海富通瑞丰债券
519136
净值 2026-10-23
1.2648
日涨跌幅
0.04%
晨星分类
普通债券
基金经理
刘田、陶敏
成立日期
2016-08-15
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
大盘价值
基金规模
2.53亿
计价货币
人民币
综合费率
0.65%
基金类型
债券型
换手率
18%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
杭州银行
业绩
近十年
年度回报
| 回报% | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 0.98 | 5.18 | 4.39 | 3.36 | 4.75 | 2.72 | 3.55 | 4.83 | 1.41 |
| 同类平均 | 1.82 | 6.51 | 4.89 | 3.74 | 5.07 | 0.65 | 3.13 | 4.07 | 2.25 |
| 业绩比较基准 | -0.34 | 8.85 | 5.34 | 4.27 | 5.16 | 2.16 | 4.37 | 9.23 | 1.43 |
| 四分位排名 | — | — | — | ||||||
| 百分位排名 | — | — | — | 78 | 67 | 3 | 41 | 43 | 78 |
| 同类基金数量 | — | — | — | 453 | 549 | 730 | 824 | 1099 | 444 |
业绩比较基准为中证全债指数收益率x95.0% + 沪深300指数收益率x5.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 近十年 | 今年以来 |
| 本基金 | -0.03 | 0.77 | 0.91 | 2.34 | 2.72 | 2.97 | 3.10 | 3.08 | 1.80 |
| 同类平均 | -0.18 | -0.13 | 0.95 | 2.13 | 2.81 | 2.79 | 2.58 | 3.20 | 1.62 |
| 业绩比较基准 | 0.03 | 0.40 | 2.25 | 3.47 | 3.60 | 4.81 | 4.27 | 4.11 | 2.91 |
| 四分位排名 | — | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 45 | 58 | 54 | 34 | — | 42 |
| 同类基金数量 | 621 | 617 | 604 | 557 | 455 | 368 | 231 | — | 595 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于58%同类 | 1.15% | 1.24% |
最大回撤 | 优于64%同类 | -0.48% | -0.55% |
下行风险 | 优于58%同类 | 0.49% | 0.60% |
晨星风险 | 优于58%同类 | 0.01% | 0.01% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于56%同类 | 1.06 | 0.83 |
卡玛比率 | 优于62%同类 | 4.82 | 3.85 |
索提诺比率 | 优于58%同类 | 2.48 | 1.70 |
相对基准表现
跟踪指标-近三年 | 晨星计算基准 暂无匹配 | 招募说明书基准 中证全债指数收益率×95%＋沪深300指数收益率×5% | 晨星分类基准 中国普通债券基准指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | — | 0.57 | 0.54 |
Beta系数 | — | 0.43 | 0.42 |
Alpha % | — | 0.28 | 0.29 |
超额收益 % | — | -1.85 | -1.91 |
跟踪误差 % | — | 1.34 | 1.36 |
信息比率 | — | -2.47 | -2.61 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近36个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.65%
0.40%
显性费率0.30%
管理费(年)0.10%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.25%
隐性费率0.18%
交易成本(估)0.07%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为普通债券 共有735只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 0.30% |
| 托管费(每年) | 0.10% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 0.40% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 0.20% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.10% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.10% |
| 持有时间 ≥ 30天 | 0.00% |
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比招行、腾讯等省 40 元
海富通基金 线上/柜台直销 1折
4 家0.04%
买 10 万元 实付 40 元
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
好买基金无折扣标准费率
2 家0.40%
买 10 万元 实付 400 元比招行、腾讯等贵 360 元
工商银行
同花顺 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 4.17% | 1.45% |
债券 | 94.21% | 104.99% |
现金 | 0.23% | 4.37% |
商品 | 0.00% | 0.01% |
其他 | 1.39% | -10.83% |
