汇添富纳斯达克100ETF发起式联接(QDII)人民币C
018967
2星
★★
★★
净值 2026-10-27
1.5941
日涨跌幅
1.24%
晨星分类
QDII美国股票
基金经理
乐无穹
成立日期
2023-08-02
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
36.86亿
计价货币
人民币
综合费率
1.25%
基金类型
股票型
换手率
0%
单日申购限额
无限制
申购状态
不可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
道富银行
业绩
风险
费用
投资组合
持有人
基金经理
策略
基金公司
基金公告
业绩
回报
回撤
近三年
年度回报
回报%
2024
2025
本基金
18.97
13.78
同类平均
23.47
14.18
业绩比较基准
25.37
16.73
四分位排名
4
3
百分位排名
82
74
同类基金数量
94
105
业绩比较基准为经人民币汇率调整的纳斯达克100指数收益率x95.0% + 商业银行活期存款利率(税后)x5.0%
过往回报
回报%
近一月
近三月
近六月
近一年
近两年
近三年
今年以来
本基金
0.86
-2.24
20.18
11.96
15.55
19.04
11.92
同类平均
1.11
0.12
20.09
12.80
16.65
20.42
12.02
业绩比较基准
2.38
-0.62
23.39
16.01
19.71
23.47
14.68
四分位排名
—
—
—
3
3
3
3
百分位排名
—
—
—
73
70
74
69
同类基金数量
108
107
107
107
102
88
107
业绩数据截至2026-09-30,业绩不足1年不进行排名,业绩超过1年为年化值
晨星评级
2026-09
最新三年评级
2星
★★
★★
最新五年评级
—
最新十年评级
—
历史晨星三年评级
2026-09
风险
风险与回报
标准差%
回报%
风险和波动
指标 同类表现 本基金 同类平均
标准差
优于67%同类19.57%16.99%
最大回撤
优于30%同类-13.74%-12.46%
下行风险
优于22%同类9.21%7.32%
晨星风险
优于67%同类3.53%2.67%
性价比
指标 同类表现 本基金 同类平均
夏普比率
优于13%同类0.610.72
卡玛比率
优于21%同类0.871.03
索提诺比率
优于8%同类1.301.68
相对基准表现
2026-09-30
跟踪指标-近三年
晨星计算基准
纳斯达克100指数(美元)
招募说明书基准
经人民币汇率调整的纳斯达克100指数收益率×95%+商业银行活期存款利率(税后)×5%
晨星分类基准
MSCI明晟 美国净收益指数(美元)
拟合优度-R²
0.980.990.83
Beta系数
0.900.991.13
Alpha %
-4.70-3.54-5.05
超额收益 %
-8.25-4.46-3.41
跟踪误差 %
2.931.556.76
信息比率
-24.16-6.93-23.04

什么是晨星计算基准 ?

基于基金近36个月收益序列回归,筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
1趋势拟合度 R²
衡量基准能否解释基金的历史收益走势,R² 越高(最高为1),说明走势匹配度越好
2相对市场波动 Beta
衡量基金相对基准的涨跌弹性,Beta 越接近1,说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2026-06-30
总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.25%

1.05%

显性费率

0.50%

管理费(年)

0.15%

托管费(年)

0.40%

销售服务费(年)

0.20%

隐性费率

0.16%

交易成本(估)

0.04%

其它费用(估)
综合费率
74%
在同类基金的百分位
0.61%
本基金 1.25%
同类平均 1.04%
1.88%
显性费率
75%
在同类基金的百分位
0.60%
本基金 1.05%
同类平均 0.90%
1.80%
隐性费率
75%
在同类基金的百分位
0.01%
本基金 0.20%
同类平均 0.14%
0.66%
基金规模
本基金 25.49亿
中位数 35.28亿
当前基金的晨星分类为QDII美国股票 共有108只基金
购买费用
费用信息
管理费(每年)0.50%
托管费(每年)0.15%
销售服务费(每年)0.40%
最小投资额度
申购1元
增购—
单日申购限额
个人代销无限制
个人直销无限制
机构直销无限制
机构代销无限制
申购费
前端收费费率
申购金额 < 0万元0.00%
赎回费
分层标准费率
持有时间 < 7天1.50%
持有时间 ≥ 7天0.00%

