摩根30天持有期债券A
023315
净值 2026-10-22
1.0284
日涨跌幅
0.01%
晨星分类
纯债
基金经理
任翔
成立日期
2025-06-13
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
—
基金规模
0.32亿
计价货币
人民币
综合费率
0.69%
基金类型
债券型
换手率
0%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
30天
托管人
平安银行
业绩
近一年
年度回报
| 回报% | 2025年 三季度 | 四季度 | 2026年 一季度 | 二季度 | 三季度 |
| 本基金 | 0.24 | 0.63 | 0.59 | 0.71 | 0.41 |
| 同类平均 | -0.37 | 0.51 | 0.67 | 0.77 | 0.62 |
| 基准指数 | -0.92 | 0.54 | 0.82 | 1.20 | 1.09 |
基准指数为中证综合债指数
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 今年以来 |
| 本基金 | 0.21 | 0.41 | 1.12 | 2.36 | 1.72 |
| 同类平均 | 0.30 | 0.62 | 1.39 | 2.59 | 2.08 |
| 基准指数 | 0.36 | 1.09 | 2.30 | 3.70 | 3.14 |
| 四分位排名 | — | — | — | ||
| 百分位排名 | — | — | — | 59 | 68 |
| 同类基金数量 | 1583 | 1565 | 1531 | 1464 | 1502 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于81%同类 | 0.33% | 0.50% |
最大回撤 | 优于93%同类 | -0.02% | -0.25% |
下行风险 | 优于78%同类 | 0.05% | 0.13% |
晨星风险 | 优于81%同类 | 0.00% | 0.00% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于82%同类 | 3.73 | 2.96 |
卡玛比率 | 优于98%同类 | 119.11 | 10.40 |
索提诺比率 | 优于80%同类 | 23.86 | 11.11 |
相对基准表现
跟踪指标-近一年 | 晨星计算基准 暂无匹配 | 招募说明书基准 中债综合全价（总值）指数收益率×80%＋一年期定期存款基准利率（税后）×20% | 晨星分类基准 中证综合债指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | — | 0.20 | 0.21 |
Beta系数 | — | 0.25 | 0.20 |
Alpha % | — | 1.15 | 0.74 |
超额收益 % | — | 0.87 | -1.34 |
跟踪误差 % | — | 0.54 | 0.69 |
信息比率 | — | 1.63 | -0.92 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近12个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.69%
0.25%
显性费率0.20%
管理费(年)0.05%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.44%
隐性费率0.19%
交易成本(估)0.25%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为纯债 共有2331只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 0.20% |
| 托管费(每年) | 0.05% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | 1元 |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 10,000,000元 |
| 机构代销 | 10,000,000元 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 0.35% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.20% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 0天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–63 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
64–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 35 元
摩根资产管理 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
8 家0.035%
买 10 万元 实付 35 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
0.00%
中国中盘
0.00%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
13.18%
信用债
82.11%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
| 债券品种 | 占净值 | 同类平均 |
重仓债券
| 债券代码 | 债券名称 | 占净资产% |
| 240094 | 华能YK07 | 13.10% |
| 210316 | 21进出16 | 9.70% |
| 115978 | 铁工KY09 | 8.96% |
| 092202005 | 22国开行二级资本债01A | 8.10% |
| 240913 | 鲁高KY06 | 7.90% |
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 1.5 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
任翔 男
任翔先生曾任德勤华永会计师事务所有限公司高级审计师，汇丰银行（中国）有限公司客户审计经理。2014年9月起加入摩根基金管理（中国）有限公司（原上投摩根基金管理有限公司），历任研究员、投资经理助理、投资经理兼债券研究部副总监、投资经理兼固收研究部总监、债券投资部资深基金经理兼固收研究部总监，现任债券投资部资深基金经理。
固收型
任职稳定
近一年规模相对稳定
月度胜率中
6.9年
363.56亿
10
前61%
收益能力
前26%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在控制风险和保持较高流动性的前提下，追求基金资产的稳健增值。
