中信建投双颐3个月持有期债券A
026310
净值 2026-09-22
1.0136
日涨跌幅
0.02%
晨星分类
积极债券
基金经理
许健
成立日期
2026-03-17
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
中盘成长
基金规模
4.15亿
计价货币
人民币
综合费率
0.64%
基金类型
债券型
换手率
62%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
3个月
托管人
宁波银行
业绩
近三个月
年度回报
| 回报% | 2026年 二季度 |
| 本基金 | 1.30 |
| 同类平均 | 2.37 |
| 业绩比较基准 | 1.62 |
业绩比较基准为中债-综合全价（1-3年）指数收益率x82.0% + 沪深300指数收益率x10.0% + 活期存款基准利率x5.0% + 中证港股通综合指数（人民币）收益率x3.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 |
| 本基金 | 0.14 | 0.25 |
| 同类平均 | 0.66 | -0.30 |
| 业绩比较基准 | -0.02 | -0.42 |
| 四分位排名 | — | — |
| 百分位排名 | — | — |
| 同类基金数量 | 1746 | 1636 |
业绩数据截至2026-08-31，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
相对基准表现
跟踪指标-近一年 | 晨星计算基准 暂无匹配 | 招募说明书基准 中债-综合全价（1-3年）指数收益率×82%＋沪深300指数收益率×10%＋活期存款基准利率×5%＋中证港股通综合指数（人民币）收益率×3% | 晨星分类基准 中证目标风险保守指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | — | — | — |
Beta系数 | — | — | — |
Alpha % | — | — | — |
超额收益 % | — | — | — |
跟踪误差 % | — | — | — |
信息比率 | — | — | — |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近12个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.64%
0.45%
显性费率0.40%
管理费(年)0.05%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.19%
隐性费率0.15%
交易成本(估)0.04%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为积极债券 共有1745只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 0.40% |
| 托管费(每年) | 0.05% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 10元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 0.30% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.20% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 0天 | 0.00% |
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 30 元
中信建投基金 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
5 家0.03%
买 10 万元 实付 30 元
蚂蚁基金
天天基金
腾讯理财通
盈米且慢
好买基金无折扣标准费率
2 家0.30%
买 10 万元 实付 300 元比蚂蚁、天天等贵 270 元
雪球基金
同花顺 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 1.28% | 12.77% |
债券 | 94.91% | 91.20% |
现金 | 2.90% | 4.79% |
商品 | 0.00% | 0.01% |
其他 | 0.90% | -8.77% |
股票持仓
中国大盘
0.51%
中国中盘
0.77%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
14.91%
信用债
79.97%
可转债
0.03%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
| 债券品种 | 占净值 | 同类平均 |
重仓债券
| 债券代码 | 债券名称 | 占净资产% |
| 244751 | 26路桥Y4 | 7.32% |
| 244620 | 26中原01 | 7.32% |
| 524091 | 25中证01 | 7.31% |
| 244714 | 26国金02 | 7.30% |
| 244819 | 26西证01 | 7.30% |
| 127099 | 盛航转债 | 0.03% |
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 增持
- 内部员工持有
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 0-10 万份 | 32.5 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 40.0 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 0-10 万份 | 36.0 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 2.1 万份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 0-10 万份 | 0.5 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
分红与拆分
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
何静 男
中国籍，1987年1月生，中央财经大学统计学硕士。曾任中国邮政集团公司投资主办、中信银行股份有限公司固定收益投资经理。2016年12月加入中信建投基金管理有限公司，现任本公司固定收益部行政负责人、基金经理，担任中信建投添鑫宝货币市场基金、中信建投稳祥债券型证券投资基金、中信建投稳悦一年定期开放债券型发起式证券投资基金、中信建投双利3个月持有期债券型证券投资基金、中信建投双鑫债券型证券投资基金、中信建投稳益90天滚动持有中短债债券型证券投资基金、中信建投景安债券型证券投资基金、中信建投惠享债券型证券投资基金基金经理。
主动型
五年以上
近三年规模相对稳定
权益仓位择时
近五年回撤控制能力较强
9.5年
78.64亿
9
前40%
收益能力
