广发纳指100ETF联接(QDII)人民币F
021778
净值 2026-05-12
8.1514
日涨跌幅
-0.93%
晨星分类
QDII美国股票
基金经理
刘杰
成立日期
2024-08-14
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
162.08亿
计价货币
人民币
综合费率
1.44%
基金类型
股票型
换手率
0%
单日申购限额
3,000元
申购状态
限大额
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
中国银行
业绩
风险
费用
投资组合
持有人
基金经理
策略
基金公司
基金公告
业绩
回报
回撤
近一年
年度回报
回报%
2025
本基金
15.23
同类平均
14.18
业绩比较基准
17.50
四分位排名
3
百分位排名
55
同类基金数量
105
业绩比较基准为人民币计价的纳斯达克100总收益指数收益率x100.0%
过往回报
回报%
近一月
近三月
近六月
近一年
今年以来
本基金
14.52
5.55
2.39
31.67
5.81
同类平均
12.19
4.39
2.06
27.89
4.66
业绩比较基准
14.69
5.82
2.79
33.67
6.15
四分位排名
2
2
百分位排名
36
45
同类基金数量
107
107
107
106
107
业绩数据截至2026-04-30,业绩不足1年不进行排名,业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
性价比
指标 同类表现 本基金 同类平均
风险和波动
指标 同类表现 本基金 同类平均
标准差
优于22%同类19.07%16.20%
最大回撤
优于8%同类-14.33%-12.46%
下行风险
优于7%同类6.42%5.69%
晨星风险
优于23%同类3.86%2.77%
相对收益
基准
业绩比较基准
指标 同类表现 本基金
Alpha
优于19%同类-1.24%
Beta
0.99
R2
1.00
超额收益
优于18%同类-2.00%
跟踪误差
优于63%同类0.42%
信息比率
优于32%同类-0.85
月度胜率
优于23%同类8.33%
涨势捕获率
优于23%同类96.58%
跌势捕获率
优于24%同类101.44%
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2025-12-31
总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.44%

1.18%

显性费率

0.80%

管理费(年)

0.20%

托管费(年)

0.18%

销售服务费(年)

0.26%

隐性费率

0.23%

交易成本(估)

