财通泰和多资产一年持有期混合发起(FOF)
025943
净值 2026-09-04
1.0611
日涨跌幅
0.30%
晨星分类
保守混合
基金经理
陈曦
成立日期
2025-12-02
风险等级
中低风险(R2)
股票投资风格箱
大盘平衡
基金规模
10.29亿
计价货币
人民币
综合费率
基金类型
基金中基金(FOF)
换手率
单日申购限额
无限制
申购状态
可申购
赎回状态
不可赎回
锁定期
1年
托管人
招商银行
业绩
风险
费用
投资组合
持有人
基金经理
策略
基金公司
基金公告
业绩
回报
回撤
近三个月
年度回报
回报%
2026年
一季度
二季度
本基金
2.13
-0.07
同类平均
0.25
3.31
基准指数
-0.30
6.19
基准指数为中国保守配置基准指数
过往回报
回报%
近一月
近三月
近六月
今年以来
本基金
1.81
0.72
0.51
3.46
同类平均
1.18
-0.05
0.32
2.74
基准指数
1.04
-1.44
0.23
2.81
四分位排名
2
百分位排名
28
同类基金数量
1625
1557
1469
1408
业绩数据截至2026-08-31,业绩不足1年不进行排名,业绩超过1年为年化值
风险
风险与回报
标准差%
回报%
相对基准表现
跟踪指标-近一年
晨星计算基准
暂无匹配
招募说明书基准
中债综合指数收益率×65%+中证800指数收益率×10%+标普500指数收益率(经汇率调整)×8%+南华商品期货指数收益率×7%+银行活期存款利率(税后)×5%+恒生指数收益率(经汇率调整)×5%
晨星分类基准
中国保守配置基准指数
拟合优度-R²
Beta系数
Alpha %
超额收益 %
跟踪误差 %
信息比率

什么是晨星计算基准 ?

基于基金近12个月收益序列回归,筛选与基金历史走势和波动特征更匹配的基准指数或指数组合
1趋势拟合度 R²
衡量基准能否解释基金的历史收益走势,R² 越高(最高为1),说明走势匹配度越好
2相对市场波动 Beta
衡量基金相对基准的涨跌弹性,Beta 越接近1,说明基金和基准的风险暴露越接近
投资者回报
收益率%
费用
费率与成本
2025-12-31
总费用
申购赎回
申购费
赎回费
综合费率 —

0.76%

显性费率

0.40%

管理费(年)

0.06%

托管费(年)

0.30%

销售服务费(年)

隐性费率

交易成本(估)

