上银价值增长3个月持有期混合A
013284
净值 2026-10-22
1.1971
日涨跌幅
-1.73%
晨星分类
积极配置 - 大盘平衡
基金经理
赵治烨
成立日期
2021-12-20
风险等级
中高风险(R4)
股票投资风格箱
大盘价值
基金规模
0.18亿
计价货币
人民币
综合费率
1.43%
基金类型
混合型
换手率
24%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
3个月
托管人
浙商银行
业绩
近三年
年度回报
| 回报% | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | -3.39 | -3.80 | 11.68 | 25.56 |
| 同类平均 | -15.26 | -9.50 | 6.72 | 22.48 |
| 基准指数 | -19.84 | -9.14 | 18.24 | 20.98 |
| 四分位排名 | ||||
| 百分位排名 | 5 | 20 | 7 | 36 |
| 同类基金数量 | 133 | 141 | 161 | 855 |
基准指数为沪深300全收益指数
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 今年以来 |
| 本基金 | -7.09 | -7.74 | -8.68 | 5.61 | 9.33 | 9.17 | -3.65 |
| 同类平均 | -4.80 | -6.92 | 0.93 | 1.70 | 9.44 | 7.33 | 0.56 |
| 基准指数 | -5.59 | -11.71 | -0.40 | -3.87 | 6.79 | 8.53 | -4.09 |
| 四分位排名 | — | — | — | ||||
| 百分位排名 | — | — | — | 27 | 41 | 32 | 62 |
| 同类基金数量 | 1042 | 1034 | 1013 | 992 | 929 | 878 | 1002 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于48%同类 | 20.85% | 16.77% |
最大回撤 | 优于55%同类 | -16.45% | -10.10% |
下行风险 | 优于45%同类 | 14.78% | 11.37% |
晨星风险 | 优于42%同类 | 4.30% | 2.59% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于73%同类 | 0.31 | 0.11 |
卡玛比率 | 优于73%同类 | 0.34 | 0.17 |
索提诺比率 | 优于71%同类 | 0.43 | 0.17 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 暂无匹配 | 招募说明书基准 沪深300指数收益率×60%＋中证综合债指数收益率×40% | 晨星分类基准 沪深300全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | — | 0.57 | 0.57 |
Beta系数 | — | 1.32 | 0.65 |
Alpha % | — | 3.14 | 3.28 |
超额收益 % | — | 3.98 | 0.63 |
跟踪误差 % | — | 10.78 | 12.21 |
信息比率 | — | 0.37 | 0.05 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
82.95%78.02%
较混合型基金平均 +4.93%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.43%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.03%
隐性费率0.03%
交易成本(估)0.00%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为积极配置 - 大盘平衡 共有941只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | 1元 |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 1.20% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.60% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 180天 | 0.50% |
| 持有时间 ≥ 180天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–182 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
183–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
上银基金 线上/柜台直销 1折
9 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金
陆金所
中欧财富 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
41.32%
中国中盘
22.47%
中国小盘
0.73%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
13.09%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 90.25 | 31.54 | 58.71 |
基础材料 | 83.74 | 8.74 | 75.00 |
可选消费 | 6.51 | 5.08 | 1.44 |
金融服务 | 0.00 | 17.40 | -17.40 |
房地产 | 0.00 | 0.33 | -0.33 |
敏感性 | 5.72 | 56.80 | -51.08 |
通信服务 | 0.00 | 1.70 | -1.70 |
能源 | 1.83 | 2.38 | -0.55 |
工业 | 3.31 | 15.54 | -12.23 |
科技 | 0.57 | 37.17 | -36.60 |
防御性 | 4.03 | 11.66 | -7.63 |
必选消费 | 1.45 | 5.45 | -4.01 |
医疗保健 | 2.58 | 3.72 | -1.14 |
公用事业 | 0.00 | 2.48 | -2.48 |
基准指数为沪深300全收益指数
股票地区分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
| 大亚洲地区 | 100.00 | 100.00 | 0.00 |
| 日本 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 0.00 | 0.91 | -0.91 |
| 新兴亚洲 | 100.00 | 99.09 | 0.91 |
| 美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 北美 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 拉丁美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
基准指数为沪深300全收益指数
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 688106 | 金宏气体 | 基础材料 | 4.29% | 0.33% | 2 | |
| 600160 | 巨化股份 | 基础材料 | 3.62% | 新增 | 1 | |
| 600989 | 宝丰能源 | 基础材料 | 3.54% | -0.44% | 4 | |
| 300037 | 新宙邦 | 基础材料 | 3.54% | 新增 | 1 | |