0.03%

其它费用(估)
综合费率
88%
在同类基金的百分位
0.61%
本基金 1.44%
同类平均 1.02%
1.88%
显性费率
84%
在同类基金的百分位
0.60%
本基金 1.18%
同类平均 0.90%
1.80%
隐性费率
91%
在同类基金的百分位
0.00%
本基金 0.26%
同类平均 0.12%
0.74%
基金规模
本基金 159.88亿
中位数 19.32亿
当前基金的晨星分类为QDII美国股票 共有108只基金
购买费用
费用信息
管理费(每年)0.80%
托管费(每年)0.20%
销售服务费(每年)0.18%
最小投资额度
申购10元
增购
单日申购限额
个人代销3,000元
个人直销3,000元
机构直销无限制
机构代销3,000元
申购费
前端收费费率
申购金额 < 0万元0.00%
赎回费
分层标准费率
持有时间 < 7天1.50%
持有时间 ≥ 7天0.00%
资产分布
最新
历史
2025-12-31
是否穿透
资产类型 占比同类平均
股票
83.17%90.12%
债券
0.62%0.67%
现金
15.41%8.40%
商品
0.00%0.00%
其他
0.79%0.80%
股票持仓
中国大盘
0.12%
中国中盘
0.12%
中国小盘
0.12%
美国股票
79.85%
发达市场
2.51%
新兴市场
0.47%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.03%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.60%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
2025-12-31
投资组合 % 基准 % +/-
周期性
14.9627.01-12.05
基础材料
1.101.68-0.58
可选消费
13.4010.562.85
金融服务
0.3012.90-12.59
房地产
0.161.88-1.72
敏感性
73.6356.5017.13
通信服务
17.2310.966.27
能源
0.492.84-2.36
工业
3.447.68-4.24
科技
52.4835.0217.46
防御性
11.4116.49-5.08
必选消费
4.584.60-0.02
医疗保健
5.409.68-4.28
公用事业
1.432.20-0.77
基准指数为MSCI美国
股票地区分布
2025-12-31
投资组合 % 基准 % +/-
大亚洲地区0.420.120.29
日本0.000.000.00
大洋洲0.000.02-0.02
发达亚洲0.000.000.00
新兴亚洲0.420.100.32
美洲97.7099.40-1.69
北美97.1499.21-2.07
拉丁美洲0.560.180.38
大欧洲地区1.600.481.12
英国0.520.030.50
发达欧洲1.080.450.62
新兴欧洲0.000.000.00
非洲/中东0.000.000.00
未分类0.28-0.000.28
基准指数为MSCI美国
重仓股票
2026-03-31
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
持有人
内部人员持有
2025-12-31
基金经理自持
持平
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
高管投研跟投
增持
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
内部员工持有
增持 63.66%
基金公司直接持有
2026-03-31
基金经理在管产品内部持有信息
刘杰
基金经理
2025-12-31
高管投研
2025-12-31
内部员工
2025-12-31
管理人
2026-03-31
广发纳指100ETF联接(QDII)人民币F
本基金
未持有10-50 万份54.7 万份未持有
广发纳指100ETF联接美元(QDII)A
未持有未持有未持有未持有
广发纳指100ETF联接美元(QDII)C
未持有未持有未持有未持有
广发纳指100ETF联接人民币(QDII)A
未持有0-10 万份28.5 万份未持有
广发纳指100ETF联接人民币(QDII)C
未持有未持有11.7 万份未持有
持有人结构
持有人 占比
被FOF持有情况
分红与拆分
规模变动
货币单位:元
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
管理团队
基金经理时间线
刘杰
工学学士,持有中国证券投资基金业从业证书。曾任广发基金管理有限公司信息技术部系统开发专员、数量投资部研究员、广发沪深300指数证券投资基金基金经理(自2014年4月1日至2016年1月17日)、广发中证环保产业指数型发起式证券投资基金基金经理(自2016年1月25日至2018年4月25日)、广发量化稳健混合型证券投资基金基金经理(自2017年8月4日至2018年11月30日)、广发中小企业300交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理(自2016年1月25日至2019年11月14日)、广发中小企业300交易型开放式指数证券投资基金基金经理(自2016年1月25日至2019年11月14日)、广发中证养老产业指数型发起式证券投资基金基金经理(自2016年1月25日至2019年11月14日)、广发中证军工交易型开放式指数证券投资基金基金经理(自2016年8月30日至2019年11月14日)、广发中证军工交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理(自2016年9月26日至2019年11月14日)、广发中证环保产业交易型开放式指数证券投资基金基金经理(自2017年1月25日至2019年11月14日)、广发中证环保产业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理(自2018年4月26日至2019年11月14日)、广发标普全球农业指数证券投资基金基金经理(自2018年8月6日至2020年2月28日)、广发粤港澳大湾区创新100交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理(自2020年5月21日至2021年7月2日)、广发美国房地产指数证券投资基金基金经理(自2018年8月6日至2021年9月16日)、广发全球医疗保健指数证券投资基金基金经理(自2018年8月6日至2021年9月16日)、广发纳斯达克生物科技指数型发起式证券投资基金基金经理(自2018年8月6日至2021年9月16日)、广发道琼斯美国石油开发与生产指数证券投资基金(QDII-LOF)基金经理(自2018年8月6日至2021年9月16日)、广发粤港澳大湾区创新100交易型开放式指数证券投资基金基金经理(自2019年12月16日至2021年9月16日)、广发中证央企创新驱动交易型开放式指数证券投资基金基金经理(自2019年9月20日至2021年11月17日)、广发中证央企创新驱动交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理(自2019年11月6日至2021年11月17日)、广发纳斯达克100指数证券投资基金基金经理(自2018年8月6日至2022年3月31日)、广发恒生中国企业精明指数型发起式证券投资基金(QDII)基金经理(自2019年5月9日至2022年4月28日)、广发沪深300交易型开放式指数证券投资基金基金经理(自2015年8月20日至2023年2月22日)、广发沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理(自2016年1月18日至2023年2月22日)、广发恒生科技指数证券投资基金(QDII)基金经理(自2021年8月11日至2023年3月7日)、广发港股通恒生综合中型股指数证券投资基金(LOF)基金经理(自2018年8月6日至2023年12月13日)、广发美国房地产指数证券投资基金基金经理(自2022年11月16日至2023年12月13日)。
