆信永丰 线上/柜台直销 0.1折
1 家0.015%
买 10 万元 实付 15 元比蚂蚁、天天等省 135 元
同花顺1折
6 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
腾讯理财通
雪球基金
好买基金
陆金所 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 88.56% | 87.85% |
债券 | 4.60% | 2.21% |
现金 | 2.51% | 10.52% |
商品 | 0.00% | 0.00% |
其他 | 4.32% | -0.59% |
股票持仓
中国大盘
43.74%
中国中盘
36.82%
中国小盘
8.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
4.60%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 35.83 | 18.02 | 17.81 |
基础材料 | 35.83 | 7.89 | 27.94 |
可选消费 | 0.00 | 3.52 | -3.52 |
金融服务 | 0.00 | 6.61 | -6.61 |
房地产 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
敏感性 | 63.39 | 70.37 | -6.98 |
通信服务 | 0.00 | 0.96 | -0.96 |
能源 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
工业 | 17.60 | 17.44 | 0.16 |
科技 | 45.79 | 51.97 | -6.18 |
防御性 | 0.78 | 11.61 | -10.83 |
必选消费 | 0.78 | 7.24 | -6.47 |
医疗保健 | 0.00 | 4.24 | -4.24 |
公用事业 | 0.00 | 0.12 | -0.12 |
基准指数为沪深300成长全收益指数
股票地区分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
| 大亚洲地区 | 100.00 | 100.00 | 0.00 |
| 日本 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 0.00 | 2.01 | -2.01 |
| 新兴亚洲 | 100.00 | 97.99 | 2.01 |
| 美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 北美 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 拉丁美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
基准指数为沪深300成长全收益指数
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 002371 | 北方华创 | 科技 | 5.89% | 1.54% | 5 | |
| 603688 | 石英股份 | 基础材料 | 5.33% | 0.71% | 3 | |
| 688072 | 拓荆科技 | 科技 | 4.06% | 新增 | 1 | |
| 688403 | 汇成股份 | 科技 | 3.84% | 新增 | 1 | |
| 688220 | 翱捷科技 | 科技 | 3.56% | 新增 | 1 | |
| 300037 | 新宙邦 | 基础材料 | 3.31% | -1.52% | 4 | |
| 600141 | 兴发集团 | 基础材料 | 3.20% | 0.04% | 2 | |
| 002756 | 永兴材料 | 基础材料 | 2.94% | -2.22% | 2 | |
| 300593 | 新雷能 | 工业 | 2.86% | -0.11% | 4 | |
| 戈碧迦 | 基础材料 | 2.65% | 新增 | 1 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：沪深300成长全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 减持本期上期
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -94.56%
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 未持有 | 0.7 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 未持有 | 0-10 万份 | 6.3 万份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 0-10 万份 | 2.0 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 13.2 万份 | 1,000.1 万份 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
邹德立 女
上海财经大学经济学硕士，现任圆信永丰基金管理有限公司权益投资部基金经理。历任民生证券股份有限公司销售经理，国泰君安证券股份有限公司销售经理，圆信永丰基金管理有限公司研究部助理研究员、研究员。国籍：中国，获得的相关业务资格：基金从业资格证。
权益型
任职稳定
主动管理不足十亿
高权益仓位
中长期超额收益高
6.4年
5.83亿
4
前24%
收益能力
前92%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
在严格控制风险的基础上，该基金充分挖掘各类金融工具的潜在投资机会，力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资范围
该基金的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括主板、中小板、创业板及其他经中国证监会核准或注册上市的股票）、债券（包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持机构债券、政府支持债券、地方政府债券、可转换债券、可交换债券等）、资产支持证券、债券回购、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存款）、同业存单、股指期货、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，并可依据届时有效的法律法规适时合理地调整投资范围。基金的投资组合比例为：股票投资占基金资产的比例范围为60%-95%。该基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如法律法规或监管机构对投资比例要求发生变更，基金管理人在履行适当程序后，可以相应调整该基金的投资比例规定。
投资策略
该基金由投资研究团队及时跟踪市场环境变化，通过对国家宏观经济政策的深入研究，在动态跟踪财政政策、货币政策的基础上，判断宏观经济运行所处的经济周期及趋势，分析不同政策对各类资产的市场影响和预期收益风险，评估股票、债券等大类资产的估值水平和投资价值，确定投资组合的资产配置比例，并适时进行调整。该基金的投资策略包括资产配置策略、股票投资策略、债券投资策略、资产支持证券投资策略、股指期货投资策略。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
沪深300指数收益率×70%＋上证国债指数收益率×30%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年上半年，上证指数上涨3.16%，创业板指上涨35.58%。一季度受到局部战争的影响，二季度出现了修复。二季度指数出现了明显分化，一定程度反映了传统经济和科技的景气度分化。从上市公司的业绩来看，预计业绩较高的方向主要分布在科技和资源品。科技在海外AI的带动下修复明显，资源品则更多受到海外宏观加息预期的影响。 从自身出发，2026年是“十五五”规划开局之年，从外部视角，国际环境有扰动，但是主观上倾向于外部环境可控。 组合配置上，仍然以均衡配置为主，辅以景气度和估值的考虑，主要配置在电子、新能源、有色、军工、化工、机械等行业。 当前时点展望2026年下半年我们的观点仍然维持：我们继续对市场保持乐观，关注科技产业的变化与国内经济数据改善的机会。中长期来看，看好中国经济的长期发展前景，中国制造业的出口优势很难被取代，同时国内的进口替代正在加速，珍惜每一次短期利空带来的股价回调后的买入机会。
基金经理展望
2026年中报
中国经济呈现加剧分化的特征，2026年上半年GDP仍实现4.7%的韧性增长，外向型行业走强，凸显了可靠的电力供应和供应链和人才完备带来的制造优势。居民部门支出仍受到劳动力市场和房地产的制约。展望下半年，尽管地缘政治不确定性上升、能源成本上涨，但宽松的货币环境、针对性的财政支持以及资本流动的持续管控，对国内市场起到托底作用，同时海外美联储召开会议，新任主席沃什“首秀”，加息预期回落，全球流动性拐点仍需要观察。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 圆信永丰研究精选混合A | 009847 | 2020-08-27 | 0.86亿 | 1.20% | 0.20% | — | 1.90% | 1 |
| 圆信永丰研究精选混合C | 009848 | 2020-08-27 | 0.01亿 | 1.20% | 0.20% | 0.40% | 2.30% | 1,000,000 |
基金公司
圆信永丰基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
15
基金经理人数
68
管理基金
245.20亿
非货基规模
-19.95亿
-8.59%
近一年规模增长
-8.95亿
-2.72%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
4.79年
平均投管年限
3.44年
平均在职时长
75.00%
近三年留职率
47/163
平均投管年限排名
29/163
平均在职时长排名
68/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金招募说明书更新 | 2026-09-24 | |
| 2 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-09-01 | |
| 3 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金2026年第二季度报告 | 2026-07-21 | |
| 4 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金基金产品资料概要更新 | 2026-06-26 | |
| 5 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金2026年第一季度报告 | 2026-04-22 | |
| 6 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金2025年年度报告 | 2026-03-31 | |
| 7 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金2025年第四季度报告 | 2026-01-22 | |
| 8 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金2025年第三季度报告 | 2025-10-29 | |
| 9 | 圆信永丰基金管理有限公司基金行业高级管理人员变更公告 | 2025-09-29 | |
| 10 | 圆信永丰研究精选混合型证券投资基金招募说明书更新 | 2025-09-27 |