大成新兴活力混合A
016475
净值 2026-11-03
0.9542
日涨跌幅
1.47%
晨星分类
沪港深积极配置
基金经理
赵蓬
成立日期
2023-04-25
风险等级
中风险(R3)
股票投资风格箱
大盘成长
基金规模
0.68亿
计价货币
人民币
综合费率
2.39%
基金类型
混合型
换手率
380%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
农业银行
业绩
近三年
年度回报
| 回报% | 2024 | 2025 |
| 本基金 | 5.31 | 12.60 |
| 同类平均 | 4.42 | 33.21 |
| 业绩比较基准 | 13.89 | 14.57 |
| 四分位排名 | ||
| 百分位排名 | 44 | 87 |
| 同类基金数量 | 2217 | 1967 |
业绩比较基准为沪深300指数收益率x70.0% + 中债综合全价（总值）指数收益率x20.0% + 恒生指数收益率（使用估值汇率调整）x10.0%
过往回报
| 回报% | 近一月 | 近三月 | 近六月 | 近一年 | 近两年 | 近三年 | 今年以来 |
| 本基金 | -3.09 | -22.45 | -5.77 | -14.35 | 2.16 | 3.46 | -5.83 |
| 同类平均 | -5.74 | -13.13 | 3.22 | 0.65 | 15.55 | 10.44 | 2.14 |
| 业绩比较基准 | -4.48 | -8.14 | -1.35 | -5.10 | 4.10 | 5.69 | -4.46 |
| 四分位排名 | — | — | — | ||||
| 百分位排名 | — | — | — | 79 | 79 | 70 | 61 |
| 同类基金数量 | 2296 | 2228 | 2085 | 1833 | 1465 | 1095 | 1965 |
业绩数据截至2026-09-30，业绩不足1年不进行排名，业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
| 风险和波动 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
标准差 | 优于52%同类 | 29.19% | 27.39% |
最大回撤 | 优于51%同类 | -30.19% | -24.36% |
下行风险 | 优于47%同类 | 24.32% | 21.35% |
晨星风险 | 优于50%同类 | 7.10% | 6.30% |
| 性价比 | |||
| 指标 | 同类表现 | 本基金 | 同类平均 |
夏普比率 | 优于30%同类 | -42.98 | -19.37 |
卡玛比率 | 负值暂不排名 | -0.63 | -0.43 |
索提诺比率 | 负值暂不排名 | -0.73 | -0.40 |
相对基准表现
跟踪指标-近一年 | 晨星计算基准 上证高端装备制造60指数×70%＋中证综合债指数×30% | 招募说明书基准 沪深300指数收益率×70%＋中债综合全价（总值）指数收益率×20%＋恒生指数收益率（使用估值汇率调整）×10% | 晨星分类基准 中证沪港深互联互通综合全收益指数 |
|---|---|---|---|
拟合优度-R² | 0.89 | 0.67 | 0.65 |
Beta系数 | 1.01 | 1.95 | 1.25 |
Alpha % | -14.13 | 5.93 | 2.86 |
超额收益 % | -12.97 | -7.80 | -3.11 |
跟踪误差 % | 9.78 | 20.41 | 17.99 |
信息比率 | -126.82 | -159.25 | -56.00 |
什么是晨星计算基准 ?
