大成优选升级一年持有期混合A
010738
净值 2026-11-03
1.0394
日涨跌幅
0.19%
晨星分类
积极配置 - 大盘平衡
基金经理
戴军
成立日期
2020-12-23
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘平衡
基金规模
0.88亿
计价货币
人民币
综合费率
1.70%
基金类型
混合型
换手率
33%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
1年
托管人
招商银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | -5.64 | -1.86 | -6.77 | 4.81 | 12.60 |
| 同类平均 | 12.49 | -15.26 | -9.50 | 6.72 | 22.48 |
| 业绩比较基准 | -2.71 | -13.63 | -6.76 | 13.69 | 13.68 |
| 四分位排名 | |||||
| 百分位排名 | 77 | 3 | 19 | 46 | 87 |
| 同类基金数量 | 585 | 1309 | 1905 | 2217 | 1967 |
业绩比较基准为沪深300指数收益率x60.0% + 中证综合债券指数收益率x30.0% + 恒生指数收益率x10.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | 1.47 | 10.95 | 9.45 | 5.79 | 8.55 | 7.90 | 4.04 | 7.81 |
| 同类平均 | -4.80 | -6.92 | 0.93 | 1.70 | 9.44 | 7.33 | 0.90 | 0.56 |
| 业绩比较基准 | -3.75 | -6.57 | -0.37 | -3.08 | 4.81 | 6.38 | 0.42 | -2.72 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 26 | 44 | 40 | 15 | 14 |
| 同类基金数量 | 1042 | 1034 | 1013 | 992 | 929 | 878 | 626 | 1002 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于93%同类 | 12.65% | 18.72% |
最大回撤 | 优于96%同类 | -10.44% | -16.33% |
下行风险 | 优于91%同类 | 9.19% | 13.97% |
晨星风险 | 优于92%同类 | 1.47% | 2.99% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于72%同类 | -0.30 | -9.12 |
卡玛比率 | 优于78%同类 | 0.01 | -0.38 |
索提诺比率 | 负值暂不排名 | -0.03 | -0.42 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 中证健康产业指数 | 招募说明书基准 沪深300指数收益率×60%＋中证综合债券指数收益率×30%＋恒生指数收益率×10% | 晨星分类基准 沪深300全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.71 | 0.54 | 0.46 |
Beta系数 | 0.61 | 0.89 | 0.54 |
Alpha % | 7.66 | 1.72 | 2.16 |
超额收益 % | 9.70 | 0.91 | -0.46 |
跟踪误差 % | 11.45 | 10.31 | 14.04 |
信息比率 | 0.85 | 0.09 | -6.41 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
99.12%78.02%
较混合型基金平均 +21.10%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.70%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.30%
隐性费率0.13%
交易成本(估)0.17%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为积极配置 - 大盘平衡 共有1051只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | — |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 300万元 | 1.20% |
| 300万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.80% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 0天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–136 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
137–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
大成基金 线上/柜台直销 1折
8 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
雪球基金
同花顺
好买基金
陆金所 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
42.66%
中国中盘
27.05%
中国小盘
0.02%
美国股票
0.00%
发达市场
0.20%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 20.84 | 31.54 | -10.70 |
基础材料 | 0.33 | 8.74 | -8.41 |
可选消费 | 17.34 | 5.08 | 12.26 |
金融服务 | 3.17 | 17.40 | -14.23 |
房地产 | 0.00 | 0.33 | -0.33 |
敏感性 | 32.04 | 56.80 | -24.76 |
通信服务 | 0.00 | 1.70 | -1.70 |
能源 | 0.06 | 2.38 | -2.33 |
工业 | 27.43 | 15.54 | 11.89 |
科技 | 4.54 | 37.17 | -32.63 |
防御性 | 47.12 | 11.66 | 35.46 |
必选消费 | 5.01 | 5.45 | -0.44 |
医疗保健 | 42.11 | 3.72 | 38.39 |
公用事业 | 0.00 | 2.48 | -2.48 |
基准指数为沪深300全收益指数
股票地区分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
| 大亚洲地区 | 99.99 | 100.00 | -0.01 |
| 日本 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 0.28 | 0.91 | -0.63 |
| 新兴亚洲 | 99.71 | 99.09 | 0.63 |
| 美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 北美 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 拉丁美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 未分类 | 0.01 | 0.00 | 0.01 |
基准指数为沪深300全收益指数
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 000739 | 普洛药业 | 医疗保健 | 9.91% | 0.16% | 5 | |
| 600885 | 宏发股份 | 工业 | 9.49% | 0.58% | 9 | |
| 603259 | 药明康德 | 医疗保健 | 7.58% | -2.72% | 8 | |
| 02057 | 中通快递-W | 工业 | 7.44% | -1.80% | 11 | |
| 603087 | 甘李药业 | 医疗保健 | 7.01% | 3.49% | 3 | |
| 601998 | 中信银行 | 金融服务 | 6.18% | 新增 | 1 | |
| 02269 | 药明生物 | 医疗保健 | 5.99% | 新增 | 1 | |
| 002311 | 海大集团 | 必选消费 | 5.23% | 2.69% | 4 | |
| 600233 | 圆通速递 | 工业 | 4.03% | 新增 | 1 | |
