华泰柏瑞鼎利混合C
004011
4星
净值 2026-05-13
1.5798
日涨跌幅
0.08%
晨星分类
保守混合
基金经理
郑青、董辰、闫泽君
成立日期
2016-12-22
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
基金规模
154.36亿
计价货币
人民币
综合费率
1.14%
基金类型
混合型
换手率
43%
单日申购限额
50,000元
申购状态
限大额
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
兴业银行
业绩
风险
费用
投资组合
持有人
基金经理
策略
基金公司
基金公告
业绩
回报
回撤
近五年
年度回报
回报%
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
2025
本基金
6.75
6.10
12.77
10.98
16.30
3.93
3.08
6.71
3.96
同类平均
5.54
-1.09
11.89
15.14
6.01
-4.63
-0.87
5.01
6.77
业绩比较基准
8.60
-11.03
17.99
13.50
-1.21
-10.80
-4.68
10.33
7.94
四分位排名
3
1
3
4
1
1
1
2
3
百分位排名
55
3
68
90
2
2
10
27
63
同类基金数量
595
718
860
1453
812
910
1028
1184
1457
业绩比较基准为中债综合指数收益率x50.0% + 沪深300指数收益率x50.0%
过往回报
回报%
近一月
近三月
近六月
近一年
近两年
近三年
近五年
今年以来
本基金
1.14
0.74
2.83
5.77
4.67
4.14
6.12
2.24
同类平均
2.29
0.50
2.77
9.27
6.46
3.87
2.62
2.54
业绩比较基准
4.14
1.35
2.01
12.79
8.56
4.28
0.56
2.31
四分位排名
3
3
2
1
2
百分位排名
59
61
39
5
42
同类基金数量
1679
1597
1518
1465
1368
1275
831
1570
业绩数据截至2026-04-30,业绩不足1年不进行排名,业绩超过1年为年化值
晨星评级
2026-03
最新三年评级
4星
最新五年评级
5星
最新十年评级
历史晨星三年评级
2021-10 - 2026-03
风险
风险与回报
标准差%
回报%
性价比
指标 同类表现 本基金 同类平均
风险和波动
指标 同类表现 本基金 同类平均
标准差
优于80%同类2.20%4.31%
最大回撤
优于85%同类-1.22%-2.64%
下行风险
优于80%同类1.02%2.28%
晨星风险
优于80%同类0.05%0.18%
相对收益
基准
同类平均
指标 同类表现 本基金
Alpha
优于68%同类0.85%
Beta
0.47
R2
0.85
超额收益
优于39%同类-3.50%
跟踪误差
优于66%同类2.44%
信息比率
优于40%同类-8.57
月度胜率
优于47%同类33.33%
涨势捕获率
优于31%同类56.84%
跌势捕获率
优于79%同类36.18%
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2025-12-31
总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.14%

1.00%

显性费率

0.60%

管理费(年)

0.15%

托管费(年)

0.25%

销售服务费(年)

0.14%

隐性费率

0.13%

交易成本(估)

