红土创新稳健混合A
006700
净值 2026-10-23
1.4785
日涨跌幅
0.89%
晨星分类
保守混合
基金经理
陈若劲、邱骏
成立日期
2019-03-13
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
0.87亿
计价货币
人民币
综合费率
1.85%
基金类型
混合型
换手率
177%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
工商银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 16.54 | 13.52 | -2.57 | 5.50 | 7.58 | 1.03 |
| 同类平均 | 15.14 | 6.01 | -4.63 | -0.87 | 5.01 | 6.77 |
| 业绩比较基准 | 10.38 | 2.63 | -4.38 | 0.13 | 11.08 | 5.70 |
| 四分位排名 | — | |||||
| 百分位排名 | — | 5 | 35 | 3 | 22 | 95 |
| 同类基金数量 | — | 812 | 910 | 1028 | 1184 | 1457 |
业绩比较基准为中债综合全价指数收益率x70.0% + 沪深300指数收益率x30.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | -3.00 | -5.73 | -0.85 | -2.53 | -0.41 | 2.41 | 2.54 | -1.80 |
| 同类平均 | -1.17 | -1.97 | 1.27 | 1.90 | 4.70 | 4.09 | 1.89 | 1.52 |
| 业绩比较基准 | -1.59 | -3.13 | 1.21 | 1.07 | 4.02 | 5.33 | 2.80 | 0.68 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 92 | 98 | 74 | 36 | 89 |
| 同类基金数量 | 1627 | 1567 | 1494 | 1319 | 1213 | 1154 | 846 | 1389 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于21%同类 | 8.17% | 4.86% |
最大回撤 | 优于22%同类 | -6.27% | -2.64% |
下行风险 | 优于18%同类 | 6.58% | 3.32% |
晨星风险 | 优于21%同类 | 0.61% | 0.22% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于6%同类 | -2.28 | 0.18 |
卡玛比率 | 负值暂不排名 | -0.40 | 0.72 |
索提诺比率 | 负值暂不排名 | -0.51 | 0.27 |
相对基准表现
跟踪指标-近一年 | 晨星计算基准 中证综合债指数×85%＋中证1000成长指数×15% | 招募说明书基准 中债综合全价指数收益率×70%＋沪深300指数收益率×30% | 晨星分类基准 中国保守配置基准指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.80 | 0.56 | 0.63 |
Beta系数 | 1.07 | 1.31 | 0.85 |
Alpha % | -8.17 | -3.43 | -3.43 |
超额收益 % | -7.98 | -3.60 | -3.46 |
跟踪误差 % | 3.71 | 5.62 | 5.13 |
信息比率 | -29.57 | -20.24 | -17.75 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近12个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
84.90%78.02%
较混合型基金平均 +6.88%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 1.85%
1.20%
显性费率1.00%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.65%
隐性费率0.49%
交易成本(估)0.15%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为保守混合 共有1740只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.00% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 10元 |
| 增购 | 10元 |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 50万元 | 0.80% |
| 50万元 ≤ 申购金额 < 200万元 | 0.50% |
| 200万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.30% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 180天 | 0.50% |
| 持有时间 ≥ 180天 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–179 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
180–1095 天A份额更低持有满180天，赎回费归零
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 80 元
红土创新 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
8 家0.08%
买 10 万元 实付 80 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金 资产分布
是否穿透
股票持仓
中国大盘
27.60%
中国中盘
7.52%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
70.79%
信用债
0.00%
可转债
9.20%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
| 债券品种 | 占净值 | 同类平均 |
重仓债券
| 债券代码 | 债券名称 | 占净资产% |
| 210210 | 21国开10 | 37.76% |
| 240208 | 24国开08 | 23.78% |
| 019835 | 26国债09 | 9.25% |
| 127025 | 冀东转债 | 7.31% |
| 113037 | 紫银转债 | 1.27% |
| 127049 | 希望转2 | 0.63% |
持有人
内部人员持有
2026-06-30持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
陈若劲 女
