长城健康生活灵活配置混合A
008786
净值 2026-10-23
0.5823
日涨跌幅
2.59%
晨星分类
积极配置 - 大盘成长
基金经理
谭小兵
成立日期
2020-08-14
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
2.71亿
计价货币
人民币
综合费率
2.26%
基金类型
混合型
换手率
395%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
建设银行
业绩
近五年
年度回报
| 回报% | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
| 本基金 | -3.68 | -34.39 | -13.11 | -12.80 | 26.43 |
| 同类平均 | 12.24 | -22.85 | -13.44 | 2.49 | 35.48 |
| 业绩比较基准 | 0.62 | -10.12 | -5.79 | 2.42 | 7.80 |
| 四分位排名 | |||||
| 百分位排名 | 79 | 95 | 61 | 95 | 65 |
| 同类基金数量 | 153 | 184 | 142 | 1716 | 1855 |
业绩比较基准为中证健康产业指数收益率x70.0% + 中债-综合财富（总值）指数收益率x15.0% + 中证港股通综合指数(人民币)收益率x10.0% + 活期存款基准利率x5.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 近五年 | 今年以来 |
| 本基金 | -2.86 | -7.70 | 6.41 | -8.43 | 8.84 | 3.43 | -10.26 | -1.78 |
| 同类平均 | -6.34 | -18.41 | 6.66 | 5.98 | 19.32 | 12.12 | 0.32 | 6.17 |
| 业绩比较基准 | -1.08 | 2.45 | -1.41 | -3.67 | 3.35 | 2.45 | -1.52 | -1.69 |
| 四分位排名 | — | — | — | |||||
| 百分位排名 | — | — | — | 76 | 70 | 74 | 90 | 64 |
| 同类基金数量 | 2024 | 1999 | 1991 | 1970 | 1921 | 1846 | 1336 | 1987 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于83%同类 | 21.90% | 31.31% |
最大回撤 | 优于89%同类 | -15.12% | -19.88% |
下行风险 | 优于82%同类 | 15.72% | 21.85% |
晨星风险 | 优于84%同类 | 3.92% | 9.93% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于21%同类 | -13.99 | 0.30 |
卡玛比率 | 负值暂不排名 | -0.56 | 0.30 |
索提诺比率 | 负值暂不排名 | -0.49 | 0.43 |
相对基准表现
跟踪指标-近一年 | 晨星计算基准 中证全指全收益指数 | 招募说明书基准 中证健康产业指数收益率×70%＋中债-综合财富（总值）指数收益率×15%＋中证港股通综合指数(人民币)收益率×10%＋活期存款基准利率×5% | 晨星分类基准 沪深300成长全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.81 | 0.07 | 0.68 |
Beta系数 | 0.90 | 0.78 | 0.75 |
Alpha % | -6.59 | -4.08 | -5.81 |
超额收益 % | -6.02 | -4.76 | -4.36 |
跟踪误差 % | 9.80 | 21.15 | 13.83 |
信息比率 | -59.04 | -100.69 | -60.28 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近12个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
96.30%78.02%
较混合型基金平均 +18.28%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 2.26%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.86%
隐性费率0.80%
交易成本(估)0.06%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为积极配置 - 大盘成长 共有1966只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 300万元 | 1.00% |
| 300万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.50% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 184天 | 0.50% |
| 184天 ≤ 持有时间 < 1年 | 0.25% |
| 持有时间 ≥ 1年 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–243 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
244–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
2 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
长城基金 线上/柜台直销 
易方达e钱包有条件免申购费1折
9 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
雪球基金
同花顺
好买基金
陆金所
中欧财富 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 69.14% | 87.85% |
