汇添富港股通专注成长混合A
005228
净值 2026-10-22
0.4380
日涨跌幅
-5.36%
晨星分类
港股积极配置
基金经理
张朋、郑乐凯
成立日期
2017-11-10
风险等级
中高风险(R4)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
2.57亿
计价货币
人民币
综合费率
2.26%
基金类型
混合型
换手率
221%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
建设银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | -24.97 | 10.26 | 38.24 | -14.63 | -12.42 | -29.47 | 6.68 | 29.49 |
| 同类平均 | -15.79 | 19.47 | 29.64 | -11.70 | -16.43 | -20.52 | 12.37 | 31.91 |
| 业绩比较基准 | -3.56 | 7.63 | -5.03 | -9.09 | -3.33 | -6.46 | 14.74 | 14.22 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 67 | 26 | 94 | 71 | 57 |
| 同类基金数量 | — | — | — | 37 | 68 | 80 | 88 | 98 |
业绩比较基准为恒生指数收益率（使用估值汇率折算）x60.0% + 中债综合指数收益率x40.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | -8.38 | -35.87 | -23.25 | -34.94 | -7.56 | -6.31 | -11.58 | -29.55 |
| 同类平均 | -4.69 | -4.82 | -5.10 | -17.06 | 6.77 | 6.16 | -3.95 | -11.03 |
| 业绩比较基准 | -2.64 | 4.04 | -1.48 | -7.64 | 4.25 | 6.72 | 1.74 | -4.51 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 96 | 96 | 100 | 94 | 98 |
| 同类基金数量 | 175 | 171 | 154 | 122 | 92 | 87 | 65 | 142 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于3%同类 | 45.43% | 16.52% |
最大回撤 | 优于3%同类 | -40.53% | -19.72% |
下行风险 | 优于0%同类 | 38.78% | 13.93% |
晨星风险 | 优于5%同类 | 15.31% | 2.09% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于3%同类 | -122.94 | -25.31 |
卡玛比率 | 负值暂不排名 | -0.86 | -0.87 |
索提诺比率 | 负值暂不排名 | -0.84 | -1.32 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 中证500成长全收益指数 | 招募说明书基准 恒生指数收益率（使用估值汇率折算）×60%＋中债综合指数收益率×40% | 晨星分类基准 恒生指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.77 | 0.09 | 0.11 |
Beta系数 | 0.90 | 0.87 | 0.53 |
Alpha % | -18.42 | -6.94 | -9.76 |
超额收益 % | -21.63 | -13.03 | -21.69 |
跟踪误差 % | 16.35 | 32.07 | 33.23 |
信息比率 | -353.64 | -418.00 | -720.56 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
95.67%78.02%
较混合型基金平均 +17.65%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 2.26%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.86%
隐性费率0.79%
交易成本(估)0.07%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为港股积极配置 共有175只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 1.00% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.30% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 180天 | 0.50% |
| 持有时间 ≥ 180天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
汇添富基金 线上/柜台直销 1折
9 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金
陆金所 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 86.80% | 85.44% |