香港中文大学金融MBA。曾在宝盈基金管理有限公司任债券组合研究员、固定收益部总监，宝盈增强收益债券型证券投资基金、宝盈货币市场证券投资基金、宝盈祥瑞混合型证券投资基金、宝盈祥泰混合型证券投资基金的基金经理。现任红土创新基金管理有限公司副总经理、固定收益部总监、红土创新稳健混合型证券投资基金、红土创新稳进混合型证券投资基金、红土创新增强收益债券型证券投资基金、红土创新添利债券型证券投资基金、红土创新稳益6个月持有期混合型证券投资基金的基金经理。
固收+
任职较稳定
近三年规模相对稳定
股票风格漂移
近三年回撤控制能力较强
16.8年
13.35亿
6
前21%
收益能力
前17%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金采用多种投资策略，在严格管理风险和保障必要流动性的前提下，实现长期稳健增值。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、短期融资券、超短期融资券、中期票据、次级债、可转换债券、可交换债券及其他中国证监会允许投资的债券）、债券回购、资产支持证券、货币市场工具、银行存款、同业存单、中小企业私募债、非金融企业债务融资工具、权证、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，其投资比例遵循届时有效法律法规或相关规定。基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为0%－40%；其中该基金持有的全部权证的市值不得超过基金资产净值的3%；每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，基金保留的现金或投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%；其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如果法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
该基金的投资策略分为两个层面：首先，依据大类资产配置策略动态调整基金资产在各大类资产间的分配比例；而后，进行各大类资产中的个股、个券精选。在严格控制投资组合风险的前提下，动态调整基金资产在各大类资产间的分配比例，力图规避市场风险，提高配置效率。 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中债综合全价指数收益率×70%＋沪深300指数收益率×30%
投资策略及运作分析
2026年中报
报告期内，国内经济延续修复态势。基本面依然呈现出“供强需弱、外强内弱、新强旧弱”的结构性特征，经济K型分化加剧。报告期内，政策面整体偏稳定为主。货币政策方面，上半年央行继续实施适度宽松的货币政策，加大逆周期和跨周期调节力度，总量与结构并重，强调增量+存量政策集成效应，增强政策前瞻性、灵活性、针对性。上半年流动性整体维持宽松，资金价格整体处于低位，流动性分层情况仅在月末、季末较明显。财政政策方面，一季度专项债发行节奏明显前置，二季度财政支出节奏偏缓，上半年财政政策工具多数落地。地产方面，4月28日中央政治局会议针对重点领域风险与房地产工作明确提出：“要有效防范化解重点领域风险。努力稳定房地产市场，扎实推进城市更新。房地产工作目标从“持续巩固稳定态势”转向“努力稳定房地产市场”，稳市场的底线权重进一步提升。城市更新从“加力实施”转向“扎实推进”，工作重心从扩规模转向重落地、求实效。整体而言，上半年城市更新政策的密集落地，对宏观经济、民生保障与房地产行业均具有里程碑式意义。
报告期内，一季度债市整体呈震荡格局，曲线陡峭化特征显著，长短分化。二季度债市行情受资金宽松、长债供给节奏缓慢、经济结构分化、地缘冲突等多因素驱动，整体表现较好。报告期内，对于债券市场，资金面整体维持宽松，我们根据市场行情的变化，及时调整组合杠杆和久期，择机参与了各期限利率债、信用债、存单的波段交易。报告期内，对于权益市场投资，市场走势显著分化，科技主线表现明显好于其他股票。我们在坚持长期投资的基础上，继续对组合进行优化，围绕AI算力产业、半导体产业等高端制造产业，增加了对确定性强的行业龙头的投资。同时，我们也注重对组合进行适当均衡配置，对受市场风格影响大而错杀，但本身业绩良好的标的进行布局。可转债方面，由于高估值的因素，我们整体保持了较低的仓位。
基金经理展望
2026年中报
展望下半年，面对“十五五”开局之年，2026 年明确继续实施更加积极的财政政策，在政策取向上，坚持稳中求进、提质增效，政策力度上，保持必要的财政赤字、债务总规模和支出总量。货币政策继续坚持“适度宽松”基调，强调增量+存量政策集成效应，增强政策前瞻性灵活性针对性，提升存量资金使用效率，从而降低企业融资成本。短期看，财政货币仍将继续配合并发力形成支撑，叠加外需保持一定韧性，使得经济仍能维持平稳运行，基本面修复的过程持续。海外方面，地缘因素影响下，需密切关注通胀演绎与外围局势对市场情绪的冲击。中期看，经济逐步改善但斜率温和，资金面中枢回归但整体充裕，共同决定市场走势将继续维持震荡，交易性机会依旧存在。我们将积极跟踪生产、消费的修复进度，同时跟踪政策的变化和市场预期的变化，择机参与信用债、利率债等波段交易。对于权益市场，我们认为资金面宽松背景下，市场仍存在交易机会，我们将密切关注科技主线景气度的持续性以及标的估值、股价、预期等综合因素，在评估好风险收益的基础上，选取性价比高的标的进行投资。同时，我们也将继续关注前期受风险偏好影响持续下跌，但未来业绩预期良好的标的，适时参与布局。
基金公司
红土创新基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
13
基金经理人数
46
管理基金
171.97亿
非货基规模
52.31亿
61.24%
近一年规模增长
71.24亿
40.96%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
3.85年
平均投管年限
3.55年
平均在职时长
57.14%
近三年留职率
86/163
平均投管年限排名
22/163
平均在职时长排名
108/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 红土创新稳健混合型证券投资基金基金产品资料概要更新 | 2026-09-21 | |
| 2 | 红土创新稳健混合型证券投资基金招募说明书（更新）2026年第2期 | 2026-09-21 | |
| 3 | 红土创新基金管理有限公司关于旗下部分基金新增汇添富财富为销售机构的公告 | 2026-09-03 | |
| 4 | 红土创新稳健混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 5 | 红土创新稳健混合型证券投资基金基金合同(更新) | 2026-08-22 | |
| 6 | 红土创新基金管理有限公司关于旗下部分基金新增东北证券为销售机构的公告 | 2026-07-22 | |
| 7 | 红土创新稳健混合型证券投资基金2026年第二季度报告 | 2026-07-21 | |
| 8 | 红土创新基金管理有限公司关于旗下部分基金新增福克斯基金为销售机构的公告 | 2026-06-17 | |
| 9 | 红土创新基金管理有限公司关于调整旗下部分基金在珠海盈米基金销售有限公司最低赎回份额及最低持有份额的公告 | 2026-06-09 | |
| 10 | 红土创新基金管理有限公司关于调整旗下部分基金在珠海盈米基金销售有限公司申购起点金额的公告 | 2026-06-05 |