债券 | 0.00% | 2.21% |
现金 | 29.79% | 10.52% |
商品 | 0.00% | 0.00% |
其他 | 1.08% | -0.59% |
股票持仓
中国大盘
45.64%
中国中盘
14.45%
中国小盘
4.61%
美国股票
4.44%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 1.47 | 18.02 | -16.55 |
基础材料 | 0.08 | 7.89 | -7.81 |
可选消费 | 1.38 | 3.52 | -2.13 |
金融服务 | 0.00 | 6.61 | -6.61 |
房地产 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
敏感性 | 41.95 | 70.37 | -28.42 |
通信服务 | 0.00 | 0.96 | -0.96 |
能源 | 0.05 | 0.00 | 0.05 |
工业 | 6.35 | 17.44 | -11.09 |
科技 | 35.54 | 51.97 | -16.42 |
防御性 | 56.59 | 11.61 | 44.98 |
必选消费 | 0.00 | 7.24 | -7.24 |
医疗保健 | 56.52 | 4.24 | 52.28 |
公用事业 | 0.06 | 0.12 | -0.06 |
基准指数为沪深300成长全收益指数
股票地区分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
| 大亚洲地区 | 93.58 | 100.00 | -6.42 |
| 日本 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 0.00 | 2.01 | -2.01 |
| 新兴亚洲 | 93.58 | 97.99 | -4.42 |
| 美洲 | 6.42 | 0.00 | 6.42 |
| 北美 | 6.42 | 0.00 | 6.42 |
| 拉丁美洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
基准指数为沪深300成长全收益指数
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 01801 | 信达生物 | 医疗保健 | 9.02% | 4.92% | 7 | |
| 688256 | 寒武纪 | 科技 | 6.23% | -0.55% | 3 | |
| 300308 | 中际旭创 | 科技 | 4.59% | 新增 | 1 | |
| 01530 | 三生制药 | 医疗保健 | 4.44% | 0.90% | 5 | |
| 09606 | 映恩生物-B | 医疗保健 | 4.42% | -1.77% | 2 | |
| 600276 | 恒瑞医药 | 医疗保健 | 4.28% | 新增 | 1 | |
| 688382 | 益方生物 | 医疗保健 | 3.89% | 新增 | 1 | |
| 300750 | 宁德时代 | 工业 | 3.87% | 新增 | 1 | |
| 688331 | 荣昌生物 | 医疗保健 | 3.38% | 新增 | 1 | |
| 688799 | 华纳药厂 | 医疗保健 | 3.35% | 新增 | 1 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：沪深300成长全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 减持 -99.68%
- 基金公司直接持有2026-06-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-06-30 |
| 未持有 | 未持有 | 10.06 份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 895.09 份 | 未持有 | |
| 50-100 万份 | 50-100 万份 | 57.0 万份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 10.34 份 | 未持有 | |
| 10-50 万份 | 未持有 | 16.7 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
谭小兵 女
中国籍，硕士。2004年7月-2005年7月曾就职于联邦制药(成都)有限公司，2008年2月-2010年10月曾就职于东莞证券有限责任公司，2010年10月-2014年2月曾就职于信达澳银基金管理有限公司。2014年2月加入长城基金管理有限公司，现任权益投资二部副总经理（主持工作）、基金经理兼投资经理，历任行业研究员、“长城安心回报混合型证券投资基金”基金经理助理。自2017年3月至2020年1月任“长城中国智造灵活配置混合型证券投资基金”基金经理，自2016年2月至今任“长城医疗保健混合型证券投资基金”基金经理，自2020年6月至今任“长城创新驱动混合型证券投资基金”基金经理，自2020年8月至今任“长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金”基金经理，自2021年6月至今任“长城医药科技六个月持有期混合型证券投资基金”基金经理，自2021年11月至今任“长城健康消费混合型证券投资基金”基金经理，自2021年12月至今任“长城大健康混合型证券投资基金”基金经理，自2021年12月至今兼任投资经理。
主动型
十年老将
一拖多
医疗保健
长期捕获比大于1
10.7年
11.81亿
5
前56%
收益能力
