华夏潜龙精选股票
005826
净值 2026-10-23
2.6827
日涨跌幅
3.44%
晨星分类
大盘成长股票
基金经理
徐恒
成立日期
2018-09-27
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
2.05亿
计价货币
人民币
综合费率
2.01%
基金类型
股票型
换手率
289%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
中国银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 48.93 | 56.30 | 9.45 | -29.24 | -21.88 | 26.98 | 47.66 |
| 同类平均 | 47.66 | 63.14 | 10.89 | -23.43 | -15.19 | 7.75 | 37.17 |
| 业绩比较基准 | 25.79 | 14.57 | -4.48 | -14.99 | -10.14 | 14.98 | 20.75 |
| 四分位排名 | |||||||
| 百分位排名 | 29 | 44 | 29 | 85 | 88 | 6 | 36 |
| 同类基金数量 | 50 | 81 | 123 | 273 | 273 | 263 | 621 |
业绩比较基准为MSCI中国A股在岸指数收益率x60.0% + 经汇率调整的恒生指数收益率x30.0% + 上证国债指数收益率x10.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | -6.74 | -21.36 | 20.03 | 18.66 | 38.20 | 26.98 | 3.21 | 15.67 |
| 同类平均 | -7.58 | -20.05 | 3.68 | 2.04 | 17.86 | 12.82 | 0.21 | 2.51 |
| 业绩比较基准 | -5.16 | -7.24 | -1.76 | -6.60 | 6.53 | 7.72 | -0.01 | -5.10 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 10 | 5 | 5 | 14 | 12 |
| 同类基金数量 | 616 | 614 | 608 | 583 | 489 | 448 | 335 | 597 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于28%同类 | 41.41% | 29.08% |
最大回撤 | 优于61%同类 | -25.44% | -20.05% |
下行风险 | 优于52%同类 | 24.70% | 20.62% |
晨星风险 | 优于27%同类 | 17.68% | 8.20% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于90%同类 | 0.58 | 0.17 |
卡玛比率 | 优于90%同类 | 0.73 | 0.10 |
索提诺比率 | 优于91%同类 | 0.97 | 0.24 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 中证科技传媒通信150全收益指数×65%＋中证综合债指数×35% | 招募说明书基准 MSCI中国A股在岸指数收益率×60%＋经汇率调整的恒生指数收益率×30%＋上证国债指数收益率×10% | 晨星分类基准 沪深300成长全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.86 | 0.46 | 0.69 |
Beta系数 | 1.01 | 1.31 | 1.01 |
Alpha % | 1.21 | 17.77 | 18.36 |
超额收益 % | 0.85 | 19.25 | 19.46 |
跟踪误差 % | 11.43 | 23.28 | 17.20 |
信息比率 | 0.07 | 0.83 | 1.13 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
主动股票型基金平均
87.72%75.04%
较主动股票型基金平均 +12.68%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 2.01%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.61%
隐性费率0.50%
交易成本(估)0.11%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为大盘成长股票 共有642只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 50万元 | 1.50% |
| 50万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 1.20% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.80% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 1年 | 0.50% |
| 持有时间 ≥ 1年 | 0.00% |
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
华夏基金 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
9 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金
陆金所 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
68.95%
中国中盘
25.23%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 0.01 | 18.02 | -18.00 |
基础材料 | 0.00 | 7.89 | -7.89 |
可选消费 | 0.01 | 3.52 | -3.50 |
金融服务 | 0.00 | 6.61 | -6.61 |