债券 | 0.00% | 1.30% |
现金 | 12.99% | 14.66% |
商品 | 0.00% | 0.00% |
其他 | 0.21% | -1.40% |
股票持仓
中国大盘
81.69%
中国中盘
0.42%
中国小盘
0.00%
美国股票
2.40%
发达市场
2.29%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 0.42 | 31.54 | -31.12 |
基础材料 | 0.42 | 8.74 | -8.31 |
可选消费 | 0.00 | 5.08 | -5.08 |
金融服务 | 0.00 | 17.40 | -17.40 |
房地产 | 0.00 | 0.33 | -0.33 |
敏感性 | 99.58 | 56.80 | 42.78 |
通信服务 | 5.02 | 1.70 | 3.32 |
能源 | 0.00 | 2.38 | -2.38 |
工业 | 7.49 | 15.54 | -8.05 |
科技 | 87.06 | 37.17 | 49.89 |
防御性 | 0.00 | 11.66 | -11.66 |
必选消费 | 0.00 | 5.45 | -5.45 |
医疗保健 | 0.00 | 3.72 | -3.72 |
公用事业 | 0.00 | 2.48 | -2.48 |
基准指数为沪深300指数
股票地区分布
| 投资组合 % | |
| 大亚洲地区 | 97.23 |
| 日本 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 2.64 |
| 新兴亚洲 | 94.59 |
| 美洲 | 2.77 |
| 北美 | 2.77 |
| 拉丁美洲 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 |
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 00522 | ASMPT | 科技 | 9.69% | 新增 | 1 | |
| 01347 | 华虹宏力 | 科技 | 9.61% | 新增 | 1 | |
| 02513 | 智谱 | 科技 | 9.60% | 新增 | 1 | |
| 01888 | 建滔积层板 | 科技 | 8.15% | 新增 | 1 | |
| 00981 | 中芯国际 | 科技 | 7.56% | 4.64% | 5 | |
| 06809 | 澜起科技 | 科技 | 6.28% | 新增 | 1 | |
| 06869 | 长飞光纤光缆 | 科技 | 5.18% | 新增 | 1 | |
| 09903 | 天数智芯 | 科技 | 5.17% | 新增 | 1 | |
| 00992 | 联想集团 | 科技 | 4.67% | 新增 | 1 | |
| 00700 | 腾讯控股 | 通信服务 | 4.36% | -4.80% | 34 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -16.81%
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 未持有 | 14.8 万份 | 未持有 |
| >100 万份 | 0-10 万份 | 238.6 万份 | 2,368.0 万份 | |
| 未持有 | >100 万份 | 123.6 万份 | 未持有 | |
| 10-50 万份 | >100 万份 | 1,181.0 万份 | 未持有 | |
| 10-50 万份 | 未持有 | 30.5 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
FOF持有人数量
1
| 持有该基金的FOF产品清单 | 持有市值￥ | 权重% | 持仓日期 |
| 汇添富多元配置三个月持有混合（FOF） | 827,603 | 1.40 | 2026-06-30 |
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
张朋 男
国籍：中国。学历：硕士。从业资格：证券投资基金从业资格。从业经历：2012年起从事证券研究和投资工作，曾任职于东方证券、光大证券，曾任申万菱信基金管理有限公司基金经理。2020年7月加入汇添富基金管理股份有限公司。2020年12月22日至2024年5月8日任汇添富移动互联股票型证券投资基金的基金经理。2021年9月7日至今任汇添富精选核心优势一年持有期混合型证券投资基金的基金经理。2021年9月28日至今任汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金的基金经理。2021年12月21日至今任汇添富品牌价值一年持有期混合型证券投资基金的基金经理。2023年11月14日至今任汇添富积极优选三年定期开放混合型证券投资基金的基金经理。
主动型
任职较稳定
机构持有较高
权益仓位择时
月度胜率低
8年
15.16亿
6
前71%
收益能力
前54%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
采用自下而上的投资方法，以深入的基本面分析为立足点，精选具有成长潜力且估值具备吸引力的港股通标的股票，在科学严格管理风险的前提下，谋求基金资产的中长期稳健增值。
投资范围