前52%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金主要投资健康生活相关的上市公司，在控制风险的前提下，通过组合管理，力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（含中小板、创业板及其他依法发行、上市的股票）、港股通标的股票、债券（包括国内依法发行和上市交易的国债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券、可交换债券、分离交易可转债、地方政府债、央行票据、中期票据、短期融资券及其他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、股指期货、国债期货、银行存款（包括定期存款、协议存款、通知存款等）、同业存单以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：该基金投资组合中股票投资比例为基金资产的0%-95%，投资于健康生活主题相关股票资产比例不低于非现金资产的80%，其中投资于港股通标的股票的比例不超过全部股票资产的50%。每个交易日日终在扣除股指期货、国债期货合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如果法律法规对该比例要求有变更的，以变更后的比例为准，该基金的投资范围会进行相应调整。
投资策略
1、大类资产配置策略该基金通过对宏观经济环境、政策形势、证券市场走势的综合分析，主动判断市场时机，进行积极的资产配置，合理确定基金在股票、债券等各类资产类别上的投资比例，并随着各类资产风险收益特征的相对变化，适时进行动态调整。2、股票投资策略（1）健康生活主题界定该基金关注的健康生活主题主要是指与人类生命健康直接相关的养老、医药、创新医疗、医疗服务等行业；与居民基本生活需求相关的衣食住行等行业；与居民提升生活品质相关的休闲旅游、文体娱乐、环保等行业。（2）个股投资策略（3）港股通标的股票投资策略（4）存托凭证投资策略3、债券投资策略4、股指期货投资策略5、国债期货投资策略6、资产支持证券投资策略 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
中证健康产业指数收益率×70%＋中债-综合财富（总值）指数收益率×15%＋中证港股通综合指数(人民币)收益率×10%＋活期存款基准利率×5%
投资策略及运作分析
2026年中报
整个上半年呈现出“指数小涨、结构分化极大”态势，特别是二季度以来科技风格的各个指数表现强劲，其对应的赛道收益率也是节节高升。方向上，电子、通信一骑绝尘，指数涨幅在70%以上，紧跟其后的是AI上游含量较高的建材板块，涨幅43.7%，之后其他方向表现就相对平淡，有三分之二的行业指数表现为下跌的，下跌幅度较大的是消费者服务、农业、商贸零售、传媒、汽车、食品饮料等，指数跌幅在15%以上，冰火两重天。医药表现也不好，指数跌幅为9.65%，港股创新药受制于流动性影响，跌幅也是差不多。操作上，本基金在二季度保持中性偏高的仓位水平，在行业配置上依然是以创新药、泛消费及科技等偏成长的行业为主。
基金经理展望
2026年中报
展望2026年下半年，在经历7月份的调整后，我们认为市场还是具备机会，一方面宏观政策持续发力，流动性环境有望进一步改善，为权益资产提供支撑；另一方面，科技与医药经过充分调整，估值性价比凸显，尤其是具备核心竞争力的创新药企及AI产业链龙头，其长期成长逻辑未变。我们将坚持自下而上精选个股，重点关注业绩确定性强、景气度回升的细分领域，在控制风险的前提下，积极捕捉结构性反弹机会，力争为持有人创造稳健回报。
相关基金
| 基金名称 | 基金代码 | 成立日期 | 规模 | 管理费率 | 托管费率 | 销售服务费 | 综合费率 | 最低投资额 |
| 长城健康生活灵活配置混合A | 008786 | 2020-08-14 | 2.71亿 | 1.20% | 0.20% | — | 2.26% | 1 |
| 长城健康生活灵活配置混合C | 019818 | 2023-10-25 | 0.00亿 | 1.20% | 0.20% | 0.60% | 2.86% | 1 |
基金公司
长城基金管理有限公司 基本信息 2026-06-30
37
基金经理人数
270
管理基金
1630.84亿
非货基规模
135.53亿
9.73%
近一年规模增长
518.03亿
43.91%
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
6.07年
平均投管年限
3.75年
平均在职时长
84.38%
近三年留职率
12/163
平均投管年限排名
17/163
平均在职时长排名
35/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
大类资产产品线规模 2026-06-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 长城基金有限公司关于在直销平台开展费率优惠活动的公告 | 2026-10-15 | |
| 2 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金基金产品资料概要更新 | 2026-09-21 | |
| 3 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金招募说明书更新（2026年第2号） | 2026-09-21 | |
| 4 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-31 | |
| 5 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金基金合同（2026年8月修订） | 2026-08-22 | |
| 6 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金2026年第2季度报告 | 2026-07-21 | |
| 7 | 长城基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 | 2026-06-24 | |
| 8 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金招募说明书更新（2026年第1号） | 2026-05-27 | |
| 9 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金基金产品资料概要更新 | 2026-05-27 | |
| 10 | 长城健康生活灵活配置混合型证券投资基金2026年第1季度报告 | 2026-04-22 |