不同份额费率测算对比

买入金额 1万元A份额申购费 1折

部分份额累计成本数据缺失,以下仅比较数据完整的 2 个份额。

  • A份额
  • C份额
1–109 天C份额更低无申购费,短期持有更划算
110–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低

数据说明:累计费率包括综合费率、申购费及赎回费,基于“基金净值保持不变”的假设测算,旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测,仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。

资产分布
最新
历史
2026-06-30
是否穿透
股票持仓
中国大盘
0.06%
中国中盘
0.06%
中国小盘
0.06%
美国股票
84.91%
发达市场
1.69%
新兴市场
0.33%
债券持仓
利率债
0.64%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
2026-06-30
投资组合 % 基准 % +/-
周期性
11.8724.55-12.68
基础材料
1.041.74-0.70
可选消费
10.669.591.07
金融服务
0.1711.43-11.27
房地产
0.001.79-1.79
敏感性
77.2159.7817.43
通信服务
13.049.853.19
能源
0.453.06-2.61
工业
2.918.96-6.05
科技
60.8037.9122.89
防御性
10.9215.67-4.75
必选消费
6.234.461.78
医疗保健
3.569.06-5.50
公用事业
1.142.16-1.02
基准指数为MSCI明晟 美国净收益指数(美元)
股票地区分布
2026-06-30
投资组合 % 基准 % +/-
大亚洲地区0.220.120.11
日本0.000.000.00
大洋洲0.000.02-0.02
发达亚洲0.000.000.00
新兴亚洲0.220.090.13
美洲98.5899.48-0.90
北美98.2199.30-1.09
拉丁美洲0.370.180.19
大欧洲地区1.200.400.79
英国0.190.100.10
发达欧洲1.000.310.70
新兴欧洲0.000.000.00
非洲/中东0.000.000.00
未分类0.00-0.000.00
基准指数为MSCI明晟 美国净收益指数(美元)
重仓股票
2026-06-30
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
持有人
内部人员持有
2026-06-30
基金经理自持
持平
无
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
高管投研跟投
持平
无
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
内部员工持有
减持 -11.69%
基金公司直接持有
2026-06-30
基金经理在管产品内部持有信息
乐无穹
基金经理
2026-06-30
高管投研
2026-06-30
内部员工
2026-06-30
管理人
2026-06-30
汇添富纳斯达克100ETF发起式联接(QDII)人民币C
本基金
未持有10-50 万份46.8 万份未持有
汇添富纳斯达克100ETF发起式联接(QDII)美元现钞
未持有未持有未持有未持有
汇添富纳斯达克100ETF发起式联接(QDII)美元现汇
未持有未持有109.6 份未持有
汇添富纳斯达克100ETF发起式联接(QDII)人民币 E
未持有未持有2.3 万份未持有
汇添富纳斯达克100ETF发起式联接(QDII)人民币A
0-10 万份10-50 万份104.9 万份1,000.1 万份
持有人结构
持有人 占比
被FOF持有情况
规模变动
货币单位:元
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
乐无穹 女