基于基金近12个月收益序列回归，筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
- 1趋势拟合度 R²
- 衡量基准能否解释基金的历史收益走势，R² 越高（最高为1），说明走势匹配度越好
- 2相对市场波动 Beta
- 衡量基金相对基准的涨跌弹性，Beta 越接近1，说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
近一年盈利投资者数量占比
2026-06-30本基金盈利投资者
混合型基金平均
88.98%78.02%
较混合型基金平均 +10.96%
费用
费率与成本
2026-06-30 总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 2.39%
1.40%
显性费率1.20%
管理费(年)0.20%
托管费(年)—
销售服务费(年)0.99%
隐性费率0.83%
交易成本(估)0.16%
其它费用(估) 当前基金的晨星分类为沪港深积极配置 共有2266只基金
购买费用
| 费用信息 | |
| 管理费(每年) | 1.20% |
| 托管费(每年) | 0.20% |
| 销售服务费(每年) | 该份额不收取销售服务费 |
| 最小投资额度 | |
| 申购 | 1元 |
| 增购 | — |
| 单日申购限额 | |
| 个人代销 | 无限制 |
| 个人直销 | 无限制 |
| 机构直销 | 无限制 |
| 机构代销 | 无限制 |
| 申购费 | |
| 前端收费 | 费率 |
| 申购金额 < 100万元 | 1.50% |
| 100万元 ≤ 申购金额 < 300万元 | 1.20% |
| 300万元 ≤ 申购金额 < 500万元 | 0.80% |
| 申购金额 ≥ 500万元 | 1000.00元 |
| 赎回费 | |
| 分层标准 | 费率 |
| 持有时间 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有时间 < 30天 | 0.75% |
| 30天 ≤ 持有时间 < 180天 | 0.50% |
| 180天 ≤ 持有时间 < 1年 | 0.10% |
| 1年 ≤ 持有时间 < 2年 | 0.05% |
| 持有时间 ≥ 2年 | 0.00% |
不同份额费率测算对比
买入金额 1万元A份额申购费 1折
持有时长估算累计费率
- A份额
- C份额
1–228 天C份额更低无申购费，短期持有更划算
229–1095 天A份额更低该区间累计持有成本更低
数据说明：累计费率包括综合费率、申购费及赎回费，基于“基金净值保持不变”的假设测算，旨在比较同一基金不同份额在不同持有期限下的相对成本结构差异。相关结果不构成对投资者未来实际费用的精确预测，仅作为识别份额成本优劣变化及临界持有期的参考。
销售机构费率优惠
0申购费率最优惠
1 家0%
买 10 万元 实付 0 元比蚂蚁、天天等省 150 元
大成基金 线上/柜台直销 1折
8 家0.15%
买 10 万元 实付 150 元
蚂蚁基金
天天基金
招商银行
腾讯理财通
盈米且慢
雪球基金
同花顺
好买基金 资产分布
是否穿透
| 资产类型 | 占比 | 同类平均 |
股票 | 90.67% | 87.03% |
债券 | 0.00% | 1.66% |
现金 | 7.40% | 11.92% |
商品 | 0.00% | 0.00% |
其他 | 1.93% | -0.61% |
股票持仓
中国大盘
66.63%
中国中盘
24.03%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
0.00%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
股票行业分布
| 投资组合 % | 基准 % | +/- | |
周期性 | 17.50 | 31.54 | -14.05 |
基础材料 | 12.18 | 8.74 | 3.44 |
可选消费 | 5.32 | 5.08 | 0.24 |
金融服务 | 0.00 | 17.40 | -17.40 |
房地产 | 0.00 | 0.33 | -0.33 |
敏感性 | 74.57 | 56.80 | 17.77 |
通信服务 | 4.93 | 1.70 | 3.23 |
能源 | 0.02 | 2.38 | -2.36 |
工业 | 11.11 | 15.54 | -4.44 |
科技 | 58.52 | 37.17 | 21.35 |
防御性 | 7.93 | 11.66 | -3.73 |
必选消费 | 4.55 | 5.45 | -0.91 |
医疗保健 | 3.39 | 3.72 | -0.33 |
公用事业 | 0.00 | 2.48 | -2.48 |
基准指数为沪深300指数
