国泰上证5年期国债ETF
511010
3星
净值 2026-05-29
141.4770
日涨跌幅
0.04%
晨星分类
利率债
基金经理
王玉、王振扬
成立日期
2013-03-05
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
基金规模
38.13亿
计价货币
人民币
综合费率
0.22%
基金类型
债券型
换手率
0%
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
可赎回
锁定期
无锁定期
托管人
建设银行
业绩
风险
费用
投资组合
持有人
基金经理
策略
基金公司
基金公告
业绩
回报
回撤
近十年
年度回报
回报%
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
2025
本基金
1.43
-1.61
5.74
2.97
1.73
3.86
2.08
3.28
5.95
0.59
同类平均
2.19
-0.10
6.58
3.72
2.55
4.02
2.47
3.31
6.25
-0.04
业绩比较基准
2.27
-0.57
6.90
4.00
2.36
4.50
2.40
3.86
6.44
-0.57
四分位排名
3
4
3
4
4
3
4
2
3
1
百分位排名
50
75
64
87
86
57
79
41
53
21
同类基金数量
9
28
37
89
865
226
248
262
303
445
业绩比较基准为上证5年期国债指数收益率x100.0%
过往回报
回报%
近一月
近三月
近六月
近一年
近两年
近三年
近五年
近十年
今年以来
本基金
0.29
0.74
1.04
1.64
2.94
3.31
3.19
2.64
1.02
同类平均
0.39
0.87
0.90
0.87
2.72
3.18
3.23
3.11
1.10
业绩比较基准
0.15
0.36
0.31
0.12
2.25
3.03
3.21
3.10
0.54
四分位排名
1
2
2
3
4
3
百分位排名
18
39
46
62
100
63
同类基金数量
508
499
483
463
355
264
168
7
495
业绩数据截至2026-04-30,业绩不足1年不进行排名,业绩超过1年为年化值
晨星评级
2026-03
最新三年评级
3星
最新五年评级
3星
最新十年评级
历史晨星三年评级
2021-04 - 2026-03
风险
风险与回报
标准差%
回报%
性价比
指标 同类表现 本基金 同类平均
风险和波动
指标 同类表现 本基金 同类平均
标准差
优于70%同类0.74%1.03%
最大回撤
优于73%同类-0.52%-1.05%
下行风险
优于66%同类0.45%0.73%
晨星风险
优于69%同类0.01%0.01%
相对收益
基准
业绩比较基准
指标 同类表现 本基金
Alpha
优于69%同类1.55%
Beta
1.05
R2
0.99
超额收益
优于59%同类1.52%
跟踪误差
优于97%同类0.08%
信息比率
优于99%同类18.16
月度胜率
优于100%同类100.00%
涨势捕获率
优于78%同类183.34%
跌势捕获率
优于57%同类37.99%
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2025-12-31
总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 0.22%

0.20%

显性费率

0.15%

管理费(年)

0.05%

托管费(年)

销售服务费(年)

0.02%

隐性费率

0.01%

交易成本(估)