房地产 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
敏感性 | 99.98 | 70.37 | 29.61 |
通信服务 | 0.00 | 0.96 | -0.96 |
能源 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
工业 | 2.48 | 17.44 | -14.96 |
科技 | 97.50 | 51.97 | 45.53 |
防御性 | 0.00 | 11.61 | -11.61 |
必选消费 | 0.00 | 7.24 | -7.24 |
医疗保健 | 0.00 | 4.24 | -4.24 |
公用事业 | 0.00 | 0.12 | -0.12 |
基准指数为沪深300成长全收益指数
股票地区分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
| 大亚洲地区 | 100.00 | 100.00 | 0.00 |
| 日本 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 0.00 | 2.01 | -2.01 |
| 新兴亚洲 | 100.00 | 97.99 | 2.01 |
| 美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 北美 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 拉丁美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
基准指数为沪深300成长全收益指数
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 002475 | 立讯精密 | 科技 | 7.79% | 1.42% | 11 | |
| 688332 | 中科蓝讯 | 科技 | 7.45% | 新增 | 1 | |
| 688234 | 天岳先进 | 科技 | 7.38% | -0.01% | 2 | |
| 002384 | 东山精密 | 科技 | 6.75% | 新增 | 1 | |
| 002241 | 歌尔股份 | 科技 | 6.56% | -1.22% | 9 | |
| 688127 | 蓝特光学 | 科技 | 6.10% | -3.19% | 4 | |
| 300433 | 蓝思科技 | 科技 | 5.69% | -0.17% | 3 | |
| 688608 | 恒玄科技 | 科技 | 5.60% | -0.24% | 4 | |
| 002938 | 鹏鼎控股 | 科技 | 5.57% | -0.01% | 2 | |
| 002600 | 领益智造 | 科技 | 5.34% | -0.43% | 3 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：沪深300成长全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 增持本期上期
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 增持 13.77%
- 基金公司直接持有2026-06-30
- 持平
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 0-10 万份 | 0-10 万份 | 15.8 万份 | 1,955.7 万份 |
| 10-50 万份 | 未持有 | 10.8 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 318.96 份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 10-50 万份 | 95.2 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 3.5 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
徐恒 男
2015年7月加入华夏基金管理有限公司，历任研究员、基金经理助理。
权益型
不足三年
机构持有较高
科技
近一年收益高
1.9年
51.20亿
6
前1%
收益能力
前94%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
在严格控制风险的前提下，力求实现基金资产的长期稳健增值。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票(包括中小板、创业板及其他中国证监会核准上市的股票)、港股通标的股票、债券(包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持机构债券、政府支持债券、地方政府债券、中小企业私募债券、可转换债券、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券)、衍生品（包括权证、股指期货、国债期货、股票期权等）、资产支持证券、货币市场工具（含同业存单）以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。该基金投资组合比例为：股票投资占基金资产的比例为80%–95%，其中，港股投资比例不超过股票资产的50%，每个交易日日终在扣除股指期货、国债期货、股票期权合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。
投资策略
主要投资策略包括资产配置策略、股票投资策略、债券投资策略、可转换公司债券投资策略、中小企业私募债券投资策略、资产支持证券投资策略、权证投资策略、股指期货和股票期权投资策略、国债期货投资策略等。在股票投资策略上，该基金采用“自上而下”的行业配置与“自下而上”的个股精选相结合的方法。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