股票地区分布
| 投资组合 % | |
| 大亚洲地区 | 100.00 |
| 日本 | 0.00 |
| 大洋洲 | 0.00 |
| 发达亚洲 | 0.00 |
| 新兴亚洲 | 100.00 |
| 美洲 | 0.00 |
| 北美 | 0.00 |
| 拉丁美洲 | 0.00 |
| 大欧洲地区 | 0.00 |
| 英国 | 0.00 |
| 发达欧洲 | 0.00 |
| 新兴欧洲 | 0.00 |
| 非洲/中东 | 0.00 |
| 未分类 | 0.00 |
重仓股票
| 股票代码 | 股票名称 | 晨星行业 | 风格箱 | 占净值 | 占比变动 | 重仓季度 |
| 000786 | 北新建材 | 工业 | 9.69% | 新增 | 1 | |
| 600732 | 爱旭股份 | 科技 | 8.18% | 新增 | 1 | |
| 688472 | 阿特斯 | 科技 | 7.73% | 新增 | 1 | |
| 688269 | 凯立新材 | 基础材料 | 7.64% | 新增 | 1 | |
| 600383 | 金地集团 | 房地产 | 7.33% | 新增 | 1 | |
| 603092 | 德力佳 | 工业 | 5.51% | 新增 | 1 | |
| 002372 | 伟星新材 | 工业 | 4.60% | 新增 | 1 | |
| 603185 | 弘元绿能 | 工业 | 3.92% | 新增 | 1 | |
| 603260 | 合盛硅业 | 基础材料 | 3.92% | 新增 | 1 | |
| 600773 | 西藏城投 | 房地产 | 3.89% | 新增 | 1 |
股票风格箱
价值
平衡
成长
大盘
中盘
小盘
股票风格
基金换手率
业绩归因
基准：中证800全收益指数
持有人
内部人员持有
2026-06-30- 基金经理自持
- 持平
- 高管投研跟投
- 持平
- 内部员工持有
- 持平
- 基金公司直接持有2026-09-30
| 基金经理 2026-06-30 | 高管投研 2026-06-30 | 内部员工 2026-06-30 | 管理人 2026-09-30 |
| 未持有 | 未持有 | 12.0 万份 | 未持有 |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 12.55 份 | 未持有 | |
| 未持有 | 未持有 | 未持有 | 未持有 | |
| 10-50 万份 | 未持有 | 52.1 万份 | 未持有 |
持有人结构
| 持有人 | 占比 |
被FOF持有情况
规模变动
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
—
管理团队
基金经理时间线
赵蓬 男
北京大学经济学硕士。证券从业年限10年。2016年2月至2019年2月任华泰证券研究所研究员。2019年2月加入大成基金管理有限公司，曾担任研究部研究员、基金经理助理、基金经理，现任股票投资部基金经理。2023年8月4日起任大成蓝筹稳健证券投资基金基金经理。2024年4月25日起任大成盛世精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理。具有基金从业资格。
权益型
三年以上
机构持有较高
中盘价值
近三年收益较高
3.3年
13.38亿
3
前33%
收益能力
前49%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在严格控制风险的前提下，寻找具备核心能力且能持续成长的优质公司，力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资范围
该基金的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括主板、创业板及其他中国证监会允许基金投资的股票）、存托凭证、内地与香港股票市场交易互联互通机制下允许投资的规定范围内的香港联合交易所上市的股票（简称“港股通标的股票”）、债券（包括国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、公开发行的次级债券、政府支持机构债、政府支持债券、地方政府债、可交换债券、可转换债券及其他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款(包括协议存款、定期存款等)、货币市场工具、股指期货、国债期货，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。该基金可参与融资业务。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：该基金投资于股票、存托凭证的比例为基金资产的60%-95%（港股通标的股票投资比例不超过该基金股票资产的50%）；该基金每个交易日日终在扣除股指期货合约和国债期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值5%的现金或到期日在一年以内的政府债券，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；股指期货、国债期货的投资比例遵循国家相关法律法规。如法律法规或监管机构变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