2014年7月加入汇添富基金管理股份有限公司,历任金融工程助理分析师、指数与量化投资部分析师。2019年04月15日至2023年08月29日任汇添富中证银行ETF联接的基金经理。2019年07月26日至2024年04月19日任添富中证长三角ETF的基金经理。2019年10月08日至今任添富中证800ETF的基金经理。2021年04月29日至2022年11月21日任汇添富中证人工智能主题ETF的基金经理。2021年07月08日至今任汇添富中证沪港深互联网ETF的基金经理。2021年07月27日至2025年05月16日任汇添富中证芯片产业ETF的基金经理。2021年09月27日至今任汇添富中证沪港深科技龙头ETF的基金经理。2021年09月29日至2026年07月15日任汇添富中证800ETF联接的基金经理。2021年09月29日至2024年09月29日任汇添富中证沪港深科技龙头指数发起式的基金经理。2021年10月26日至2022年10月30日任汇添富恒生科技指数发起(QDII)的基金经理。2021年10月29日至今任汇添富MSCI中国A50互联互通ETF的基金经理。2021年12月28日至2025年08月06日任汇添富中证沪港深云计算产业指数发起式的基金经理。2022年01月11日至2023年11月28日任汇添富MSCI中国A50互联互通ETF联接的基金经理。2022年03月29日至2022年11月21日任汇添富中证人工智能主题ETF联接的基金经理。2022年06月13日至2023年09月28日任汇添富中证长三角ETF联接的基金经理。2022年07月29日至2024年02月07日任汇添富中证1000ETF的基金经理。2022年08月31日至今任汇添富恒生科技ETF的基金经理。2022年10月31日至今任汇添富恒生科技ETF联接发起式(QDII)的基金经理。2022年12月07日至2026年08月03日任汇添富恒生生物科技ETF的基金经理。2023年04月13日至2026年08月03日任汇添富恒生指数(QDII-LOF)的基金经理。2023年05月24日至2024年07月05日任汇添富中证国新央企股东回报ETF的基金经理。2023年06月19日至2024年07月09日任汇添富中证1000ETF联接的基金经理。2023年08月23日至2025年05月09日任汇添富中证智能汽车主题ETF的基金经理。2023年12月28日至今任汇添富国证港股通创新药ETF的基金经理。2024年02月05日至今任汇添富MSCI美国50ETF的基金经理。2024年03月01日至2026年08月11日任汇添富恒生生物科技ETF发起式联接(QDII)的基金经理。2024年04月01日至2025年05月09日任汇添富中证信息技术应用创新产业ETF的基金经理。2024年04月19日至今任汇添富国证港股通创新药ETF发起式联接的基金经理。2024年10月28日至今任汇添富中证全指软件ETF的基金经理。2025年06月18日至今任汇添富恒生港股通中国科技ETF的基金经理。2025年07月10日至2026年08月05日任汇添富国证港股通消费主题ETF的基金经理。2025年08月06日至今任汇添富国证港股通互联网ETF的基金经理。2025年08月07日至2026年07月15日任汇添富中证沪港深云计算产业ETF联接的基金经理。2025年08月27日至今任汇添富恒生港股通中国科技ETF联接的基金经理。2026年06月17日至今任汇添富中证港股通信息技术综合ETF的基金经理。2026年08月04日至今任汇添富黄金及贵金属(QDII-LOF-FOF)的基金经理。
商品型
五年以上
新发密集
近三年回撤控制能力较弱
7.9年
473.03亿
19
前73%
收益能力
前43%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
通过投资于目标ETF,紧密跟踪标的指数表现,追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。
投资范围
该基金的标的指数为纳斯达克100指数及其未来可能发生的变更。该基金主要投资于目标ETF、标的指数成份股和备选成份股。此外,该基金还可投资于以下金融产品或工具:针对境外投资,该基金可投资于银行存款、可转让存单、银行承兑汇票、银行票据、商业票据、回购协议、短期政府债券等货币市场工具;政府债券、公司债券、可转换债券、住房按揭支持证券、资产支持证券等及经中国证监会认可的国际金融组织发行的证券;已与中国证监会签署双边监管合作谅解备忘录的国家或地区证券市场挂牌交易的普通股(包括港股通机制下允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票)、优先股、全球存托凭证、美国存托凭证、房地产信托凭证;在已与中国证监会签署双边监管合作谅解备忘录的国家或地区证券监管机构登记注册的公募基金;与固定收益、股权、信用、商品指数、基金等标的物挂钩的结构性投资产品;远期合约、互换及经中国证监会认可的境外交易所上市交易的权证、期权、期货等金融衍生产品以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。