为具有良好流动性的金融工具，包括港股通标的股票、债券（包括国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持债券、政府支持机构债券、地方政府债券、可交换债券、中小企业私募债券、可转换债券（含分离交易可转债）及其他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持债券、债券回购、同业存单、银行存款、货币市场工具、股指期货、股票期权、国债期货、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。
投资策略
该基金投资策略包括资产配置策略、个股精选策略、债券投资策略、中小企业私募债券投资策略、资产支持证券投资策略、股指期货投资策略、股票期权投资策略、权证投资策略、融资投资策略、国债期货投资策略等。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
恒生指数收益率（使用估值汇率折算）×60%＋中债综合指数收益率×40%
投资策略及运作分析
2026年中报
组合在二季度做出较大的策略调整，将投资重点放在人工智能板块，在当下以其中的芯片硬件、AI基础设施、大模型等为主，因为我们认为人工智能将是未来5-10年席卷全球的最重要的产业趋势，作为一只专注于成长方向的基金，在这个阶段应该将投资重点放在这里，并且我们相信人工智能的产业生态未来会越来越丰富和多样，未来有较大的成长潜力。
基金经理展望
2026年中报
我们认为，AI并不是单一的软件或模型创新，而是一套从底层能源到上层应用的完整产业系统。借用黄仁勋提出的AI五层蛋糕理论，可以将AI产业的结构理解为能源电力、 芯片硬件、AI基础设施、模型、应用商业化五个层级：能源决定AI运行的物理上限，芯片决定单位能耗下的智能生产效率，基础设施负责把芯片组织成可持续运转的AI工厂，模型决定AI能力边界，应用则决定最终商业闭环。 本基金当前重点关注AI五层蛋糕（能源电力、 芯片硬件、AI基础设施、模型、应用商业化）中的芯片硬件、AI基础设施、大模型这三层，主要基于以下考虑： （1）从AI产业自身发展阶段看，目前前沿模型的创新迭代并没有放缓，大模型依然是充满巨大想象空间的投资环节，目前模型的训练和推理需求依然受限于芯片硬件和AI基础设施的投入不足，因此这两个环节依然处于投资的甜蜜期； （2）最底层的能源电力，受益于AI推动的电力系统升级，然而由于相关资产主要在A股上市，目前港股较少，因此不作为组合重点； （3）最上层的应用环节，目前来看模式相对清晰的coding和agent，更多面向企业级市场，价值量主要被大模型厂商攫取；消费级市场目前依然缺乏商业模式清晰、产品形态明确的AI产品，传统的互联网大厂普遍面临模型能力不足、资本开支加大的困境，因此短期总体承压。 综上，本基金目前将聚焦人工智能板块中的芯片硬件、AI基础设施、大模型这三层，不断优中选优，力争为投资者取得较好的投资回报。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 汇添富港股通专注成长混合A | 005228 | 2017-11-10 | 2.57亿 | 1.20% | 0.20% | — | 2.26% | 1 |
| 汇添富港股通专注成长混合C | 029410 | 2026-10-15 | — | 1.20% | 0.20% | 0.40% | — | 1 |
基金公司
汇添富基金管理股份有限公司 基本信息 2026-06-30
108
基金经理人数
833
管理基金
7642.60亿
非货基规模
1068.23亿
19.92%
近一年规模增长
1930.87亿
40.41%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
4.58年
平均投管年限
3.12年
平均在职时长
84.93%
近三年留职率
54/163
平均投管年限排名
53/163
平均在职时长排名
31/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金A类份额更新基金产品资料概要(2026年10月15日更新) | 2026-10-16 | |
| 2 | 汇添富基金管理股份有限公司关于汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金增设基金份额并修改法律文件的公告 | 2026-10-16 | |
| 3 | 汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金托管协议 | 2026-10-16 | |
| 4 | 汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金基金合同 | 2026-10-16 | |
| 5 | 汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金更新招募说明书（2026年10月15日更新） | 2026-10-15 | |
| 6 | 汇添富基金管理股份有限公司及汇添富基金销售（上海）有限公司关于零售直销业务迁移安排的联合提示性公告 | 2026-10-08 | |
| 7 | 汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 8 | 关于汇添富基金管理股份有限公司终止与浦领基金销售有限公司合作关系的公告 | 2026-08-19 | |
| 9 | 汇添富基金管理股份有限公司及汇添富基金销售（上海）有限公司关于零售直销业务迁移安排的联合提示性公告 | 2026-08-03 | |
| 10 | 汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 |