| 600309 | 万华化学 | 基础材料 | 3.42% | 0.05% | 4 | |
| 600141 | 兴发集团 | 基础材料 | 3.07% | 0.77% | 4 | |
| 600352 | 浙江龙盛 | 基础材料 | 2.90% | 0.45% | 4 | |
| 000792 | 盐湖股份 | 基础材料 | 2.59% | 0.09% | 3 | |
| 002601 | 龙佰集团 | 基础材料 | 2.56% | 0.43% | 4 | |
| 600549 | 厦门钨业 | 基础材料 | 2.37% | 新增 | 1 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：沪深300全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 未持有 | 2.6 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 21.9 份 | 未持有 | |
| 10-50 万份 | 0-10 万份 | 52.7 万份 | 1,000.0 万份 | |
| 未持有 | 未持有 | 2.7 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
赵治烨 男
本科，曾任职于中国银河证券。2015年5月担任上银新兴价值成长混合型证券投资基金基金经理，2017年3月担任上银鑫达灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2020年8月担任上银内需增长股票型证券投资基金基金经理，2021年12月担任上银价值增长3个月持有期混合型证券投资基金基金经理，2023年12月担任上银丰瑞一年持有期混合型发起式证券投资基金基金经理，2024年8月担任上银数字经济混合型发起式证券投资基金基金经理。
权益型
十年老将
机构持有高
持股P/E低
长期超额收益高
11.4年
26.50亿
8
前29%
收益能力
前30%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金坚持价值投资理念，通过对不同资产类别进行优化配置，并充分发挥专业研究能力，挖掘市场潜在投资机会，在严格控制风险和保证流动性的基础上，力求实现基金资产的长期稳定增值。
投资范围
该基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（含主板、创业板及其他经中国证监会核准或注册上市的股票、存托凭证）、债券（包括国债、央行票据、地方政府债、政府支持机构债券、政府支持债券、金融债、企业债、公司债、公开发行的次级债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、可转换债券、可交换债券等）、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、资产支持证券、金融衍生品（包括股指期货、国债期货、股票期权等）及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后可将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：股票资产（含存托凭证）投资占基金资产的比例为35%-65%，每个交易日日终在扣除股指期货合约、国债期货合约、股票期权合约需缴纳的交易保证金后，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如果法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
1、大类资产配置策略；2、股票投资策略；3、债券投资策略；4、可转换债券投资策略；5、可交换债券投资策略；6、存托凭证投资策略；7、资产支持证券投资策略；8、金融衍生品投资策略。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
沪深300指数收益率×60%＋中证综合债指数收益率×40%
投资策略及运作分析
2026年中报
报告期内，国内宏观稳中向好，科技领域呈现快速发展态势，人工智能商业化进程大幅推进，模型迭代速率显著提升。在算力需求爆发增长的背景下，存储芯片、PCB、功率器件、被动元器件等领域纷纷出现部分供给不足的局面，引领科技投资进一步扩圈。另一方面，内需市场仍然保持稳定，社零数据虽有所波动，但绝大部分传统行业在经历持续去库存后，下半年有望实现经营拐点。报告期内，本基金在权益方面，坚持价值投资的导向，重点投资于包含了周期反转期权、新能源材料、电子化学品的化工行业，兼顾低PB价值以及成长。固收方面，重点投资于低价格、低转股溢价率的优质可转债资产。
基金经理展望
2026年中报
展望下半年，国内宏观经济仍将延续稳步上行的态势，对于二季度以来出现的内需不足的局面，财政端、货币端、产业政策端有望在下半年共同发力，稳住内需的基本盘。科技端，随着国内模型与海外的差距逐步缩短，AI对工作流的不断的渗透，国内算力短缺的局面更为严峻，半导体代工、GPU、存储等核心领域增长的态势仍将延续。A股市场在过去半年极致分化后，下半年有望实现均衡、稳步上行的态势。化工行业大部分公司PB仍处于历史分位数较低的区间，一旦需求端出现改善，盈利修复空间较大。同时，半导体材料、锂电材料等领域增长的趋势仍较为确定。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 上银价值增长3个月持有期混合A | 013284 | 2021-12-20 | 0.04亿 | 1.20% | 0.20% | — | 1.43% | 1 |
| 上银价值增长3个月持有期混合C | 013285 | 2021-12-20 | 0.14亿 | 1.20% | 0.20% | 0.30% | 1.73% | 1 |
基金公司
上银基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
22
基金经理人数
135
管理基金
1640.55亿
非货基规模
-149.75亿
-8.49%
近一年规模增长
491.41亿
46.65%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
4.18年
平均投管年限
2.69年
平均在职时长
80.00%
近三年留职率
73/163
平均投管年限排名
86/163
平均在职时长排名
49/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 上银基金管理有限公司关于旗下部分基金新增邮储银行为销售机构的公告 | 2026-09-24 | |
| 2 | 上银价值增长3个月持有期混合型证券投资基金更新招募说明书（2026年09月24日公告） | 2026-09-24 | |
| 3 | 上银价值增长3个月持有期混合型证券投资基金基金产品资料概要更新（2026年09月24日公告） | 2026-09-24 | |
| 4 | 上银基金管理有限公司关于董事变更情况的公告 | 2026-09-19 | |
| 5 | 上银基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 | 2026-09-19 | |
| 6 | 上银基金管理有限公司关于旗下部分基金新增汇添富财富为销售机构的公告 | 2026-09-10 | |
| 7 | 上银基金管理有限公司关于旗下部分基金新增华鑫证券为销售机构的公告 | 2026-09-09 | |
| 8 | 上银价值增长3个月持有期混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-29 | |
| 9 | 上银基金管理有限公司关于旗下部分基金新增济安财富为销售机构的公告 | 2026-08-17 | |
| 10 | 上银基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 | 2026-08-08 |