该基金可以进行境外证券借贷交易、境外正回购交易、逆回购交易。有关证券借贷交易的内容以专门签署的三方或多方协议约定为准。该基金为对冲外币的汇率风险,可以投资于境外外汇远期合约、结构性外汇远期合约、外汇期权及外汇期权组合、外汇互换协议、与汇率挂钩的结构性投资产品等金融工具。针对境内投资,该基金可投资于国内依法发行上市的股票、债券等金融工具,具体包括:股票(包含主板、创业板、其他依法上市的股票、存托凭证),股指期货、国债期货、股票期权、债券(国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券(含超短期融资券)、次级债券、政府机构债券、地方政府债券、可交换债券、可转换债券(含分离交易可转债)及其他经中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、银行存款(包括协议存款、定期存款及其他银行存款等)、同业存单、货币市场工具等资产以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。该基金将根据法律法规的规定参与融资及转融通证券出借业务。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为:该基金投资于目标ETF的比例不低于基金资产净值的90%,每个交易日日终在扣除境内金融衍生品合约
投资策略
该基金主要投资于目标ETF,方便特定的客户群通过该基金投资目标ETF。该基金不参与目标ETF的投资管理。为实现投资目标,该基金将以不低于基金资产净值90%的资产投资于目标ETF。在正常市场情况下,该基金力争净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%,年跟踪误差不超过4%。该基金的投资策略主要包括:资产配置策略;目标ETF的投资策略;成份股、备选成份股投资策略;金融衍生品投资策略;资产支持证券投资策略;境内融资投资策略;参与境内转融通证券出借业务策略;境内外存托凭证的投资策略及汇率避险策略等。 (更多详情请参见基金招募说明书)
业绩比较基准
经人民币汇率调整的纳斯达克100指数收益率×95%+商业银行活期存款利率(税后)×5%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年上半年,美国三大股指震荡上行,纳斯达克100指数累计上涨19.91%,表现领先标普500和道琼斯指数。一季度在地缘因素冲击、美联储高利率压力下,股指阶段性调整。3月底后,伴随AI产业链景气兑现、企业盈利强修复、地缘冲突风险缓和,纳斯达克100快速反弹至6月高点,随后进入高位震荡调整区间,伴随加息预期回升、科技巨头分化等因素,波动率上升。结构层面,AI基础设施、半导体、云计算和大模型相关头部科技公司继续主导市场行情,但生物科技板块在6月中旬开始接力AI链进入上行通道。 宏观层面,上半年美国经济主线是经济韧性强化和通胀难降的组合。GDP增速、制造业和服务业指标、非农就业均不断超预期;企业名义收入和盈利能力持续修复,AI行业及半导体等高增长板块EPS高于去年同期。但通胀回落不及预期,服务业价格高企,5月核心CPI同比仍高于美联储目标,生产领域PPI同比高达6%,能源分项贡献突出,通胀由能源带动向服务广泛传导,高利率对消费形成约束,但尚未形成显著下行风险。这意味着,一方面,增长与盈利维持美股基本面底线,科技周期和AI投资热潮撑起市场乐观预期;另一方面,“高通胀+高利率”持续对估值扩张形成压制,市场频繁在“EPS驱动”与“利率约束”两极切换。 2026年上半年政策变化的焦点在于美联储从“按兵不动”逐步转向“鹰派维持”。6月点阵图大幅上修年内加息概率。新任联储主席采取提高政策灵活性、删除前瞻指引、强调对通胀容忍度更低的立场,公开表态“加息通道未关”,令市场对实际利率与高位维持时间做出重新定价。市场直接反应为2年、10年期美债收益率上行,美元指数走强,美股指数波动增加、AI龙头公司股价急挫。市场担心科技公司的资本开支高企以及AI产业盈利能力,在高利率环境下的持续性。加息预期回升、金融条件持续收紧成为上半年压制科技估值的主要约束因素。 作为被动投资的指数基金,本基金在投资运作上严格遵守基金合同,坚持既定的投资策略,积极采取有效方法控制基金相对业绩比较基准的跟踪误差,实现投资目标。
基金经理展望
2026年中报