股票持仓
中国大盘
1.61%
中国中盘
2.44%
中国小盘
0.12%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
50.19%
信用债
44.02%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
| 债券品种 | 占净值 | 同类平均 |
重仓债券
| 债券代码 | 债券名称 | 占净资产% |
| 240410 | 24农发10 | 8.38% |
| 102485139 | 24越秀集团MTN009 | 8.08% |
| 102501289 | 25百联集MTN001 | 7.98% |
| 243086 | 鲁高KY10 | 7.97% |
| 102482716 | 24汇金MTN004 | 7.95% |
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 持平
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 0-10 万份 | 未持有 | 6.7 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 未持有 | 5.7 万份 | 未持有 | |
| 0-10 万份 | 未持有 | 8.0 万份 | 189.1 万份 | |
| 0-10 万份 | 未持有 | 5.7 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
分红
| 除息日 | 再投资日 | 分红(元/10份) | 再投资日净值 |
| 2026-05-29 | 2026-05-29 | 0.1740 | 1.2564 |
| 2025-10-21 | 2025-10-21 | 0.2460 | 1.2540 |
| 2023-09-15 | 2023-09-15 | 0.2000 | 1.1938 |
| 2018-07-10 | 2018-07-10 | 0.2900 | 1.0011 |
| 2017-11-28 | 2017-11-28 | 0.1160 | 0.9953 |
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
刘田 女
硕士。持有基金从业人员资格证书。曾任上海银行同业客户经理，2016年4月加入海富通基金管理有限公司，历任债券基金部的基金经理助理。2020年7月起兼任海富通鼎丰定开债券、海富通聚利债券、海富通瑞丰债券、海富通瑞合纯债、海富通瑞利债券的基金经理。2020年7月至2023年1月兼任海富通弘丰定开债券、海富通集利债券的基金经理。2020年7月至2024年7月兼任海富通融丰定开债券基金经理。2021年7月起兼任海富通瑞弘6个月定开债券基金经理。2023年1月起兼任海富通中短债债券基金经理。2024年2月起兼任海富通瑞鑫30天持有期债券基金经理。
主动型
五年以上
机构持有极高
近五年回撤控制能力强
6.3年
99.20亿
6
前61%
收益能力
前31%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在严格控制风险和追求基金资产长期稳定的基础上，通过积极主动的管理，力争获取超越业绩比较基准的投资收益。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市 的股票（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（包 括国债、央行票据、金融债、次级债、企业债、公司债、中期票据、短期融资 券、超短期融资券、地方政府债、可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债 券等）、资产支持证券、债券回购、货币市场工具、同业存单、银行存款(包括协 议存款、定期存款、通知存款和其他银行存款)，以及法律法规或中国证监会允 许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。 法律法规或监管机构日后允许该基金投资的其他品种，基金管理人在履行 适当程序后，可以将其纳入投资范围，并可依据届时有效的法律法规适时合理 地调整投资范围。
投资策略
主要投资策略包括：1、资产配置策略；2、债券组合投资策略（包括久期管理策略、收益率曲线策略、类属配置策略）；3、信用类债券投资策略（包括基于信用利差曲线变化策略、基于信用债信用变化策略）；4、资产支持证券投资策略；5、杠杆投资策略；6、可转换债券投资策略；7、股票投资策略。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中证全债指数收益率×95%＋沪深300指数收益率×5%
投资策略及运作分析
2026年中报
回顾2026年上半年，国内经济一季度实现“开门红”、二季度温和增长。投资端，基建、制造业投资结构分化，通信电子、信息传输等高成长领域投资加快；地产投资处于筑底阶段。消费方面，高基数效用压制社零增速，服务消费表现较强。出口依托国内产业链优势、AI产业高景气，保持强劲韧性。通胀方面，受外部输入性因素影响，PPI回升相对比较明显，CPI涨幅比较温和。政策层面，财政维持积极基调，全年赤字率拟按4%左右安排。货币政策保持适度宽松，上半年未实施降准降息，主要通过公开市场操作引导资金利率围绕政策利率运行。流动性方面，一季度债市资金面整体中性偏松，二季度，资金面在季初偏宽松，央行通过公开市场操作工具连续净回笼，资金面从宽松状态逐步向中性状态回归。对应债市而言，2026年上半年债市整体震荡偏强。年初配置资金入场带动利率从高位下行。3月国际油价上涨推升通胀预期，债市震荡运行。随后流动性宽松成为主线，债市表现偏强。6月央行收紧宽松预期、防范资金空转，收益率区间震荡。截至2026年6月30日，10年期国债到期收益率为1.73%。 信用方面，上半年市场资金整体宽松，信用债收益率全线下行20-40bp，长久期、低评级品种下行幅度更大。一季度，尽管信用短端已相对拥挤，但因资金偏松、存在一定套息空间，在中长端暂无确定性机会下，机构多向短端票息集中；二季度后，信用债基偏好长久期资产，理财预防性赎回带来市场小幅调整，但随着央行加力呵护资金面，信用利差重新修复，长久期信用债持续领涨。 