| 00998 | 中信银行 | 金融服务 | 3.33% | 新增 | 1 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：中证800全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -0.02%
- 基金公司直接持有2026-09-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-09-30 |
| >100 万份 | >100 万份 | 282.8 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 未持有 | >100 万份 | 287.5 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 10.9 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 0-10 万份 | 1.4 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
王先伟 男
浙江大学金融学硕士。2011年6月加入大成基金管理有限公司，曾担任研究部研究员、行业研究主管、基金经理助理、研究部副总监，现任研究部总监。2015年5月21日起任大成优选混合型证券投资基金（LOF）（更名前为大成优选股票型证券投资基金）基金经理。2016年8月19日至2018年8月17日任大成定增灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2017年6月2日至2021年3月18日任大成一带一路灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2018年8月18日至2021年12月29日任大成多策略灵活配置混合型证券投资基金（LOF）基金经理。2020年12月23日起任大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金基金经理。具有基金从业资格。
权益型
十年老将
近三年规模显著减少
高权益仓位
短期业绩弹性强
11.5年
17.18亿
3
前48%
收益能力
前20%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在有效控制组合风险并保持良好流动性的前提下，通过专业化行业深度研究分析，力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行的股票（包括主板、 中小板、创业板及其他中国证监会允许基金投资的股票）、存托凭证、内地与香港股票市场 交易互联互通机制允许买卖的香港证券市场股票（以下简称“港股通标的股票”）、债券（包 括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、公开发行的次级债、可转换债 券、分离交易可转债的纯债部分、可交换债、中期票据、短期融资券）、债券回购、同业存 单、银行存款（包括协议存款、定期存款等）、货币市场工具、资产支持证券、股指期货、 国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的 相关规定）。该基金可参与融资业务。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可 以将其纳入投资范围。 基金的投资组合比例为：该基金投资于股票、存托凭证资产的比例为基金资产的 60%-95%(其中港股通标的股票投资比例不超过该基金股票资产的 50%)；该基金每个交易日 日终在扣除股指期货合约和国债期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产 净值 5%的现金或到期日在一年以内的政府债券，其中，现金不包括结算备付金、存出保证 金、应收申购款等；股指期货、国债期货的投资比例遵循国家相关法律法规。 如法律法规或监管机构变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后， 可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
该基金的投资策略分为两方面：一方面体现在采取“自上而下”的方式对权益类、固定收益类等不同类别资产进行大类配置；另一方面体现在对单个投资品种的精选上。1、大类资产配置策略；2、股票投资策略；3、债券投资策略；4、资产支持证券投资策略；5、股指期货投资策略；6、融资买入股票策略；7、国债期货投资策略；8、存托凭证投资策略。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
沪深300指数收益率×60%＋中证综合债券指数收益率×30%＋恒生指数收益率×10%
投资策略及运作分析
2026年中报
今年以来，在全球人工智能浪潮影响下，A 股涨幅主要集中于电子、通讯以及与之相关的材料、设备等领域，信息技术占沪深 300 的行业比重已经达到 38%（wind 数据），反映了市场对于科技创新引领新一轮产业升级的迫切愿望。另外一面，以内需为导向的消费、医药、制造业相当一部分陷入营收放缓，竞争加剧的处境，股价表现不佳。 本组合持仓集中于中国优势制造业以及出海类平台公司，在外部环境不占优的情况呈现出一定的抗风险能力。
基金经理展望
2026年中报
对于未来，中期看法和年初没有大的变化：
（一）全球领先的产业竞争力是中国跨过中等收入陷阱的最大保障，未来五到十年我们将见证这一过程，中国公司将以系统、创新方式出海参与全球竞争，随着产业链迈向中高端，国内消费、服务业也将伴随提升、发展。
（二）美国全社会资源越来越集中于巨型科技公司和华尔街，过去两年在AI领域孤注一掷的投入，伴随着超发的美元在全球溢出，形成了新兴市场和金属资源品的牛市，AI确定性改变社会生产、生活，但目前大规模有效付费路径还在探索中，社会的发展是螺旋式进步的，有理由相信在当前定价下，会有反复。
（三）中国市场经过两年修复，已经消灭了绝大部分低估品种，并在科技、成长、小盘领域形成了惯性上涨，一部分公司市值脱离现实基础，预计市场波动会加大。
（四）本组合持仓将集中于实业价值和资本市场定价中的最大公约数，在当前环境中这也意味着选择可能较为有限，需要进一步加大投入对新兴产业的学习，以发展眼光应对时代变化，在能力的延伸、提升过程中扩宽行业的选择。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 大成优选升级一年持有期混合A | 010738 | 2020-12-23 | 0.85亿 | 1.20% | 0.20% | — | 1.70% | 0 |
| 大成优选升级一年持有期混合C | 010739 | 2020-12-23 | 0.04亿 | 1.20% | 0.20% | 0.40% | 2.10% | 0 |
基金公司
大成基金管理有限公司 基本信息 2026-09-30
53
基金经理人数
482
管理基金
2973.40亿
非货基规模
362.61亿
13.59%
近一年规模增长
1191.54亿
72.58%
近三年规模增长
信托责任 2026-09-30
5.39年
平均投管年限
2.78年
平均在职时长
74.42%
近三年留职率
25/162
平均投管年限排名
80/162
平均在职时长排名
75/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-09-30
大类资产产品线规模 2026-09-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金2026年第3季度报告 | 2026-10-27 | |
| 2 | 大成基金管理有限公司提醒投资者谨防金融诈骗的公告 | 2026-10-19 | |
| 3 | 大成基金管理有限公司关于终止瑞银基金销售（深圳）有限公司办理本公司旗下基金相关销售业务及后续投资者服务措施的公告 | 2026-09-08 | |
| 4 | 大成基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 | 2026-09-02 | |
| 5 | 大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-28 | |
| 6 | 大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 7 | 大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金(A类份额)基金产品资料概要更新 | 2026-06-30 | |
| 8 | 大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金2026年第1季度报告 | 2026-04-22 | |
| 9 | 大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金2025年年度报告 | 2026-04-01 | |
| 10 | 大成优选升级一年持有期混合型证券投资基金更新招募说明书 | 2026-01-23 |