该基金的投资策略分为两方面：一方面体现在采取“自上而下”的方式对权益类、固定收益类等不同类别资产进行大类配置；另一方面体现在对单个投资品种“自下而上”的精选上。一）大类资产配置策略该基金将密切关注股票、债券市场的运行状况与风险收益特征，综合分析宏观经济形势、国家政策、市场流动性和估值水平等因素，判断金融市场运行趋势和不同资产类别在经济周期的不同阶段的相对投资价值，对各大类资产的风险收益特征进行评估，制定股票、债券、现金等大类资产之间的配置比例、调整原则和调整范围。二）股票投资策略1、A股投资策略2、港股投资策略三）债券投资策略四）资产支持证券投资策略五）可转换债券投资策略六）可交换债券投资策略七）股指期货投资策略八）国债期货投资策略九）融资买入股票投资策略十）存托凭证投资策略 （更多详情请参见基金招募说明书）
业绩比较基准
沪深300指数收益率×70%＋中债综合全价（总值）指数收益率×20%＋恒生指数收益率（使用估值汇率调整）×10%
投资策略及运作分析
2026年中报
上半年，一方面地缘冲突导致商品和市场风险偏好大幅波动，一方面产业上随着人工智能大模型技术持续突破，相关科技成长产业全面上升。指数层面，上半年上证指数上涨3.16%，沪深300上涨7.55%，创业板指上涨35.58%。行业层面，涨幅居前的行业有电子、通信、建筑材料、机械设备等，跌幅居前的行业有传媒、汽车、社会服务、房地产等。行业间的表现分化加剧，背后有产业的真实进步，也有新时代背景下的重新定价。
回到本基金操作上，我们仍然保持高仓位运作，也仍然是基于我们的核心框架在积累公司和评估风险。我们对部分风险暴露和定价上性价比下降的公司做了减持，也对部分底层资产定价低估且经营及预期有改善的公司做了增持。
基金经理展望
2026年中报
随着中国基础工业水平提升，以及一系列关键卡脖子环节的突破，中国制造的竞争力还在增强。在供应链安全的基础上，越来越多的公司在产品力上逐步走向领先，相关产业的价值链正在发生重构。内需作为经济活动的重要环节，部分领域经营压力最大的时候已经过去。上游资源品领域，关键品种的重要性仍然确定。科技创新是重要的方向，我们在关注技术变革的同时，仍然会将精力聚焦于核心能力适应创新和效率等方向的优质公司。我们的投资目标是寻找能够持续长大的优秀公司，我们还将立足于核心框架，在积累公司同时，也做好风险评估。我们对精力投入持乐观态度。
基金公司
大成基金管理有限公司 基本信息 2026-09-30
53
基金经理人数
482
管理基金
2973.40亿
非货基规模
362.61亿
13.59%
近一年规模增长
1191.54亿
72.58%
近三年规模增长
信托责任 2026-09-30
5.39年
平均投管年限
2.78年
平均在职时长
74.42%
近三年留职率
25/162
平均投管年限排名
80/162
平均在职时长排名
75/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-09-30
大类资产产品线规模 2026-09-30
基金公告
| 公告名称 | 公告日期 | ||
| 1 | 大成新兴活力混合型证券投资基金2026年第3季度报告 | 2026-10-27 | |
| 2 | 大成基金管理有限公司提醒投资者谨防金融诈骗的公告 | 2026-10-19 | |
| 3 | 大成基金管理有限公司关于终止瑞银基金销售（深圳）有限公司办理本公司旗下基金相关销售业务及后续投资者服务措施的公告 | 2026-09-08 | |
| 4 | 大成基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 | 2026-09-02 | |
| 5 | 大成新兴活力混合型证券投资基金2026年中期报告 | 2026-08-28 | |
| 6 | 大成新兴活力混合型证券投资基金更新招募说明书 | 2026-08-20 | |
| 7 | 大成新兴活力混合型证券投资基金(A类份额)基金产品资料概要更新 | 2026-08-20 | |
| 8 | 大成新兴活力混合型证券投资基金变更基金经理公告 | 2026-08-19 | |
| 9 | 大成新兴活力混合型证券投资基金更新招募说明书 | 2026-08-12 | |
| 10 | 大成新兴活力混合型证券投资基金(A类份额)基金产品资料概要更新 | 2026-08-12 |