可转债方面，2026年上半年，中证转债指数累计上涨2.51%。与2025年转债跟随小盘、跑赢大盘的格局不同，本轮权益指数在科技主线带动下大幅上行，转债涨幅落后于各主流宽基，弹性明显收窄。 从A股市场运行来看，上半年上证指数涨幅为3.16%，沪深300为7.55%，中证500为20.97%，创业板指为35.58%，科创50为64.25%。行业板块方面，根据申万一级行业分类，表现靠前的板块是电子、通信、建筑材料、机械设备，表现靠后的板块是商贸零售、农林牧渔、美容护理、食品饮料。从行情节奏看，在年初美联储宽松预期和美国财政脉冲背景下，市场交易流动性宽松和经济复苏受益品种。但是，2月底美伊战争爆发，油价高位震荡运行，美联储宽松预期消退，加息预期升温，此外战争影响了各国年内经济增长预期，此前的交易逻辑逆转。与此同时，美国科技巨头上修2026年资本开支，AI投资拉动全球经济，AI产业链成为市场的主线行情。整体而言，上半年A股以科技成长风格为主，AI相关行业涨幅居前，市场结构较为分化。 上半年，本基金主要配置于信用债、利率债及可转债。信用部分，采用自下而上的策略优选个券，控制信用主体集中度，规避了信用风险，获取了稳定的配置收益。利率部分本基金灵活运用久期策略、换券策略和骑乘策略，并通过利率债交易增厚收益。 权益部分，基于风险收益比的考虑，逐步清仓了可转债，只保留了正股。
基金经理展望
2026年中报
展望下半年，经济增长有支撑。超长期特别国债、地方政府专项债和新型政策性金融工具等资金将继续加快落地，“六张网”与新质生产力仍是投资亮点，基建与制造业投资有望获得支撑。以旧换新等政策延续托底消费，消费修复斜率偏缓，服务消费相对更强。AI资本开支与供应链重塑下，中国出口或延续较快增长。通胀方面，油价中枢下降，物价或有所回落。财政政策方面，坚持积极的政策基调，关注特别国债与专项债下半年的发行节奏。货币政策方面，将继续实施好适度宽松的货币政策，加大逆周期和跨周期调节力度。 下半年对债券市场偏中性判断。经济总量平稳增长、结构分化的格局大概率延续，基本面弹性空间有限，对债市形成一定支撑。供需方面，政府债集中发行窗口期或阶段性压制债市情绪，但供给难以扭转中长期行情主线，信贷增速放缓背景下银行、保险配置需求仍有支撑。流动性方面，央行完善利率走廊框架，强化短端流动性调控，引导资金价格平稳运行，资金利率波动幅度或收窄。总体来看，在经济新旧动能转换、资金面相对稳定的背景下，下半年债市或以震荡为主。 信用债需求或有增量但不稳定，机构配置压力仍存，理财、债基增量或来自存款、货基搬家，保险或更多逢调整增配。资产荒能否扭转的关键仍在于实体融资需求。信用风险关注监管整治评级虚高的进展，高估值、负面舆情频发、经营恶化严重的主体需保持谨慎。资金面或向中性收敛，信用利差趋于收窄但空间有限，阶段性扰动或构成布局窗口期。 下半年，本基金将秉持上半年的操作风格，严控信用风险和组合整体波动率。同时，积极把握市场的交易性机会，追求组合收益平稳增长。 含权类资产，重心仍然将放在正股尤其是价值和稳定类股票方向。一方面能增厚组合回报率，另一方面满足组合的低波动率与回撤要求。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 海富通瑞丰债券 | 519136 | 2016-08-15 | 2.53亿 | 0.30% | 0.10% | — | 0.65% | 1 |
基金公司
海富通基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
35
基金经理人数
177
管理基金
2597.49亿
非货基规模
749.92亿
44.34%
近一年规模增长
1589.94亿
156.29%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
5.54年
平均投管年限
3.80年
平均在职时长
82.76%
近三年留职率
19/163
平均投管年限排名
13/163
平均在职时长排名
41/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 海富通基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 | 2026-10-20 | |
| 2 | 海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金新增民生证券股份有限公司为销售机构并参加其申购费率优惠活动的公告 | 2026-09-01 | |
| 3 | 海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金新增民生证券股份有限公司为销售机构并参加其申购费率优惠活动的公告 | 2026-09-01 | |
| 4 | 海富通瑞丰债券型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 5 | 海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金新增万联证券股份有限公司为销售机构并参加其申购费率优惠活动的公告 | 2026-08-12 | |
| 6 | 海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金新增万联证券股份有限公司为销售机构并参加其申购费率优惠活动的公告 | 2026-08-12 | |
| 7 | 海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金新增上海万得基金销售有限公司为销售机构并参加其申购费率优惠活动的公告 | 2026-08-05 | |
| 8 | 海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金新增上海万得基金销售有限公司为销售机构并参加其申购费率优惠活动的公告 | 2026-08-05 | |
| 9 | 海富通瑞丰债券型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 10 | 海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金新增泰信财富基金销售有限公司为销售机构的公告 | 2026-07-13 |