其它费用(估)
显性费率
38%
在同类基金的百分位
0.20%
本基金 0.76%
同类平均 0.93%
2.20%
购买费用
费用信息
管理费(每年)0.40%
托管费(每年)0.06%
销售服务费(每年)0.30%
最小投资额度
申购1元
增购1元
单日申购限额
个人代销无限制
个人直销无限制
机构直销无限制
机构代销无限制
申购费
前端收费费率
申购金额 < 0万元0.00%
赎回费
分层标准费率
持有时间 < 0天0.00%
资产分布
最新
历史
2026-06-30
是否穿透
资产类型 占比同类平均
股票
25.63%20.69%
债券
60.82%71.16%
现金
7.14%9.90%
商品
5.22%0.59%
其他
1.18%-2.34%
股票持仓
中国大盘
11.37%
中国中盘
2.89%
中国小盘
0.00%
美国股票
11.01%
发达市场
0.26%
新兴市场
0.11%
债券持仓
利率债
49.45%
信用债
5.59%
可转债
2.89%
资产支持证券
2.89%
海外投资级
0.00%
海外高收益
0.00%
商品持仓
原油
0.00%
黄金
3.05%
其他商品
2.17%
投资组合
股票
债券
券种配置
债券品种 占净值同类平均
重仓基金
基金代码 基金名称 占净值
511260上证10年期国债ETF19.41%
511100华夏上证基准做市国债ETF18.55%
511270海富通上证10年期地方政府债ETF12.13%
510330华夏沪深300ETF8.81%
510500南方中证500ETF5.91%
513650南方标普500ETF(QDII)4.87%
159655华夏标普500ETF(QDII)4.56%
1598160-4地债3.92%
511360海富通中证短融ETF2.92%
518680富国上海金ETF2.39%
持有人
内部人员持有
基金经理自持
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
高管投研跟投
0-10万份
10-50万份
50-100万份
>100万份
内部员工持有
基金公司直接持有
2026-06-30
持平
基金经理在管产品内部持有信息
陈曦
基金经理
高管投研
内部员工
管理人
2026-06-30
财通泰和多资产一年持有期混合发起(FOF)
本基金
未持有未持有未持有1,000.2 万份
财通聚福稳健3个月持有期混合发起(FOF)A
0-10 万份未持有9.4 万份1,000.0 万份
财通聚福稳健3个月持有期混合发起(FOF)C
未持有未持有0.5 万份未持有
财通聚信稳健3个月持有期混合(FOF)A
未持有未持有未持有未持有
财通聚信稳健3个月持有期混合(FOF)C
未持有未持有未持有未持有
持有人结构
持有人 占比
被FOF持有情况
分红与拆分
规模变动
货币单位:元
亿
规模
基金经理
基金成立日期
基金经理人数
最长任职年限
0.0年
平均任职年限
0.0年
基金经理自购
管理团队
基金经理时间线
陈曦
南加州大学金融工程硕士。历任上投摩根基金管理有限公司投资经理助理,长江证券股份有限公司投资经理,长江证券(上海)资产管理有限公司投资经理。2021年12月加入财通基金管理有限公司,现任量化投资部基金经理。
主动型
任职稳定
新发密集
短期业绩弹性强
3.1年
13.69亿
5
前67%
收益能力
前24%
抗风险能力
风险回报
年化回报 %
年化标准差%
累计回报
*数据截止日期:
策略
投资目标
该基金在严格控制风险的前提下,通过积极主动的投资管理,追求基金资产的稳健回报。
投资范围
该基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括经中国证监会依法核准或注册的公开募集证券投资基金(含QDII基金、香港互认基金、公开募集基础设施证券投资基金(以下简称“公募REITs”)、商品基金(包括但不限于商品期货基金和黄金ETF)及其他经中国证监会核准或注册的基金,下同)、国内依法发行上市的股票(包含主板、创业板、科创板及其他经中国证监会核准或注册上市的股票,存托凭证)、港股通标的股票、债券(包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、非金融企业债务融资工具、次级债券、政府支持机构债、政府支持债券、地方政府债、可转换债券、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、银行存款(包括协议存款,定期存款以及其他银行存款)、同业存单、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。该基金的投资组合比例为:该基金投资于经中国证监会依法核准或注册的公开募集证券投资基金的比例不低于基金资产的80%;投资于权益类资产的比例合计占基金资产的5%-40%(其中,该基金投资于境内股票、股票型基金以及权益类混合型基金占基金资产的比例不低于5%);投资于QDII基金和香港互认基金的比例合计不得超过基金资产的20%。该基金投资于港股通标的股票的比例不超过股票资产(含存托凭证)的50%。该基金投资于货币市场基金的比例不得超过基金资产的15%。该基金保持现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%,其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。权益类资产包括股票(含存托凭证)、股票型基金以及权益类混合型基金。权益类混合型基金需符合下列两个条件之一:1)基金合同约定股票(含存托凭证)资产投资比例不低于基金资产60%的混合型基金;2)根据基金披露的定期报告,最近四个季度中任一季度股票(含存托凭证)资产投资比例均不低于基金资产60%的混合型基金。如法律法规或中国证监会变更上述投资品种的比例限制,基金管理人在履行适当程序后,可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