0.01%

其它费用(估)
综合费率
2%
在同类基金的百分位
0.20%
本基金 0.22%
同类平均 0.67%
1.75%
显性费率
1%
在同类基金的百分位
0.18%
本基金 0.20%
同类平均 0.37%
0.80%
隐性费率
5%
在同类基金的百分位
0.00%
本基金 0.02%
同类平均 0.30%
1.43%
基金规模
本基金 25.90亿
中位数 29.84亿
当前基金的晨星分类为利率债 共有640只基金
购买费用
费用信息
管理费(每年)0.15%
托管费(每年)0.05%
销售服务费(每年)该份额不收取销售服务费
最小投资额度
申购10,000元
增购10,000元
单日申购限额
个人代销无限制
个人直销无限制
机构直销无限制
机构代销无限制
申购费
赎回费
分层标准费率
资产分布
最新
历史
2025-12-31
是否穿透
资产类型 占比同类平均
股票
0.00%0.00%
债券
99.24%110.76%
现金
0.19%2.07%
商品
0.00%0.00%
其他
0.57%-12.83%
股票持仓
中国大盘
0.00%
中国中盘
0.00%
中国小盘
0.00%
美国股票
0.00%
发达市场
0.00%
新兴市场
0.00%
债券持仓
利率债
99.24%
信用债
0.00%
可转债
0.00%
资产支持证券
0.00%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
0.00%
其他商品
0.00%
投资组合
券种配置
债券品种 占净值同类平均
重仓债券
2026-03-31
债券代码 债券名称 占净资产%
25002025附息国债2032.91%
01979325国债2021.20%
25001425附息国债1415.95%
01978625国债1415.40%
26000326附息国债0311.58%
持有人
内部人员持有
2025-12-31
基金经理自持
持平
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
高管投研跟投
持平
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
内部员工持有
持平
基金公司直接持有
2026-03-31
基金经理在管产品内部持有信息
基金经理
2025-12-31
高管投研
2025-12-31
内部员工
2025-12-31
管理人
2026-03-31
国泰上证5年期国债ETF
本基金
0-10 万份未持有0.1 万份未持有
国泰上证10年期国债ETF
未持有未持有未持有未持有
国泰上证科创板100ETF
未持有未持有未持有未持有
国泰信用互利债券A
未持有未持有96.4 份10.2 万份
国泰信用互利债券C
未持有未持有174.28 份未持有
持有人结构
持有人 占比
被FOF持有情况
FOF持有人数量
32
持有市值前五大FOF 持有市值¥ 权重% 持仓日期
国泰瑞悦3个月持有期债券型基金中基金(FOF)201,832,3852.072025-12-31
宏利全能优选混合型基金中基金(FOF)76,380,3398.262025-12-31
景顺长城保守养老目标一年持有期混合型基金中基金(FOF)31,647,6862.322025-12-31
平安盈轩90天持有期债券型基金中基金(ETF-FOF)12,034,2467.022025-12-31
南方富元稳健养老目标一年持有期混合(FOF)8,279,6745.322025-12-31
分红与拆分
除息日 再投资日 分红(元/10份) 再投资日净值
2026-03-252026-03-255.7150140.2340
2025-12-262025-12-266.5420140.2450
2025-09-232025-09-2314.5000139.9430
2015-10-092015-10-0910.0000108.1700
2013-06-032013-06-032.8000100.6920
规模变动
货币单位:元
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
管理团队
基金经理时间线
王玉
硕士研究生。曾任职于光大银行上海分行。2016年1月加入国泰基金,历任交易员、基金经理助理。2019年12月起任上证5年期国债交易型开放式指数证券投资基金和上证10年期国债交易型开放式指数证券投资基金的基金经理,2020年3月起兼任国泰信用互利债券型证券投资基金(由国泰信用互利分级债券型证券投资基金转型而来)的基金经理,2020年3月至2024年8月任国泰金龙债券证券投资基金的基金经理,2020年4月至2021年7月任国泰聚瑞纯债债券型证券投资基金的基金经理,2020年6月至2021年7月任国泰惠泰一年定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理,2020年8月至2021年8月任国泰添福一年定期开放债券型发起式证券投资基金和国泰惠瑞一年定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理,2020年8月起兼任国泰中债1-3年国开行债券指数证券投资基金的基金经理,2021年3月起兼任国泰中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金和国泰中证环保产业50交易型开放式指数证券投资基金的基金经理,2021年6月至2023年5月任国泰中证环保产业50交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金和国泰中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理,2021年10月起兼任国泰中证影视主题交易型开放式指数证券投资基金和国泰中证光伏产业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理,2021年11月起兼任国泰中证新材料主题交易型开放式指数证券投资基金的基金经理,2021年12月至2023年5月任国泰中证港股通50交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理,2022年2月至2023年5月任国泰中证新材料主题交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金的基金经理,2023年9月起兼任国泰上证科创板100交易型开放式指数证券投资基金的基金经理。