0.01%

其它费用(估)
综合费率
22%
在同类基金的百分位
-3.32%
本基金 1.14%
同类平均 1.47%
3.68%
显性费率
57%
在同类基金的百分位
0.20%
本基金 1.00%
同类平均 0.95%
2.20%
隐性费率
6%
在同类基金的百分位
-4.02%
本基金 0.14%
同类平均 0.53%
2.18%
换手率
本基金 43%
中位数 31%
基金规模
本基金 120.35亿
中位数 1.59亿
当前基金的晨星分类为保守混合 共有1734只基金
购买费用
费用信息
管理费(每年)0.60%
托管费(每年)0.15%
销售服务费(每年)0.25%
最小投资额度
申购1元
增购
单日申购限额
个人代销50,000元
个人直销50,000元
机构直销10,000,000元
机构代销10,000,000元
申购费
前端收费费率
申购金额 < 0万元0.00%
赎回费
分层标准费率
持有时间 < 7天1.50%
7天 ≤ 持有时间 < 30天0.50%
持有时间 ≥ 30天0.00%
资产分布
最新
历史
2025-12-31
是否穿透
股票持仓
中国大盘
6.06%
中国中盘
2.94%
中国小盘
0.13%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
25.45%
信用债
50.65%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票
债券
券种配置
债券品种 占净值同类平均
重仓债券
2026-03-31
债券代码 债券名称 占净资产%
25036125进出611.95%
持有人
内部人员持有
2025-12-31
基金经理自持
持平
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
高管投研跟投
持平
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
内部员工持有
减持 -3.42%
基金公司直接持有
2026-03-31
基金经理在管产品内部持有信息
基金经理
2025-12-31
高管投研
2025-12-31
内部员工
2025-12-31
管理人
2026-03-31
华泰柏瑞鼎利混合C
本基金
未持有10-50 万份43.5 万份未持有
华泰柏瑞鼎利混合A
10-50 万份未持有77.1 万份未持有
华泰柏瑞鸿利中短债债券A
未持有未持有5.0 万份未持有
华泰柏瑞鸿利中短债债券C
未持有0-10 万份3.9 万份未持有
华泰柏瑞鸿利中短债债券E
未持有未持有0.2 万份未持有
持有人结构
持有人 占比
被FOF持有情况
分红
除息日 再投资日 分红(元/10份) 再投资日净值
2025-04-212025-04-211.47401.4927
2020-08-142020-08-140.61601.2006
2018-12-202018-12-200.38101.0278
2017-12-082017-12-080.62001.0036
规模变动
货币单位:元
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
管理团队
基金经理时间线
郑青
经济学硕士。曾任职于国信证券股份有限公司、平安资产管理有限责任公司,2008年3月至2010年4月任中海基金管理有限公司交易员,2010年加入华泰柏瑞基金管理有限公司,现任固定收益部联席总监。2012年6月起任华泰柏瑞货币市场证券投资基金基金经理,2013年7月至2017年11月任华泰柏瑞信用增利债券型证券投资基金的基金经理。2015年7月起任华泰柏瑞交易型货币市场基金的基金经理。2016年9月起任华泰柏瑞天添宝货币市场基金的基金经理。2020年6月起任华泰柏瑞新利灵活配置混合型证券投资基金和华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。2020年6月至2022年12月任华泰柏瑞享利灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。2020年7月至2021年12月任华泰柏瑞精选回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。2021年1月起任华泰柏瑞鸿利中短债债券型证券投资基金的基金经理。2022年3月起任华泰柏瑞鸿益30天滚动持有短债债券型证券投资基金的基金经理。2022年6月至2023年8月任华泰柏瑞中证同业存单AAA指数7天持有期证券投资基金的基金经理。2023年2月起任华泰柏瑞招享6个月持有期混合型证券投资基金的基金经理。2023年5月至2024年6月任华泰柏瑞鸿裕90天滚动持有短债债券型证券投资基金的基金经理。2023年11月起任华泰柏瑞鸿瑞60天持有期债券型证券投资基金的基金经理。
货币型
任职稳定
主动管理超百亿
近三年回撤控制能力较强
14.7年
1121.15亿
10
前3%
收益能力
前25%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
在严格控制风险和保持资产流动性的前提下,通过积极灵活的合理资产配置,追求超越业绩比较基准的投资回报,力争基金资产的持续稳健增值。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行的股票(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券(国债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券(含分离交易可转债)、央行票据、短期融资券、超短期融资券、中期票据等)、债券回购、银行存款、货币市场工具、股指期货、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 该基金股票资产的投资比例占基金资产的0-95%;每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,现金和到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%。
投资策略
1、资产配置策略2、股票投资策略:该基金股票投资以定性和定量分析为基础,从基本面分析入手,结合宏观经济走势及市场分析,根据市场估值与流动性优选个股,重点配置当前业绩优良、市场认同度较高、在可预见的未来其行业处于景气周期中的股票。3、存托凭证投资策略;4、债券组合投资策略;5、权证投资策略;6、股指期货投资策略 (更多详情请参见基金招募说明书)
