华安安和债券A
007167
净值 2026-10-23
1.0558
日涨跌幅
0.01%
晨星分类
信用债
基金经理
康钊、魏媛媛
成立日期
2019-11-19
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
—
基金规模
135.76亿
计价货币
人民币
综合费率
0.57%
基金类型
债券型
换手率
0%
单日申购限额
50,000元
申购状态
限大额
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
徽商银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 2.68 | 5.06 | 2.13 | 5.95 | 4.40 | 1.53 |
| 同类平均 | 2.90 | 4.18 | 1.99 | 3.87 | 4.36 | 1.19 |
| 业绩比较基准 | 0.09 | 2.04 | 0.61 | 2.01 | 4.63 | -1.28 |
| 四分位排名 | ||||||
| 百分位排名 | 47 | 14 | 57 | 7 | 47 | 22 |
| 同类基金数量 | 865 | 544 | 670 | 374 | 451 | 580 |
业绩比较基准为中债综合全价指数收益率x90.0% + 1年期定期存款利率（税后）x10.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | 0.46 | 0.94 | 1.99 | 3.50 | 2.84 | 3.35 | 3.65 | 2.98 |
| 同类平均 | 0.31 | 0.62 | 1.39 | 2.78 | 2.52 | 2.86 | 2.90 | 2.14 |
| 业绩比较基准 | 0.14 | 0.51 | 1.11 | 1.49 | 1.07 | 1.82 | 1.57 | 1.41 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 14 | 26 | 20 | 11 | 7 |
| 同类基金数量 | 760 | 749 | 744 | 739 | 637 | 543 | 400 | 742 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于50%同类 | 0.56% | 0.49% |
最大回撤 | 优于64%同类 | -0.20% | -0.20% |
下行风险 | 优于26%同类 | 0.16% | 0.11% |
晨星风险 | 优于49%同类 | 0.00% | 0.00% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于92%同类 | 4.21 | 3.39 |
卡玛比率 | 优于79%同类 | 17.89 | 13.61 |
索提诺比率 | 优于46%同类 | 14.74 | 15.17 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 上证城投债指数 | 招募说明书基准 中债综合全价指数收益率×90%＋1年期定期存款利率（税后）×10% | 晨星分类基准 中证信用债指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.81 | 0.49 | 0.77 |
Beta系数 | 0.77 | 0.37 | 0.54 |
Alpha % | -0.01 | 1.94 | 0.94 |
超额收益 % | -0.68 | 1.53 | -0.16 |
跟踪误差 % | 0.41 | 1.12 | 0.72 |
信息比率 | -0.28 | 1.36 | -0.12 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.57%
0.25%
显性费率0.20%
管理费(年)0.05%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.32%
隐性费率0.30%
交易成本(估)0.01%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为信用债 共有1032只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 0.20% |
| 托管费(每年) | 0.05% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 50,000元 |
| 个人直销 | 50,000元 |
| 机构直销 | 50,000元 |
| 机构代销 | 50,000元 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 0.80% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 300万元 | 0.50% |
| 300万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.30% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 1.00% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 90天 | 0.30% |
| 持有时间 ≥ 90天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折D份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
- D份额
1–179 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
180–1095 天D份额更低持有满180天，赎回费归零
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 80 元
华安基金 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
8 家0.08%
买 10 万元 实付 80 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
0.00%
中国中盘
0.00%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
11.23%
信用债
100.18%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
| 债券品种 | 占净值 | 同类平均 |
重仓债券
| 债券代码 | 债券名称 | 占净资产% |
| 210208 | 21国开08 | 2.27% |
| 240202 | 24国开02 | 2.25% |
| 240204 | 24国开04 | 2.24% |
| 250211 | 25国开11 | 2.24% |
| 250431 | 25农发31 | 2.24% |
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -53.04%
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 未持有 | 25.6 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 5.0 万份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 未持有 | 0.4 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 10-50 万份 | 未持有 | 35.9 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