指数型
十年老将
近三年收益高
12.1年
1071.24亿
19
前49%
收益能力
前30%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金采用被动式指数化投资策略,通过严格的投资程序约束和数量化风险管理手段,力求实现对标的指数的有效跟踪,追求跟踪误差的最小化。
投资范围
该基金投资范围为美国证券市场中的纳斯达克100指数成份股、备选成份股、以纳斯达克100指数为投资标的的交易型开放式指数基金(ETF)、新股(一级市场初次发行或增发)等,其中,对纳斯达克100指数成份股的投资比例不低于基金资产净值的85%,对纳斯达克100指数备选成份股及以纳斯达克100指数为投资标的的交易型开放式指数基金(ETF)的投资比例不高于基金资产净值的10%,现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。该基金还可投资全球证券市场中具有良好流动性的其他金融工具,包括在证券市场挂牌交易的普通股、优先股、存托凭证、公募基金、结构性投资产品、金融衍生产品、银行存款、短期政府债券等以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。 如法律法规或监管机构以后允许该基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。如法律法规或中国证监会变更投资品种比例限制的,基金管理人在与基金托管人协商一致并履行相关程序后,可相应调整该基金的投资比例规定,不需经基金份额持有人大会审议。
投资策略
该基金为ETF联接基金,主要通过投资于目标ETF实现对标的指数的紧密跟踪。在正常情况下,力争将该基金净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值控制在0.5%以内,年跟踪误差控制在5%以内。具体包括:1、资产配置策略;2、目标ETF投资策略;3、股票投资策略;4、固定收益类投资策略;5、衍生品投资策略。 (更多详情请参见基金招募说明书)
业绩比较基准
人民币计价的纳斯达克100总收益指数收益率
投资策略及运作分析
2026年第一季报
2026年第一季度,美股市场遭遇了近几年比较不顺的开局,三大股指悉数录得显著跌幅,纳斯达克指数领跌。中东冲突是主导市场走势的最大变量,冲突引发的油价暴涨(季度内涨幅超过50%)彻底扭转了市场对通胀和美联储政策的预期,从年初普遍预期年内降息两次,转变为降息概率骤降至不足2%。这种“滞胀”交易逻辑导致股市估值承压。行业板块方面,同样也表现出极端分化:能源板块成为最主要亮点,能源相关指数季度涨幅明显,成为表现最佳的板块;而此前领涨的科技股和成长股则因对利率高度敏感而遭遇大幅抛售,软件、半导体等行业跌幅居前。整体来看,华尔街投资者情绪从年初的极度乐观迅速转向谨慎和防御,市场波动性急剧上升,所有资产表现均与油价走势和冲突进展高度挂钩。 本基金作为联接基金,秉承指数化被动投资策略,主要持有广发纳指ETF、指数成份股及小部分纳指100期货等,间接复制指数,同时积极应对成份股调整、基金申购赎回等因素对指数跟踪效果带来的冲击,降低基金的跟踪误差。 总体上看,美股中存在众多优秀公司,尤其是科技类公司,近两年的人工智能热潮大多由此类科技公司推动,同时竞争格局以及领先优势让美股相关公司占领了先机,体现了科技公司的护城河效应。根据纳斯达克统计,参照现有的纳斯达克主题指数与其他相关主题指数的重合情况,纳斯达克100指数在诸多热点主题前沿领域保持暴露,包括人工智能、自动化、5G、云计算、未来出行、半导体、绿色经济、清洁能源等,纳斯达克100指数中有六成以上的公司在30余个颠覆性科技领域至少储备1个或更多的专利,具备极强的创新性,通过配置纳斯达克100指数,可以在一定程度上实现对市场热点主题细分龙头的一键配置。 本报告期内,本基金A类基金份额净值增长率为-7.56%,C类基金份额净值增长率为-7.61%,F类基金份额净值增长率为-7.60%,同期业绩比较基准收益率为-7.28%。
基金经理展望
2025年年报
展望2026年,美股市场将进入一个关键的观察期。一方面,美联储降息周期的开启有望缓解高利率压力,为市场提供更宽松的流动性环境;另一方面,市场对科技巨头的高估值已充分反映乐观预期,未来走势将更依赖于AI技术能否实现大规模商业化变现及盈利的持续高增长。若美国经济能实现“软着陆”,美股有望维持温和上涨,但波动性可能加大。对于全球投资者而言,美股仍是配置全球顶尖科技资产的核心阵地,但需警惕估值泡沫和宏观经济潜在风险。投资策略上,应聚焦于那些能将AI技术转化为真实现金流、拥有全球定价权的领军企业。
相关基金
基金公司
广发基金管理有限公司
基本信息 2026-03-31
102
基金经理人数
916
管理基金
9311.35亿
非货基规模
1068.86亿
13.79%
较上期
近一年规模增长
2487.23亿
37.58%
较上期
近三年规模增长
信托责任 2026-03-31
5.55年
平均投管年限
3.32年
平均在职时长
90.79%
近三年留职率
21/161
平均投管年限排名
36/161
平均在职时长排名
11/154
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-03-31
晨星评级数量资产占比
5星
2919.81%
4星
7224.34%
3星
16030.26%
2星
10418.55%
1星
507.04%
0%
20%
40%
大类资产产品线规模 2026-03-31
资产类型规模(亿)占比
股票型3019.8018.96%
固收型3787.7323.78%
混合型2408.5515.12%
货币6619.1341.55%
其它95.270.60%
0%
25%
50%
电话
95105828
传真
020-89899158
地址
广东省广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔31-33楼;广东省珠海市横琴新区环岛东路3018号2603-2622室
基金公告
全部公告
发行运作
定期报告
其它公告
公告名称 公告日期
1
广发纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金(QDII)2026年第1季度报告
2026-04-22
2
广发纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金(QDII)2025年年度报告
2026-03-30
3
广发基金管理有限公司关于新增基金直销账户的公告
2026-03-11
4
广发基金管理有限公司基金行业高级管理人员变更公告
2026-02-14
5
关于广发纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金(QDII)F类基金份额调整大额申购(含转换转入、定期定额和不定额投资)业务限额的公告
2026-02-04
6
广发纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金(QDII)2025年第4季度报告
2026-01-22
7
关于广发纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金(QDII)F类基金份额调整大额申购(含转换转入、定期定额和不定额投资)业务限额的公告
2026-01-10
8
关于广发纳斯达克100交易型开放式指数证券投资基金联接基金(QDII)2026年境外主要交易市场节假日暂停申购赎回等业务的公告
2025-12-31
9
广发基金管理有限公司关于设立瑞晨股权投资基金管理(广东)有限公司的公告
2025-12-23
10
广发基金管理有限公司关于终止方正中期期货有限公司办理旗下基金销售业务的公告
2025-11-28