业绩比较基准
中债综合指数收益率×50%+沪深300指数收益率×50%
投资策略及运作分析
2026年第一季报
权益方面,2026年1季度A股先扬后抑,板块延续分化,能源和AI方向多有表现。
2季度国内宏观经济数据良好,流动性保持适度宽松,OpenClaw带动国内AI热情高涨。海外局势波诡云谲,美以与伊朗冲突爆发造成全球能源供应链大幅扰动,从而影响了通胀预期和利率预期,进而引起各类资产估值大幅波动。
报告期内,本基金保持较低的权益仓位,结构上一定幅度向资源和科技板块倾斜,在公司质量、景气度和成长空间三个维度精选个股。
展望接下来的市场,国内宏观经济稳定,政策面和资金面友好,风险主要来自国际地缘动荡。现阶段关注焦点在美以和伊朗的冲突,基于双方谈判条件差距依然较大,冲突持续时间可能超过市场预期,市场可能还有一些估值压力。结构上,时代背景下的科技和资源仍是中长期相对看好的方向,冲突加剧使得资源股的基本面相对受益,科技板块的估值经过一定的消化,性价比逐渐提升,机会也将越来越多。接下来,本基金将继续在公司质量、景气度和成长空间三个维度精选个股,尽力控制回撤,争取获取超额收益。
债券方面,2026年一季度,宏观政策基调保持更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策不变,在出口和基建投资反弹的拉动下,多项经济数据出现改善迹象,经济整体呈现出企稳复苏的态势,为实现全年经济增长目标奠定良好基础。市场方面,资金利率受缴税、北交所打新冻结、春节、月末、季末等因素影响整体呈现震荡走势,以DR001为代表的资金利率整体在1.30%-1.40%运行。受银行存款开门红银行存贷差情况好于市场预期,叠加央行超额续作MLF等因素影响,同业存单利率持续下行。3月份则在加强版活期自律机制即将落地的推动下再度下行。债券方面,资金推动中短端利率下行,而在通胀读数冲高的影响下,长端利率表现较差,利率曲线走陡。在此环境下,本基金将风险控制置于首位,保持较低的久期水平,并结合各类债券资产的性价比,对投资组合进行灵活调整,以应对市场波动。
展望二季度,在央行适度宽松货币政策的基调下,资金面预计维持平稳偏松的态势,银行成本下降将使得中短期限品种保持强势,资金面的宽裕可能导致利差压缩的趋势向长端蔓延。本基金将尽量结合当前区间震荡的特点,结合市场节奏进行交易,同时积极管理组合的信用风险,做好流动性预估,保证组合运作安全。
基金经理展望
2025年年报
展望2026年,"十五五"规划开局之年,宏观经济有望延续稳中向好态势,流动性政策展望仍然友好,中长期资金入市的趋势没有改变,随着稳定内需的政策不断加强,消费和投资等需求端数据有望重拾升势。海外仍不确定性较大的方面,地缘冲突和贸易保护主义带来的风险仍会不时对市场产生冲击。随着市场指数和估值上升,波动和分化将逐渐加大,结构上看,一方面代表未来竞争力的新兴科技产业仍将是核心主线,同时受益于稳增长政策的内需板块也具备修复空间。接下来,本基金将继续在公司质量、景气度和成长空间三个维度精选个股,尽力控制回撤,努力获取超额收益。
展望未来,在经历三、四季度的阶段性调整后,债券资产的配置价值已有所提升。当前货币政策基调仍保持适度宽松,加之居民存款到期后的资金再配置需求,整体货币环境对债券市场较为友好。未来,随着经济基本面数据持续验证方向,预计市场更可能呈现震荡格局。具体到交易层面,组合仍将保持较低久期,积极管理组合的信用风险,做好流动性预估,并跟随市场波动择机在短期内进行久期调整。
相关基金
基金公司
华泰柏瑞基金管理有限公司
基本信息 2026-03-31
45
基金经理人数
339
管理基金
5160.06亿
非货基规模
-1131.16亿
-20.50%
较上期
近一年规模增长
2017.71亿
91.32%
较上期
近三年规模增长
信托责任 2026-03-31
4.97年
平均投管年限
3.03年
平均在职时长
76.47%
近三年留职率
35/161
平均投管年限排名
58/161
平均在职时长排名
62/154
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-03-31
晨星评级数量资产占比
5星
2119.54%
4星
4212.01%
3星
443.72%
2星
2964.22%
1星
130.51%
0%
35%
70%
大类资产产品线规模 2026-03-31
资产类型规模(亿)占比
股票型4013.2266.18%
固收型465.637.68%
混合型680.8011.23%
货币904.1014.91%
其它0.410.01%
0%
35%
70%
电话
400-888-0001
传真
021-38601799
地址
上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号17层
基金公告
全部公告
发行运作
定期报告
其它公告
公告名称 公告日期
1
华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金2026年第1季度报告
2026-04-22
2
华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金2025年年度报告
2026-03-31
3
华泰柏瑞基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告
2026-03-27
4
华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金调整机构投资者大额申购及大额转换转入业务金额限制的公告
2026-03-11
5
华泰柏瑞基金管理有限公司关于旗下基金关联交易的公告
2026-03-11
6
华泰柏瑞基金管理有限公司关于旗下基金关联交易的公告
2026-03-07
7
华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金2025年第4季度报告
2026-01-22
8
华泰柏瑞基金管理有限公司关于注销深圳分公司的公告
2026-01-10
9
华泰柏瑞基金管理有限公司关于旗下部分基金参与易方达财富管理基金销售(广州)有限公司费率优惠活动的公告
2026-01-09
10
华泰柏瑞基金管理有限公司关于终止北京微动利基金销售有限公司办理旗下基金相关业务公告
2025-12-02