投资范围
该基金的投资范围包括债券（包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、次级债、企业债、公司债、短期融资券、超短期融资券、中期票据、可分离交易可转债的纯债部分等）、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、国债期货、信用衍生品及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。该基金不投资于股票、可转换债券（可分离交易可转债的纯债部分除外）和可交换债券。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：该基金投资于债券资产不低于基金资产的80%；每个交易日日终，扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如法律法规或中国证监会允许，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
该基金将在分析和判断国内外宏观经济形势、市场利率走势、信用利差状况和债券市场供求关系等因素的基础上，动态调整组合久期和债券的结构，并通过自下而上精选债券，获取稳定的投资收益。1、债券类属配置策略2、久期管理策略3、收益率曲线策略4、信用债（含资产支持证券）投资策略5、信用衍生品投资策略6、回购策略7、国债期货投资策略 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中债综合全价（总值）指数收益率×80%＋一年期定期存款基准利率（税后）×20%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年上半年，债券市场整体表现较好，信用债相对利率债表现更佳。2025年末公募债基赎回费新规落地，整体好于此前市场预期，因此年初债基负债端有一定改善，对中短信用债资产积极买入，市场情绪有所回暖。但市场对波动较高的超长利率债保持谨慎。配置盘对信用债的买入力量维持高位，短端债券表现良好。2月跨年期间资金面维持宽松，期间央行多次定调宽松货币政策，持续对市场形成净投放，银行间借贷成本维持低位，短端债券套息空间充裕，收益率不断下行。3月以来中东地缘摩擦对市场造成较大干扰，油价大幅上行使得市场对输入性通胀有所担忧，叠加CPI和PPI数据环比走强，对债券市场情绪形成冲击，收益率震荡上行，超长利率债受影响更甚。而在资金面呵护下短端利率和信用债维持稳定偏强，收益率曲线陡峭化。4月以来大行资金供给进一步走高，资金利率稳步下行，且非银和银行的资金利率分层维持低位，短债保持了较高的杠杆利差，推动短端信用债稳步下行，也使得长端债券迎来补涨。与此同时，基本面对债市形成利好，4-5月金融数据表现均一般，信贷需求维持偏弱，居民信贷继续形成拖累，银行体系的存贷差维持高位，也使得银行体系的资金供给相对充裕。另外通胀数据也有所缓和。资金环境的宽松和基本面的走势均对债市情绪有明显提振，5月以来交易型机构的情绪明显升温，加大了对超长利率和长端信用的买入力度，推动曲线明显走平。进入6月，大行净融出显著降低，资金面随之趋紧，市场对于后续资金利率转向谨慎，止盈盘带动收益率震荡向上。随后，陆家嘴论坛强调“稳中求进”，隔夜逆回购新工具落地，有效化解了市场对资金面的担忧，收益率转而下行。
本基金在上半年保持了中性偏低的久期和偏低的杠杆率，聚焦于短期限信用债和政金债，保持了较好的流动性，取得了较为稳健的回报。
基金经理展望
2026年中报
展望后市，债市可能维持震荡分化行情。资金利率虽有上行，但空间有限，预计货币政策仍将在关键时点呵护资金面，短债可继续获得支撑，但当前杠杆利差较薄，赔率相对有限。长期限利率债或有一定交易机会，后续通胀数据对债市的扰动预计有限，社融数据仍待企稳，若经济数据和金融数据相对二季度无明显改善，考虑到当前期限利差仍处于偏高水平，长端利率或有一定下行空间。信用债走势预计短期内相对弱于利率，当前信用利差维持低位，利差压缩空间狭窄，且6月以来相关政策推动债券信用评级趋严，弱资质发债主体或面临评级下调或终止问题，对市场情绪形成一定扰动，预计该类弱资质信用债可能面临利差走阔压力，因此需控制相关信用风险敞口。但长期来看，高票息资产依然稀缺，相关扰动落地后若估值调整至适当位置仍具有配置价值。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 摩根30天持有期债券A | 023315 | 2025-06-13 | 0.09亿 | 0.20% | 0.05% | — | 0.69% | 1 |
| 摩根30天持有期债券C | 023316 | 2025-06-13 | 0.23亿 | 0.20% | 0.05% | 0.20% | 0.89% | 1 |
基金公司
摩根基金管理（中国）有限公司 基本信息 2026-06-30
36
基金经理人数
260
管理基金
1498.51亿
非货基规模
206.62亿
19.77%
近一年规模增长
640.44亿
81.88%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
5.21年
平均投管年限
3.04年
平均在职时长
67.74%
近三年留职率
31/163
平均投管年限排名
58/163
平均在职时长排名
91/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 摩根30天持有期债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入及定期定额投资业务的公告 | 2026-09-29 | |
| 2 | 关于新增万联证券股份有限公司为摩根基金管理（中国）有限公司旗下部分基金代销机构的公告 | 2026-09-21 | |
| 3 | 摩根基金管理（中国）有限公司关于终止瑞银基金销售（深圳）有限公司办理旗下基金相关销售业务及后续投资者服务措施的公告 | 2026-09-07 | |
| 4 | 摩根30天持有期债券型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 5 | 摩根30天持有期债券型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 6 | 摩根基金管理（中国）有限公司关于终止中证金牛（北京）基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业务的公告 | 2026-06-13 | |
| 7 | 摩根30天持有期债券型证券投资基金（摩根30天持有期债券A份额）基金产品资料概要更新 | 2026-06-05 | |
| 8 | 摩根30天持有期债券型证券投资基金招募说明书（更新） | 2026-06-05 | |
| 9 | 摩根士丹利基金管理（中国）有限公司关于终止与中证金牛（北京）基金销售有限公司合作关系的公告 | 2026-05-30 | |
| 10 | 摩根基金管理（中国）有限公司直销交易平台费率公告 | 2026-05-14 |