1、资产配置策略;2、基金投资策略;3、公募REITs投资策略;4、股票(含存托凭证)投资策略;5、港股通标的股票投资策略;6、债券投资策略;7、资产支持证券投资策略。 (更多详情请参见基金招募说明书)
业绩比较基准
中债综合指数收益率×65%+中证800指数收益率×10%+标普500指数收益率(经汇率调整)×8%+南华商品期货指数收益率×7%+银行活期存款利率(税后)×5%+恒生指数收益率(经汇率调整)×5%
投资策略及运作分析
2026年中报
2026年已经过半,资本市场无论是股票还是商品,整体均呈现高波动的特征。一二月份贵金属价格大幅波动,三月份中东地缘冲突带来冲击,各类资产的相关性从“恐慌型趋同”走向“基本面驱动的分化”,高波动、强趋势成为本报告期的核心特征。 二季度受海外科技股亮眼走势的影响,A股以电子、通信为代表的行业板块表现强势,导致资金从其他板块的流出效应明显。国内债市在流动性合理充裕的支撑下,整体运行相对平稳,发挥了风险对冲的作用。 由于模型中的权益部分主要捕捉A股和美股大盘宽基的贝塔效应,组合并未直接受益于科技股行情,第二季度业绩表现上显得“锐度”不足。同时,美伊冲突局势反复及沃什上台以来的“鹰派”表述带来的流动性冲击导致多资产相关性上升,策略发生回撤。
基金经理展望
2026年中报
展望2026年下半年,我们认为全球大类资产配置的宏观条件正在发生变化。随着通胀的加深和高利率环境的持续,全球经济基本面的承压程度或成为核心看点之一,不同国家和地区的经济复苏节奏可能进一步拉大资产表现的差距。另一方面,随着年内美联储加息预期的逐步缓和,我们预计下半年行情可能不再延续上半年的状态,均衡配置的性价比或将逐步显现。 本基金将继续坚守多资产FOF的成熟配置框架。首先,持续把波动率管控放在首位,不盲目追求高风险因子的短期弹性,动态平衡短期回撤控制与长期收益积累。其次,积极把握全球供应链重构与通胀范式转变下的结构性机会,提升组合抵御极端宏观风险的韧性。
相关基金
基金公司
财通基金管理有限公司
基本信息 2026-06-30
19
基金经理人数
130
管理基金
1543.02亿
非货基规模
706.37亿
116.21%
较上期
近一年规模增长
756.80亿
134.84%
较上期
近三年规模增长
信托责任 2026-06-30
4.49年
平均投管年限
2.75年
平均在职时长
86.67%
近三年留职率
60/163
平均投管年限排名
82/163
平均在职时长排名
25/155
近三年留职率排名
基金公司星级分布 2026-06-30
晨星评级数量资产占比
5星
2354.50%
4星
1619.95%
3星
1217.32%
2星
97.93%
1星
30.30%
0%
30%
60%
大类资产产品线规模 2026-06-30
资产类型规模(亿)占比
股票型88.105.27%
固收型700.9141.95%
混合型753.3445.09%
货币127.827.65%
其它0.670.04%
0%
25%
50%
电话
400-820-9888
传真
021-20537999
地址
上海市浦东新区银城中路68号时代金融中心43、45楼
基金公告
全部公告
发行运作
定期报告
其它公告
公告名称 公告日期
1
财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)2026年中期报告
2026-08-29
2
财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)2026年第二季度报告
2026-07-21
3
关于中证金牛(北京)基金销售有限公司终止代理销售财通基金管理有限公司旗下基金的公告
2026-07-04
4
财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)更新招募说明书(2026年07月03日公告)
2026-07-03
5
财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)基金产品资料概要更新(2026年07月03日公告)
2026-07-03
6
财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)2026年第一季度报告
2026-04-22
7
关于天津市润泽基金销售有限公司终止代理销售财通基金管理有限公司旗下基金的公告
2025-12-13
8
财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)基金合同生效公告
2025-12-03
9
关于财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)开放日常申购(含定期定额投资)业务的公告
2025-12-03
10
财通泰和多资产一年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)招募说明书
2025-11-04