中银证券安添3个月定开债券A
016212
净值 2026-10-22
1.0964
日涨跌幅
-0.01%
晨星分类
信用债
基金经理
曹张琪
成立日期
2022-08-25
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
—
基金规模
6.32亿
计价货币
人民币
综合费率
0.89%
基金类型
债券型
换手率
0%
单日申购限额
无限制
申购状态
封闭期
赎回状态
封闭期
锁定期
3个月
托管人
浙商银行
业绩
近三年
年度回报
| 回报% | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 2.59 | 6.30 | 2.07 |
| 同类平均 | 3.87 | 4.36 | 1.19 |
| 基准指数 | 4.82 | 5.54 | 1.00 |
| 四分位排名 | — | — | — |
| 百分位排名 | — | — | — |
| 同类基金数量 | — | — | — |
基准指数为中证信用债指数
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 今年以来 |
| 本基金 | 0.20 | 0.68 | 1.33 | 3.74 | 3.72 | 3.83 | 2.57 |
| 同类平均 | 0.31 | 0.62 | 1.39 | 2.78 | 2.52 | 2.86 | 2.14 |
| 基准指数 | 0.39 | 0.85 | 1.93 | 3.59 | 2.97 | 3.51 | 2.80 |
| 四分位排名 | — | — | — | — | — | — | — |
| 百分位排名 | — | — | — | — | — | — | — |
| 同类基金数量 | — | — | — | — | — | — | — |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值（该基金为封闭基金，不参与排名）
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于13%同类 | 0.80% | 0.49% |
最大回撤 | 优于50%同类 | -0.23% | -0.20% |
下行风险 | 优于79%同类 | 0.05% | 0.11% |
晨星风险 | 优于13%同类 | 0.01% | 0.00% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于54%同类 | 3.22 | 3.39 |
卡玛比率 | 优于73%同类 | 16.60 | 13.61 |
索提诺比率 | 优于90%同类 | 53.92 | 15.17 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 上证基准做市公司债指数 | 招募说明书基准 中债综合全价指数收益率 | 晨星分类基准 中证信用债指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.81 | 0.66 | 0.77 |
Beta系数 | 1.02 | 0.72 | 1.02 |
Alpha % | -0.09 | 2.14 | 0.28 |
超额收益 % | -0.03 | 1.98 | 0.32 |
跟踪误差 % | 0.66 | 1.01 | 0.73 |
信息比率 | -0.02 | 1.96 | 0.44 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.89%
0.40%
显性费率0.30%
管理费(年)0.10%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.49%
隐性费率0.45%
交易成本(估)0.04%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为纯债 共有2331只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 0.30% |
| 托管费(每年) | 0.10% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 10元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 0.80% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 0.50% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.30% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 持有时间 ≥ 7天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–291 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
293–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比天天、盈米等省 80 元
中银国际 线上/柜台直销 1折
3 家0.08%
买 10 万元 实付 80 元
天天基金
盈米且慢
好买基金无折扣标准费率
1 家0.80%
买 10 万元 实付 800 元比天天、盈米等贵 720 元
同花顺 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 0.00% | 0.00% |
债券 | 89.28% | 112.30% |
现金 | 0.48% | 2.71% |
商品 | 0.00% | 0.00% |
其他 | 10.23% | -15.01% |
股票持仓
中国大盘
0.00%
中国中盘
0.00%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
89.28%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
| 债券品种 | 占净值 | 同类平均 |
重仓债券
| 债券代码 | 债券名称 | 占净资产% |
| 092280080 | 22光大银行二级资本债01A | 9.91% |
| 212400007 | 24中信银行债01 | 9.74% |
| 2228001 | 22邮储银行永续债01 | 9.74% |
| 2228003 | 22兴业银行二级01 | 9.74% |
| 212480013 | 24交行债01 | 9.57% |
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -0.87%
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 0-10 万份 | 0.2 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 0.3 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 0.2 万份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 未持有 | 0.8 万份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 0-10 万份 | 0.1 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
分红
| 除息日 | 再投资日 | 分红(元/10份) | 再投资日净值 |