指数型
五年以上
近三年规模显著减少
中长期超额收益高
6.4年
380.33亿
11
前25%
收益能力
前9%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化。
投资范围
该基金主要投资于标的指数成份国债和备选成份国债。为更好地实现基金的投资目标,该基金还可以投资于国内依法发行上市的债券、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。在建仓完成后,该基金投资于标的指数成份国债和备选成份国债的资产比例不低于基金资产净值的90%。该基金的标的指数为上证5年期国债指数及其未来可能发生的变更。
投资策略
该基金为指数基金,采用优化抽样复制法。通过对标的指数中各成份国债的历史数据和流动性分析,选取流动性较好的国债构建组合,对标的指数的久期等指标进行跟踪,达到复制标的指数、降低交易成本的目的。在正常市场情况下,该基金的风险控制目标是追求日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.2%,年化跟踪误差不超过2%。如因标的指数编制规则调整等其他原因,导致基金跟踪偏离度和跟踪误差超过了上述范围,基金管理人应采取合理措施,避免跟踪偏离度和跟踪误差的进一步扩大。 (更多详情请参见基金招募说明书)
业绩比较基准
上证5年期国债指数收益率
投资策略及运作分析
2026年第一季报
2026年一季度债券市场整体呈现震荡格局,曲线陡峭化特征明显。市场的定价逻辑从年初的预期差逐步转向经济韧性及通胀扰动的多因素博弈。年初权益市场跨年行情强势叠加债券供给冲击,债市遭遇调整。随后央行持续释放宽松信号,叠加春节前资金投放及配置盘较强,推动收益率下行到短期低位;春节后美伊战争不断发酵,原油暴涨,通胀担忧骤升且1-2月经济数据全面超预期,利空因素使得债券市场转为震荡调整,但是幅度有限。进入季末,外部冲击与内部预期反复拉锯,中短端表现明显好于超长端,推动期限分化进一步加剧,收益率曲线进一步陡峭化。从期限表现来看,7y以内的国债较年初高点下行10bp以上,中短端表现较优;10y国债收益仍然在1.77%-1.90%区间震荡,整体震荡下行。 作为跟踪标的指数的被动型基金,本基金采用优化抽样复制法,选取市场流动性较好的五年期国债构建组合,保持组合90%以上的成分券仓位。
基金经理展望
2025年年报
展望2026年一季度,受权益市场强势及风险偏好影响,债券市场或处于逆风期,随着新发政府债供给及公募基金销售费用新规落地,利空信息难有进一步超预期的空间,债券市场在利空压力释放后,叠加未来降准降息政策落地的预期,投资者可以择机在市场震荡中入手,长期持有国债资产力求获得稳定收益。
相关基金
基金公司
国泰基金管理有限公司
基本信息 2026-03-31
63
基金经理人数
543
管理基金
5442.24亿
非货基规模
1361.85亿
36.81%
较上期
近一年规模增长
1801.20亿
58.07%
较上期
近三年规模增长
信托责任 2026-03-31
4.44年
平均投管年限
3.21年
平均在职时长
73.08%
近三年留职率
58/161
平均投管年限排名
47/161
平均在职时长排名
75/154
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-03-31
晨星评级数量资产占比
5星
1718.90%
4星
4920.43%
3星
8524.98%
2星
5532.67%
1星
153.02%
0%
20%
40%
大类资产产品线规模 2026-03-31
资产类型规模(亿)占比
股票型2551.0529.65%
固收型2127.6424.73%
混合型348.094.05%
货币3162.6836.75%
其它415.474.83%
0%
20%
40%
电话
021-31089000
传真
021-31081800
地址
上海市虹口区公平路18号8号楼嘉昱大厦15-20层
基金公告
全部公告
发行运作
定期报告
其它公告
公告名称 公告日期
1
国泰基金管理有限公司高级管理人员变更公告
2026-05-09
2
上证5年期国债交易型开放式指数证券投资基金2026年第1季度报告
2026-04-22
3
上证5年期国债交易型开放式指数证券投资基金2025年年度报告
2026-03-30
4
上证5年期国债交易型开放式指数证券投资基金分红公告
2026-03-20
5
上证5年期国债交易型开放式指数证券投资基金产品资料概要更新
2026-03-19
6
国泰基金管理有限公司关于旗下部分上交所ETF变更扩位证券简称的公告
2026-03-19
7
国泰基金管理有限公司关于旗下部分交易型开放式基金新增平安证券股份有限公司为一级交易商的公告
2026-03-06
8
国泰基金管理有限公司关于旗下部分交易型开放式基金新增粤开证券股份有限公司为一级交易商的公告
2026-01-28
9
上证5年期国债交易型开放式指数证券投资基金2025年第4季度报告
2026-01-22
10
国泰基金管理有限公司关于旗下部分交易型开放式基金新增世纪证券有限责任公司为一级交易商的公告
2026-01-21