FOF持有人数量
1
| 持有该基金的FOF产品清单 | 持有市值￥ | 权重% | 持仓日期 |
| 华安民享稳健养老目标一年持有混合发起式（FOF） | 5,037,230 | 3.74 | 2026-06-30 |
分红
| 除息日 | 再投资日 | 分红(元/10份) | 再投资日净值 |
| 2025-09-25 | 2025-09-25 | 0.1000 | 1.0161 |
| 2025-04-18 | 2025-04-18 | 0.1850 | 1.0203 |
| 2024-08-22 | 2024-08-22 | 0.0650 | 1.0251 |
| 2024-05-16 | 2024-05-16 | 0.2400 | 1.0205 |
| 2023-12-15 | 2023-12-15 | 0.0500 | 1.0168 |
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
康钊 男
硕士研究生，13年金融、基金行业从业经验。曾任上海新世纪资信评估投资服务有限公司信用分析师、上海陆家嘴国际金融资产交易市场股份有限公司信用分析师。2015年11月加入华安基金，历任固定收益部研究员、基金经理助理。2021年3月起，同时担任华安安和债券型证券投资基金、华安安盛3个月定期开放债券型发起式证券投资基金、华安安业债券型证券投资基金的基金经理。2022年2月起，同时担任华安安平6个月定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理。2022年4月起，同时担任华安领荣一年定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理。2023年1月起，同时担任华安鼎丰债券型发起式证券投资基金的基金经理。2023年2月起，同时担任华安鼎盈一年定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理。
主动型
五年以上
近三年规模相对稳定
近五年回撤控制能力较强
5.6年
319.60亿
6
前23%
收益能力
前55%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在一定程度上控制组合净值波动率的前提下，力争长期内实现超越业绩比较基准的投资回报。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的债券（包括国债、金融债、中央银行票据、地方政府债、中期票据、企业债、公司债、短期融资券、超短期融资券、中小企业私募债券）、债券回购、银行存款（包括协议存款、定期存款以及其他银行存款）、资产支持证券、同业存单、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。该基金不参与股票、权证等资产投资，也不投资于可转换债券、可交换债券。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。该基金的投资组合比例为：该基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的80%，现金或到期日在一年以内的政府债券占基金资产净值的比例不低于5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金及应收申购款等。当法律法规的相关规定变更时，基金管理人在履行适当程序后可对上述资产配置比例进行适当调整。
投资策略
1、资产配置策略2、利率类品种投资策略3、信用债投资策略4、资产支持证券投资策略5、中小企业私募债券投资策略 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中债综合全价指数收益率×90%＋1年期定期存款利率（税后）×10%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年是“十五五”规划开局之年，宏观政策坚持稳中求进、提质增效。上半年国内生产总值同比增长约4.7%，一季度增长5.0%，二季度增长4.3%，经济运行总体平稳，主要指标处于合理区间。结构上，新质生产力加快成长，出口与高新技术制造持续发挥支撑作用，产业升级与动能转换稳步推进。财政赤字率按4%左右安排，资金重点投向“两重”建设、大规模设备更新、消费品以旧换新以及科技创新等重点领域。居民消费价格指数同比大致在1%附近，工业生产者出厂价格指数逐步回升，6月同比约4.1%。制造业采购经理指数6月回升至50.3，城镇调查失业率年中约5%，就业形势总体稳定。
货币政策方面，人民银行继续实施适度宽松的货币政策，综合运用总量与结构性工具，保持流动性充裕，促进社会综合融资成本保持低位运行。7天期逆回购操作利率维持1.4%，结构性工具成为调节重点。年中增加隔夜逆回购操作品种并适度优化利率走廊安排，流动性管理更加精细。
债券市场运行总体平稳，利率中枢下移。利率债短端下行幅度大于长端，收益率曲线呈现“牛陡”形态。信用债配置需求旺盛，信用利差整体收窄。
总体看，上半年宏观运行平稳开局，货币政策灵活精准、流动性环境适宜，债券收益率在配置力量与资金面共同支撑下有所下行。
基金经理展望
2026年中报
下半年宏观政策将继续坚持稳中求进，推动经济持续向新向优向好。财政政策方面，超长期特别国债、专项债及政策性金融工具有望加快形成实物工作量。货币政策适度宽松，并有望加强与财政政策协同配合。预计债券市场整体平稳运行，配置力量及资金面仍是两条主线。
基金公司
华安基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
79
基金经理人数
564
管理基金
4557.08亿
非货基规模
-208.98亿
-5.20%
近一年规模增长
535.91亿
16.39%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
5.48年
平均投管年限
3.61年
平均在职时长
87.27%
近三年留职率
22/163
平均投管年限排名
21/163
平均在职时长排名
24/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 华安安和债券型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 2 | 关于华安安和债券型证券投资基金暂停大额申购、大额转换转入及大额定期定额投资的公告 | 2026-08-27 | |
| 3 | 华安基金管理有限公司关于终止洪泰财富（青岛）基金销售有限责任公司办理本公司旗下基金相关销售业务的公告 | 2026-08-19 | |
| 4 | 华安安和债券型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 5 | 华安基金管理有限公司关于终止浦领基金销售有限公司办理本公司旗下基金相关销售业务的公告 | 2026-06-25 | |
| 6 | 关于终止中证金牛（北京）基金销售有限公司办理本公司旗下基金销售业务的公告 | 2026-06-07 | |
| 7 | 关于终止中证金牛（北京）基金销售有限公司办理本公司旗下基金销售业务的公告 | 2026-06-06 | |
| 8 | 华安安和债券型证券投资基金（华安安和债券A）基金产品资料概要更新 | 2026-06-05 | |
| 9 | 华安安和债券型证券投资基金更新的招募说明书（2026年第3号） | 2026-06-05 | |
| 10 | 华安安和债券型证券投资基金基金合同更新 | 2026-06-04 |