展望2026年下半年,美股市场预计将延续“高增长、高波动、结构分化”的主基调。主要驱动因素仍是AI产业链的景气度持续和核心科技公司的业绩兑现,但宏观流动性收紧、通胀粘性及美联储政策路径的不确定性,会持续压制估值弹性,推动板块轮动和波动率放大。 纳斯达克100指数等成长板块仍是市场主线,重要的大模型公司下半年有IPO预期,市场对AI链的投资或拓展至模型和应用端。AI硬件、算力、存储等上游产业链环节供需紧张还会延续,但市场并不一定会持续定价,且Q2-Q3财报季也是验证端口。下半年美股的趋势将取决于科技巨头AI资本开支的持续性、盈利变现能力及成长股估值能否被业绩支撑,配合宏观数据与美联储表态形成多重敏感窗口。 美国经济韧性仍强,制造业、服务业、非农就业数据整体表现良好,消费与投资稳定,为盈利端提供支撑。AI作为较为明确的产业趋势,相关上市公司集中在纳斯达克100指数里,形成板块内的轮动行情,使得纳斯达克100指数相对抗跌。 纳斯达克100指数涵盖了在AI科技浪潮中领先的美股科技公司,是美股科技板块的表征性指数,值得长期关注。
相关基金
基金公司
汇添富基金管理股份有限公司
基本信息 2026-09-30
110
基金经理人数
858
管理基金
7319.97亿
非货基规模
1102.54亿
18.12%
较上期
近一年规模增长
1879.51亿
40.29%
较上期
近三年规模增长
信托责任 2026-09-30
4.59年
平均投管年限
2.86年
平均在职时长
83.75%
近三年留职率
60/162
平均投管年限排名
72/162
平均在职时长排名
34/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-09-30
晨星评级数量资产占比
5星
★★
★★
★★
★★
★★
3815.03%
4星
★★
★★
★★
★★
12536.11%
3星
★★
★★
★★
14430.22%
2星
★★
★★
8017.13%
1星
★★
271.51%
0%
20%
40%
大类资产产品线规模 2026-09-30
资产类型规模(亿)占比
股票型1709.5213.98%
固收型3823.0131.26%
混合型1739.5314.22%
货币4909.7540.15%
其它47.920.39%
0%
25%
50%
电话
400-888-9918
传真
021-28932998
地址
上海市黄浦区外马路728号
基金公告
全部公告
发行运作
定期报告
其它公告
公告名称 公告日期
1
汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)2026年第3季度报告
2026-10-27
2
汇添富基金管理股份有限公司及汇添富基金销售(上海)有限公司关于零售直销业务迁移安排的联合提示性公告
2026-10-08
3
关于汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)暂停申购、定期定额投资业务的公告
2026-09-24
4
关于汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)调整直销机构大额申购、定期定额投资业务限制金额的公告
2026-09-22
5
关于汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)调整直销机构大额申购、定期定额投资业务限制金额的公告
2026-09-12
6
关于汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)调整大额申购、定期定额投资业务限制金额的公告
2026-09-04
7
关于汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)调整大额申购、定期定额投资业务限制金额的公告
2026-09-03
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关于汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)调整大额申购、定期定额投资业务限制金额的公告
2026-09-02
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汇添富纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金(QDII)2026年中期报告
2026-08-31
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关于汇添富基金管理股份有限公司终止与浦领基金销售有限公司合作关系的公告
2026-08-19