MSCI中国A股在岸指数收益率×60%＋经汇率调整的恒生指数收益率×30%＋上证国债指数收益率×10%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年上半年，A股走势一波三折，整体呈现“科技领涨、指数震荡抬升”的结构性行情格局，科创50、创业板指涨幅领先，小盘和成长风格相对占优，通信、电子、建筑材料行业领涨，金融、消费板块表现偏弱。年初人民币升值与风险偏好抬升共振，延续“跨年行情”；3月份先后叠加Warsh冲击和美伊冲突， 市场调整；5月开始AI景气持续升温，尽管海峡依然封闭但风险偏好回升，美元流动性收紧，宽基继续流出，科技虹吸其他板块。 2026年上半年国内宏观呈现出新动能驱动下结构性修复和K型加剧的态势。供给侧方面，制造业产能周期触底逐步验证，固定资产投资同比改善但产能利用率继续向下，外需的高景气并未带来产能利用率的显著回升；需求端新动能与旧动能的K型比预期更显著；价格方面，美伊冲突推升原油价格上涨使得PPI回正时点提前，中游装备制造对PPI的影响力得以验证，主要以计算机电子通信和电气机械主导。上半年美国经济整体上行。投资端，AI设备和研发投资火热，非AI领域的金属和机械投资也有上行，整体强于消费；消费端整体平稳，名义消费走高，实际消费温和；进出口贸易快速增长，出口受益于油价；政府支出在低基数下有所企稳。 本基金坚持在商业模式较好的行业甄选具有持续价值能力的企业，注重风险收益匹配性，适度利用市场各类机会进行投资操作。报告期内，本基金持续聚焦AI终端产业链的中长期投资机会。上半年存储价格持续上涨，终端产品成本压力持续增加，短期对消费电子行业销量形成负面影响，但我们认为真正平台级别的产品创新不惧短期成本波动，AI终端仍是产业链景气兑现和商业模式打通的重要方向，因此继续坚定布局。
基金经理展望
2026年中报
展望2026年下半年，国内经济K型分化仍然会持续，一方面以AI为代表的新动能引发的涨价潮，使得传统产业面临成本抬升，另一方面新动能带动出口强劲之下，财政和货币政策可能会更加稳健；下半年出口是拉动本轮周期回升的核心变量，但制造业产能周期走出明显的向上斜率还是有些挑战；油价虽然有所回落，但PPI仍受益于化工链中下游产能出清，以及计算机通信电子和电气机械等行业的旺盛需求。下半年美国经济预计延续上半年的趋势，虽然住宅投资继续恶化，但非住宅投资内部板块增速差和高低收入人群的薪资增速差都会出现收敛态势；下行两年半之久的建筑投资也有望开启反弹，数据中心仍然占主导，医疗康乐建筑、仓储建筑规划也会开始走高；未来1年内美国有望逐步进入补库周期。 预计AI的景气度下半年依然持续，AI模型的能力也会持续进步。历史上，每一代新集群训练出来的模型，能力都有显著提升。随着下半年英伟达下一代算力集群逐步交付，可以期待用新集群训练出来的模型在能力上有进一步提升。但下半年受宏观经济等因素的影响，AI产业链资产的波动率预计会明显上升。值得关注的影响因素有两个，一个是利率，由于AI的资本开支巨大，云计算厂商除了用自有资金投入外，可能还会发行债券进行投入，这部分对利率的变化更加敏感；另一个是模型厂商的竞争格局，目前各家模型厂商是“军备竞赛”式的投入，如果下半年竞争强度趋缓，对资本开支的节奏会有影响。 本基金的投资策略聚焦于AI终端的中长期投资机会。AI会带来人机交互方式的变革，历史上信息产业大周期的变化基本都是与人机交互相关，从命令行到图形界面，从鼠标键盘到触摸，未来的主要入口可能就是个人的Agent。信息流入口的改变会产生新的终端形态，这其中蕴含着投资机会。但是我们也要看到，历史上人机交互的变革发生相对缓慢，不像基础设施相关行业有爆发性强且投资前置的特点，终端产品需要看到应用场景才会爆发，单纯的硬件提升难有持续的增长。下半年随着模型能力进步，以及硬件体验的完善，终端厂商对于AI终端的探索会更加丰富，消费端的渗透率也会逐步提升。 珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任，本基金将继续奉行华夏基金管理有限公司“为信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的回报。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 华夏潜龙精选股票 | 005826 | 2018-09-27 | 2.05亿 | 1.20% | 0.20% | — | 2.01% | 1 |
基金公司
华夏基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
135
基金经理人数
993
管理基金
11820.58亿
非货基规模
-3725.48亿
-30.06%
近一年规模增长
572.28亿
7.61%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
5.25年
平均投管年限
2.92年
平均在职时长
76.79%
近三年留职率
29/163
平均投管年限排名
72/163
平均在职时长排名
61/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 华夏基金管理有限公司关于终止瑞银基金销售（深圳）有限公司办理本公司 旗下基金销售业务的公告 | 2026-10-08 | |
| 2 | 华夏潜龙精选股票型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 3 | 华夏基金管理有限公司关于终止浦领基金销售有限公司办理本公司旗下基金销售业务的公告 | 2026-08-18 | |
| 4 | 华夏潜龙精选股票型证券投资基金2026年第二季度报告 | 2026-07-21 | |
| 5 | 005826_华夏潜龙精选股票型证券投资基金招募说明书更新（2026年5月29日公告） | 2026-05-29 | |
| 6 | 005826_华夏潜龙精选股票型证券投资基金基金产品资料概要更新（2026-05-29） | 2026-05-29 | |
| 7 | 华夏潜龙精选股票型证券投资基金2026年第一季度报告 | 2026-04-22 | |
| 8 | 华夏基金管理有限公司旗下部分基金2025年年度报告提示性公告 | 2026-03-31 | |
| 9 | 华夏潜龙精选股票型证券投资基金2025年年度报告 | 2026-03-31 | |
| 10 | 华夏基金管理有限公司关于旗下证券投资基金估值调整情况的公告 | 2026-02-13 |