前43%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在严格控制投资组合风险和保持资产流动性的前提下，力争为基金份额持有人获取超越业绩比较基准的投资回报。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括主板、创业板、科创板及其他经中国证监会允许上市的股票、存托凭证）、港股通标的股票、债券（包括国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、公开发行的次级债券、政府支持债券、政府支持机构债券、地方政府债券、可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存款）、货币市场工具、国债期货、信用衍生品、经中国证监会依法核准或注册的公开募集证券投资基金（仅包含全市场的境内股票型ETF及该基金管理人旗下的股票型基金、计入权益类资产的混合型基金，不包含QDII基金、香港互认基金、货币市场基金、基金中基金和其他投资范围包含基金的基金）以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。该基金主动投资的信用债及资产支持证券的信用评级为AA+（含）及以上，该基金投资信用债将遵循以下比例限制（亦适用于资产支持证券）：①该基金投资于AA+评级信用债的比例不高于信用债持仓的50%；②该基金投资于AAA评级信用债的比例不低于信用债持仓的50%。该基金持有信用债券期间，如果其评级下降、基金规模变动、变现信用债支付赎回款项、出现信用风险调整持仓等使得信用债投资不再符合上述约定，应在3个月内调整至符合约定。该基金对信用债券评级的认定参照基金管理人选定的评级机构出具的债券信用评级。该基金投资的短期融资券、超短期融资券的信用评级采用主体评级；其他信用债的信用评级采用债项评级，无债项评级的参照主体信用评级。前述安排亦适用于资产支持证券。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：该基金投资于债券的比例不低于基金资产的80%；投资于股票、存托凭证、股票型基金、混合型基金等权益类资产及可转换债券、分离交易可转债（分离交易可转债的纯债部分除外）、可交换债券的比例合计为基金资产的5%-20%，其中投资于境内股票资产（含境内股票型ETF）不低于基金资产的5%，投资于港股通标的股票的比例为股票资产的0%-50%；该基金对经中国证监会依法核准或注册的公开募集证券投资基金的投资比例不超过基金资产净值的10
投资策略
1、资产配置策略；2、债券投资策略，包括（1）类属配置策略、（2）久期管理策略、（3）收益率曲线策略、（4）回购策略、（5）信用债券投资策略、（6）可转换债券、可交换债券投资策略；3、股票投资策略，包括（1）A股投资策略、（2）存托凭证投资策略、（3）港股通投资策略；4、衍生品投资策略；5、资产支持证券投资策略；6、基金投资策略。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中债-综合全价（1-3年）指数收益率×82%＋沪深300指数收益率×10%＋活期存款基准利率×5%＋中证港股通综合指数（人民币）收益率×3%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年上半年，经济方面，整体呈现出口强内需弱的局面，出口数据偏强，CPI和PPI数据边际抬升，尤其是PPI受美伊战争导致油价大幅抬升的影响同比增速大增。但是国内需求明显偏弱，消费、投资数据偏弱，二季度数据相比一季度有所弱化。整体在经济弱复苏阶段，央行为稳定经济和金融市场，维持资金利率低位运行。债券在一季度保持平稳，二季度经济数据偏弱和资金利率偏低，二季度债券表现较强，整体组合强调票息价值，以中短端信用债为主，保持组合流动性，长端利率债在胜率和赔率偏大时波段交易。 可转债方面，整体一季度转债偏强，产品积极参与转债投资机会。进入二季度，整体权益市场科技表现偏强，其他行业表现偏差，组合大幅降低仓位，控制产品回撤，以科技可转债为交易仓位，保持组合灵活性，其他行业可转债大幅减仓等待右侧机会。 权益方面，整体二季度经济数据表现为出口强内需弱，出口里面偏电子通信高端制造行业数据强。权益市场映射经济基本面，表现为科技行业偏强，其他行业偏差。组合整体在二季度以科技行业为主，同时控制产品的仓位，控制产品回撤，以交易思维操作组合。
基金经理展望
2026年中报
展望后市，2026年整体经济处于弱复苏局面，资金面维持宽松支持实体经济。债市依然偏震荡，赔率空间有限。央行更多在经济压力偏大时放松货币政策，降息预期偏弱和银行负债成本偏高依然制约利率下行空间。同时，经济依然偏弱，在经济基本面面临一定压力时，债券利率难以大幅上行。整体而言，我们仍以票息策略为核心，抓住市场调整的机会波段交易，提高组合流动性，在中低评级信用债利差低位时把流动性放在更加重要位置。 可转债方面，非科技可转债经过二季度调整后性价比逐渐提升，虽然估值依然不便宜，但是考虑到整体转债供给偏少，需求偏多，同时权益市场行业机会更加均衡，有利于非科技行业转债机会。因此组合提高转债仓位，以中低价可转债为主，高价转债更多考虑股票仓位。 权益方面，对整体权益市场依然认为具备交易性机会，下半年依然在业绩有支撑的行业进行选择，行业机会更加均衡，机会依然在红利股、科技、高端制造、新能源、医药、有色等业绩支撑和我国在全球具备竞争性的行业。后期组合配置方面，组合的仓位强调灵活性，在市场和行业偏高位时大幅降低权益仓位，在市场低位增加权益仓位，行业和个股依然选择有真实需求增长和估值相对合理的。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 中信建投双颐3个月持有期债券A | 026310 | 2026-03-17 | 1.62亿 | 0.40% | 0.05% | — | 0.64% | 10 |
| 中信建投双颐3个月持有期债券C | 026311 | 2026-03-17 | 2.52亿 | 0.40% | 0.05% | 0.20% | 0.84% | 10 |
基金公司
中信建投基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
27
基金经理人数
136
管理基金
471.27亿
非货基规模
-92.66亿
-16.50%
近一年规模增长
78.66亿
17.30%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
3.83年
平均投管年限
2.59年
平均在职时长
77.78%
近三年留职率
87/163
平均投管年限排名
92/163
平均在职时长排名
55/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 中信建投双颐3个月持有期债券型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 2 | 中信建投双颐3个月持有期债券型证券投资基金（A类份额）基金产品资料概要更新 | 2026-07-27 | |
| 3 | 中信建投双颐3个月持有期债券型证券投资基金招募说明书（更新） | 2026-07-27 | |
| 4 | 中信建投双颐3个月持有期债券型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 5 | 中信建投双颐3个月持有期债券型证券投资基金托管协议 | 2026-06-27 | |
| 6 | 中信建投双颐3个月持有期债券型证券投资基金基金合同 | 2026-06-27 | |
| 7 | 中信建投基金管理有限公司关于旗下部分基金调整业绩比较基准并修订基金合同等法律文件的公告 | 2026-06-27 | |
| 8 | 中信建投基金管理有限公司关于终止中证金牛（北京）基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业务的公告 | 2026-06-25 | |
| 9 | 中信建投基金管理有限公司董事长（法定代表人）、高级管理人员变更公告 | 2026-04-25 | |
| 10 | 中信建投双颐3个月持有期债券型证券投资基金开放日常申购、赎回、定期定额投资业务公告 | 2026-04-23 |