| 2025-10-16 | 2025-10-16 | 0.4500 | 1.0590 |
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
曹张琪 女
2009年6月至2012年8月任职于中诚信证券评估有限责任公司，担任信用分析师；2012年9月至2013年10月任职于太平资产管理有限公司，担任信用分析师；2013年11月加入中银国际证券股份有限公司，历任中银证券安沛债券型证券投资基金、中银证券安业债券型证券投资基金、中银证券安灏债券型证券投资基金、中银证券汇兴一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理，现任中银证券安汇三年定期开放债券型证券投资基金、中银证券安泽债券型证券投资基金、中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金、中银证券安怡债券型证券投资基金基金经理。
固收型
五年以上
近三年规模相对稳定
近五年回撤控制能力强
6.4年
114.50亿
5
前39%
收益能力
前25%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
在严格控制风险的前提下，通过积极主动的投资管理，追求基金资产的稳健回报。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行和上市交易的国债、金融债券、中央银行票据、地方政府债券、企业债券、公司债券、政府支持债券、政府支持机构债券、资产支持证券、次级债券、可分离交易可转债的纯债部分、中期票据、短期融资券、超短期融资券、债券回购、银行存款（包括协议存款、定期存款、通知存款和其他银行存款）、同业存单、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其它金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。该基金投资信用债的信用评级为AA+（含）以上。该基金不投资于股票等资产，也不参与一级市场的新股申购或增发新股，同时该基金不投资于可转换债券（可分离交易可转债的纯债部分除外）、可交换债券。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。
投资策略
该基金通过久期管理策略、类属配置策略、期限结构配置策略、信用债券（含资产支持证券）投资策略，以实现基金资产的长期稳健增值。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中债综合全价指数收益率
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年上半年，债券市场在“资产荒”与资金面超预期宽松的共振下，整体呈现震荡走牛格局，不过利率债与信用债表现出明显的结构性特征。利率债方面，收益率曲线呈现典型的“牛陡”形态，10年期国债收益率在年初短暂冲高至1.90%后震荡回落，最终收于1.72%至1.73%附近，而1年期短端下行幅度超过20BP至1.10%左右。信用债方面，供需错位、资金面平稳宽松以及震荡市思维下，资金对票息收益的追逐带动整体表现优于利率债。上半年信用债收益率下行幅度整体大于利率债，信用利差被极致压缩至历史低位，且在利率债阶段性调整时展现出较强的抗跌属性。
值得注意的是，超长端品种走势与中短端形成显著背离，30年期国债收益率上半年仅微降至2.22%至2.24%区间，导致30年与10年期国债期限利差不降反升，走扩至50BP左右。这一背离的核心在于定价逻辑的分化：10年期主要由宏观基本面与货币政策驱动，而30年期则越来越多地受机构行为、供需格局以及通胀预期主导。当前超长端买盘以交易盘为主，缺乏足够的配置盘托底，叠加市场对超长债供给放量和通胀的担忧，使得30年品种在上半年走出了独立行情。
报告期内，收益于信用债收益率的不断下行，组合获得了较好的收益。随着信用债收益率和信用利差下至历史低位，组合调整了久期和杠杆水平，操作上较此前更为稳健和保守。
基金经理展望
2026年中报
展望2026年下半年，债券市场大概率从上半年的单边“资产荒”牛市，切换为“下有底、上有顶”的区间震荡格局。当前宏观基本面“总量有韧性、结构K型分化”的叙事并未改变，基本面和货币政策对债市的支撑仍在，这决定了即使有调整，收益率也将呈现“上有顶”的格局。
供需格局是决定短期节奏的关键变量。三季度将迎来政府债供给高峰，预计净融资超4万亿元，8至9月为集中放量期。叠加前期大行主动配债力度边际减弱，短期供需逆转将对长端利率形成扰动。重点关注在此过程中央行的资金投放以及资金面情况。此外，信用债市场收益率和信用利差均已处于历史极低分位数，资金价格底部区间较为明确，信用债收益率进一步大幅下行的空间逼仄。需关注外部评级扰动以及城投债再融资政策边际变化对相关品种带来的影响。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 中银证券安添3个月定开债券A | 016212 | 2022-08-25 | 6.32亿 | 0.30% | 0.10% | — | 0.89% | 10 |
| 中银证券安添3个月定开债券C | 016213 | 2022-08-25 | 0.00亿 | 0.30% | 0.10% | 0.10% | 0.99% | 10 |
基金公司
中银国际证券股份有限公司 基本信息 2026-06-30
22
基金经理人数
73
管理基金
853.41亿
非货基规模
-382.83亿
-31.89%
近一年规模增长
-380.54亿
-32.50%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
3.49年
平均投管年限
2.92年
平均在职时长
81.25%
近三年留职率
100/163
平均投管年限排名
73/163
平均在职时长排名
44/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金二〇二六年第四个开放期开放申购（赎回）业务的公告 | 2026-10-23 | |
| 2 | 中银国际证券股份有限公司关于高级管理人员变更的公告 | 2026-09-12 | |
| 3 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 4 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金招募说明书更新 | 2026-07-27 | |
| 5 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金提前结束开放期并进入下一封闭期的公告 | 2026-07-22 | |
| 6 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金2026年第二季度报告 | 2026-07-21 | |
| 7 | 中银国际证券股份有限公司关于调整中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金A类、C类份额净值精度的公告 | 2026-07-17 | |
| 8 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金二〇二六年第三个开放期开放申购（赎回）业务的公告 | 2026-07-16 | |
| 9 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金基金产品资料概要更新 | 2026-06-27 | |
| 10 | 中银证券安添3个月定期开放债券型证券投资基金2026年第一季度报告 | 2026-04-21 |